Genmab ostaa hollantilaisen biotekniikan Meruksen 8 miljardin dollarin kaupassa laajentaakseen syöpäputkea

Tanskalainen Genmab on sopinut ostavansa Merus NV:n, Nasdaqissa listatun hollantilaisen bioteknologiayrityksen, 8 miljardin dollarin arvoisella käteiskaupalla, yhtiöt ilmoittivat maanantaina.

Kauppa merkitsee Genmabin onkologiaportfolion merkittävää laajentamista ja lisää lupaavan myöhäisen vaiheen syöpähoitoehdokkaan sen putkeen.

Sopimuksen ehtojen mukaan Genmab maksaa 97,00 dollaria osakkeelta, mikä vastaa 41 prosentin preemiota Meruksen päätöskurssiin 68,89 dollariin 26. syyskuuta ja 44 prosentin preemiota yhtiön 30 päivän volyymilla painotettuun keskihintaan 67,42 dollariin.

Molempien yhtiöiden hallitukset ovat yksimielisesti hyväksyneet kaupan.

Hankinta rahoitetaan käteisvarojen ja 5,5 miljardin dollarin ei-vaihdettavan velkarahoituksen yhdistelmällä.

Genmab on varmistanut Morgan Stanley Senior Funding Inc:n rahoitussitoumuksen, mikä varmistaa, että kauppaan ei sovelleta rahoitusehtoja.

Yritysoston myötä Genmab odottaa vahvistavansa asemaansa kilpaillulla bioteknologiasektorilla.

"Kaupan toteutumisen jälkeen Genmabilla on neljä omaa ohjelmaa, joiden odotetaan edistävän useita uusien lääkkeiden lanseerauksia vuoteen 2027 mennessä", yhtiöt sanoivat lausunnossaan.

Petosemtamab liittyy Genmabin myöhäisen vaiheen putkeen

Kaupan ytimessä on Meruksen kokeellinen lääke petosemtamabi, EGFRxLGR5:een kohdistuva bispesifinen vasta-aine, jota testataan parhaillaan kahdessa vaiheen 3 tutkimuksessa pään ja kaulan syövän hoidossa.

Osavuosituloksia odotetaan vuonna 2026.

Yhdysvaltain elintarvike- ja lääkevirasto on myöntänyt petosemtamabille kaksi läpimurtohoitonimitystä, jotka kattavat sekä ensi- että toisen linjan käyttöaiheet.

Aiemmin tänä vuonna American Society for Clinical Oncology -kokouksessa esitetyt tiedot osoittivat rohkaisevia vasteprosentteja ja etenemisvapaita eloonjäämistuloksia verrattuna nykyiseen hoitostandardiin.

Genmab sanoi odottavansa lääkkeen mahdollista lanseerausta vuonna 2027 edellyttäen, että tutkimustulokset ovat positiivisia ja viranomaishyväksyntöjä saadaan.

Yhtiö uskoo, että hoito voi tuottaa vähintään 1 miljardin dollarin vuosimyynnin vuoteen 2029 mennessä, ja sen jälkeen on mahdollista saada useita miljardeja dollareita.

Kaupan strateginen merkitys

Genmabin toimitusjohtaja Jan van de Winkel sanoi, että kauppa on yhdenmukainen konsernin pitkän aikavälin strategian kanssa.

"Petosemtamabilla on potentiaalia olla transformatiivinen hoito pään ja kaulan alueen syöpää sairastaville potilaille. Todistetun kehitys- ja kaupallistamiskokemuksemme ansiosta olemme varmoja, että voimme vapauttaa sen lupauksen", hän sanoi.

Meruksen toimitusjohtaja Bill Lundberg suhtautui kauppaan myönteisesti ja viittasi yritysten yhteiseen keskittymiseen vasta-ainehoitojen innovaatioihin.

"Uskomme, että Genmabilla on oikea näkemys ja kokemus petosemtamabin edistämiseksi toistuvassa ja metastaattisessa pään ja kaulan alueen syövässä ja sen jälkeen", hän sanoi.

Genmab pyrkii laajentamaan petosemtamabin kehitystä aikaisempiin hoitolinjoihin hyödyntäen samalla myöhäisen vaiheen asiantuntemustaan ja maailmanlaajuista kaupallista infrastruktuuriaan.

Analyytikot odottavat kaupan nopeuttavan yhtiön muuttumista johtavaksi globaaliksi bioteknologiatoimijaksi ja tarjoavan kestävää kasvua seuraavalle vuosikymmenelle.