Bitcoin putoaa alle $79,000 — alkaako elokuun nousu halkeilla?

Bitcoin on laskenut viimeisen 24 tunnin aikana, ja sen kurssi oli noin $78,700 Aug. 27 sen jälkeen, kun yli $81,000-tason hylkäys johti toiseen myyntipäivään.

CoinGecko'n mukaan Bitcoinin kurssi oli kirjoitushetkellä noin $78,747, laskua noin 0.4% 24 tunnissa, kun taas seitsemän päivän nousu pysyi lähellä 13.8%. 

BTC on palautunut päivän sisäisestä laskusta lähelle $77,600, mutta on toistaiseksi kamppaillut palauttaakseen $79,000-tason.

Takaisku alkoi sen jälkeen, kun Bitcoin saavutti päivän huipun $81,265 Aug. 25 ja kohtasi 50 viikon liukuvan keskiarvonsa lähellä $81,085 CoinDeekin mukaan. 

Hylkäys asetti BTC:n myös vastustasoalueen alle, joka ulottuu kohti toukokuun huippua lähellä $82,800.

Tuolla tasolla tapahtunut myynti seurasi nopeaa nousua, joka oli puskenut Bitcoinin yli 23% viikossa. 

Nousua yli $80,000 olivat tukeneet heikompi Yhdysvaltain dollari ja kysyntä, joka liittyi huoliin valuutan arvon heikkenemisestä, samalla kun nousu jätti treidaajille merkittäviä lyhyen aikavälin voittoja.

Osa noususta selittyi pakotetulla ostolla johdannaismarkkinoilla. 

Glassnode'n tiedot näyttivät suurimman yhden päivän Bitcoin-shorttien likvidointitapahtuman sitten vuoden 2019 Aug. 19, short-positioiden muodostaessa noin 85% likvidoinneista. 

Kun nuo positioiden likvidoinnit puhdistuivat, yksi nousun taustalla olevista ostoista väheni.

Vipu alkoi sen jälkeen toimia vastakkaiseen suuntaan, kun treidaajat avasivat long-positioita nousun aikana. 

Kun Bitcoin ei onnistunut pitämään $80,000-tasoa, long-positioiden likvidoinnit lisäsivät spot-myyntiä; yksi likvidointi-ikkuna pyyhki pois noin $324 miljoonaa kryptopositioita, mukaan lukien lähes $270 miljoonaa longeissa.

Aug. 26 mennessä johdannaispositiointi oli heikentynyt edelleen, shortien muodostaessa noin 51.6% taker-volyymista ja Bitcoin-futuurien open interest laskien alle 700,000 BTC. 

CryptoQuant on myös nostanut esiin kohonneita toteutumattomia voittoja ja kasvaneita pörssiin virtaavia määriä nousun jälkeen, mikä jättää enemmän kolikoita myytäväksi, jos haltijat realisoivat voittojaan. 

Samaan aikaan yhtiö kertoi Bitcoin Bull Scoren hypänneen 30:stä 80:een viikossa, kahdeksan sen kymmenestä seurannassa olevasta mittarista kääntyi nouseviksi ja spot-kysyntä laajeni nopeimmillaan kuukausitasolla sitten joulukuun lopun.

Kuitenkin spot-ETF-kysyntä on pysynyt eräänä myyntipainetta tasapainottavana tekijänä. 

Yhdysvaltain spot-Bitcoin-ETF:t kirjasivat $314.37 miljoonan nettovirran sisään Aug. 25 SoSoValue'n mukaan, mikä venytti niiden putken seitsemään peräkkäiseen kaupankäyntipäivään.

BlackRockin IBIT vastasi $284.42 miljoonasta päivän kokonaissummasta, eikä yksikään rahasto kirjannut nettovirtausta ulos.

Treidaajat suuntaavat katseensa nyt kohti Aug. 28, jolloin noin 81,700 Bitcoin-optioa, joiden nimellisarvo on $6.44 miljardia, on määrä erääntyä Deribitissä klo 08:00 UTC. 

Markkinaraporttien mukaan $75,000-strike pitää sisällään $236 miljoonan call-open interestin, kun taas $80,000-tasolla istuu noin $157 miljoonaa. 

Yli $500 miljoonan nimellisarvo on sijoitettu 5% sisään BTC:n nykyisestä hinnasta, mikä Deribitin pääriskivastaavan Shaun Fernando'n mukaan voi kasvattaa gamma-hedgausta erääntymiseen asti.

BTC:n hintakehitys

Bitcoinin päivittäiskaaviossa on edelleen nouseva trendirakenne huolimatta kahden päivän vetäytymisestä, vaikka momentum-indikaattorit osoittavat, että nousu on venynyt nopean liikkeen jälkeen keskivaiheen $60,000-tasolta.

BTC kaupankäytiin noin $78,650 tasolla ja se pysyy selvästi kaikkien neljän eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon yläpuolella päivittäisellä kaaviolla.

20 päivän EMA on lähellä $71,865, 200 päivän EMA noin $71,974, kun taas 50 ja 100 päivän EMA:t ovat noin $68,147 ja $68,057. Katso alla.

BTC/USD 1 päivän hintakaavio. Lähde: TradingView.

Hinnan ja liukuvien keskiarvojen välinen etäisyys osoittaa, kuinka nopeasti BTC nousi elokuun breakoutin aikana. 

Alue $71,800-$72,000 muodostaa nyt lähimmän merkittävän EMA-klusterin, jos nykyinen vetäytyminen kehittyy syvemmäksi korjaukseksi, kun taas 50- ja 100-päivän keskiarvot luovat toisen teknisen alueen noin $68,000 tienoilla.

Momentum on huomattavasti venynyt. Päivittäinen Relative Strength Index on 78.67, yli tavanomaisen 70 yliostettun rajan, noustuaan noin 50:stä breakoutin aikana. 

Lukema ei itsessään vahvista, että Bitcoin olisi saavuttanut huipun, mutta se altistaa hinnan enemmän voittorealisoinnille, kun RSI pysyy koholla.

MACD suosii edelleen ostajia: MACD-linja on noin 4,030 verrattuna signaalilinjaan lähellä 2,820, ja histogrammi on yhä positiivinen noin 1,210. 

BTC/USD 1 päivän hintakaavio. Lähde: TradingView.

Kuitenkin uusimmat histogrammipalkit ovat alkaneet supistua alkuperäisen nousun jälkeen, mikä osoittaa, että nouseva momentum menettää osittaista voimaa, vaikka laskusuuntainen crossover ei ole muodostunut.

Volyymiprofiilitiedot osoittavat suuren keskittymän aiemmasta kaupankäynnistä keskivaiheen $60,000:sta ylempään $60,000-luokkaan, mukaan lukien merkittävä korkean volyymin alue lähellä $67,500. 

Bitcoin liikkui nopeasti ohuemman volyymin alueen läpi tuon alueen yläpuolella elokuun breakoutin aikana, jättäen vähemmän historiallista kaupankäyntiaktiviteettia nykyisen hinnan ja aiemman konsolidaatioalueen väliin.

Samaan aikaan 24 tunnin likvidointien lämpökartta tuo esiin tiukempia tasoja seuraavaa liikettä varten. 

Tiheä likvidointivivun keskittymä sijaitsee noin $79,200-$79,500 alueella, ja lisälikviditeetti ulottuu kohti $80,000-$80,500. 

Bitcoinin 24 tunnin likvidointien lämpökartta. Lähde: Coinglass.

Liike ensimmäisen klusterin läpi voisi näin ollen tuoda $80,000-tason takaisin peliin, ennen kuin BTC kohtaa uudelleen $81,000-$83,000 vastusalueen, joka pysäytti viimeisimmän nousun.

Markkinan alapuolella toinen tiivis likvidointialue sijaitsee noin $77,900-$78,100. BTC on käynyt lähellä tätä aluetta viimeisimmän laskun aikana, ja lisälikviditeetti on jakautunut noin $77,000-$77,700 tasoille.

Pitkäkestoinen murtuma alemman klusterin alapuolelle palauttaisi $75,000 jälleen huomion kohteeksi — taso, jolla on myös suurin call-avointen positioiden määrä ennen perjantain optioerääntymistä. 

Sen alapuolella päivittäinen EMA-rakenne sijoittaa seuraavan merkittävän teknisen alueen noin $71,800-$72,000 tienoille, jota seuraa korkean volyymin alue noin $67,500-$68,000.

Noususkenaariossa BTC:n on ensin palaututtava $79,200-$80,000-alueelle ennen uutta yritystä $81,000-$83,000-tasoille. 

Päivittäinen MACD pysyy positiivisena ja hinta on yhä kaikkien neljän seurattavan EMA:n yläpuolella, mutta RSI-lukema lähellä 79 ja hidastuva MACD-histogrammi tekevät noususta alttiimman lisäkonsolidoinnille tai uudelle vetäytymiselle, jos ostajat eivät saa ylätason vastusta takaisin haltuunsa.