Duolingo-aksjekursen stiger etter inntjening: er det et røverkjøp?

Duolingo-aksjekursen steg med over 18 % i de utvidede timene etter at selskapet publiserte sine økonomiske resultater. DUOL hoppet til $406, opp med 25 % fra det laveste nivået denne måneden. Så, er Duolingo en god edtech-aksje å kjøpe foran inntjeningen?

Duolingo publiserte sterk inntjening

Duolingo, et topp språkopplæringsselskap, har vært i en sterk bullish trend i år. Den årlige omsetningen steg fra 161.7 millioner dollar i 2020 til over 748 millioner dollar i det siste regnskapsåret.

Selskapet har gått fra et nettotap på over 60,1 millioner dollar i 2021 til et overskudd på 88,6 millioner dollar. Denne veksten fortsatte i siste kvartal da antall medlemmer hoppet.

Duolingo hadde over 47.7 millioner daglige aktive brukere, opp med 40 % fra samme periode i fjor. De månedlige aktive brukerne har hoppet med 24 % til 128,3 millioner, mens de betalte abonnentene hoppet til 10,9 millioner.

Disse tallene førte til en kvartalsinntekt på 252,3 millioner dollar, opp med 41 % fra året før. Denne veksten var bemerkelsesverdig da den kom i samme periode som verdensøkonomien reagerte på Donald Trumps tariffer.

Duolingos justerte EBITDA hoppet med 31,2 % til 78,7 millioner dollar, en trend som ledelsen tror vil fortsette. Ledelsen forventer at de årlige bestillingene vil vokse med rundt 32 %, mens inntektene vil være 36 %. I et notat sa administrerende direktør:

"Engasjementet forble sterkt, og vi har sett oppmuntrende tidlige signaler fra nye produktinitiativer som vårt energimekanikk og sjakkkurs."

DUOL-veksten vil akselerere

I følge Yahoo Finance vil det gjennomsnittlige inntektsestimatet for inneværende kvartal være 257,4 millioner dollar, opp med 33 % på årsbasis.

De forventer også at inntektene i fjerde kvartal vil være 273 millioner dollar, noe som fører til en årlig omsetning på 1 milliard dollar. Den vil da tjene 1,27 milliarder dollar i det kommende året.

Det er også tegn på at kunstig intelligens (AI) hype ikke skader vekstbanen. Den første frykten var at brukere ville begynne å bruke AI i stedet for læringsapplikasjoner.

I virkeligheten har AI gitt en mulighet til å senke kostnadene og forbedre marginene.

Analytikere mener at Duolingo-aksjen er billig ettersom den handles til $343, som er omtrent 43 % lavere enn målprisen på $493. Noen av de mest bullish analytikerne er fra selskaper som JMP Securities, JPMorgan og Morgan Stanley.

Samtidig viser verdsettelsesmålinger at selskapet er billig på grunn av sin robuste vekst. Legger man til den anslåtte inntektsveksten på 36 % og nettoinntektsmarginen på 11 %, får man en 40-regel på 47 %.

Duolingo aksjekursanalyse

DUOL aksjediagram | Kilde: TradingView

Det daglige diagrammet viser at DUOL-aksjekursen var i et nådeløst bjørnemarked før inntjeningen. Den hadde krasjet med over 38 % fra det høyeste nivået i år, og beveget seg til den stigende trendlinjen som forbinder de laveste nivåene siden august i fjor.

Duolingo-aksjen har nå steget til $418, det høyeste punktet siden 16. Gjenopprettingen betyr at den vil krysse de glidende gjennomsnittene og ugyldiggjøre mini-dødskrysset som ble dannet.

Derfor vil Duolingo-aksjekursen sannsynligvis fortsette å stige ettersom okser sikter mot det høyeste hittil i år på $540. Dette kursmålet er omtrent 30 % over dagens nivå.