Blir oktober 2021 en bra månad att investera i aktier?

I fredags studsade amerikanska aktier tillbaka från förra månadens nedgångar som leddes av S&P 500-indexet, vilket ökade något högre med 0,5%. Marknaden förbereder sig för en hektisk period nästa vecka, med flera ekonomiska uppdateringar väntade.

I den senaste omgången med data från Institute of Supply Management (ISM) ökade amerikansk tillverkning oväntat i september och pressade indexet till 61,1 från 59,9 i augusti och jämfört med förväntningen på 59,6.

Om detta är ett tecken på saker som kommer, kan nästa veckas Services-indexdata också överträffa uppskattningar, vilket ökar optimismen på marknaden. Som ett resultat kommer investerare att se fram emot de amerikanska jobbdata och arbetslösheten.

Dags att investera i aktier?

Normalt tenderar amerikanska aktier att reagera positivt på positiva ekonomiska data. Trots att tillverknings- och tjänsteproduktionen ökade i augusti sjönk amerikanska aktier fortfarande under lägre jobb än väntat. Därför kan det bli några vändningar innan marknaden upprättade en solid hausseartad känsla.

Dessutom led amerikanska aktier under de senaste månaderna också av rädsla för potentiell kinesisk smitta efter Evergrande-kollapsen. Men situationen verkar lätta nu, med investerare som tycks tro att den amerikanska fastighetsmarknaden är väl dämpad från en potentiell ringverkan.

Därför, om den amerikanska ekonomin publicerar fler positiva siffror under den kommande veckan, kan marknaden, ledd av S&P 500 starta ett betydande rally.

Är en rebound oundviklig?

Tekniskt sett verkar amerikanska aktier ha sjunkit kraftigt under de senaste 30 dagarna, med S&P 500 som faller under det nedre bandet för regressionstrenden. Som ett resultat har SPX flyttat sig närmare de översålda förhållandena för 14-dagars RSI, vilket skapar ett perfekt tillfälle för en rebound.

Därför, med regressionstrenden med en stark Pearsons korrelationskoefficient på 0,97, verkar en återhämtning oundviklig. Som ett resultat kan investerare rikta in potentiella returer på cirka 4 422 eller högre på 4 538.

Å andra sidan, om nedgången oväntat fortsätter, vilket resulterar i en marknadskrasch, kan S&P 500-indexet få stöd på 4 205 eller lägre vid 4 070.

Se upp för en kraftig återhämtning

Vanligtvis, när amerikanska aktier sjunker kraftigt inom en kort period, följer en snabb återhämtning. Och med tanke på den ökande positiviteten på marknaden inför nästa veckas ekonomiska datauppsättningar kommer investerare att vara positiva i oktober.

Vissa företag kommer dessutom att offentliggöra sina senaste kvartalsresultat, ledda av finanssektorn, vilket kan ge en positiv ton in i slutet av året.