¿Te encantan las acciones de pequeña capitalización? IJT es una buena alternativa al ETF de IWM

Las acciones de pequeña capitalización han seguido teniendo un rendimiento inferior al del mercado este año. El ETF iShares Russell 2000 (IWM), muy seguido, ha subido sólo un 0,7% este año, mientras que el ETF SPDR S&P 500 (SPY) se ha disparado más del 10,4%. La misma tendencia ha ocurrido en los últimos cinco años, ya que el IWM aumentó un 36% mientras que el SPY aumentó un 90%.

El ETF de IWM es uno de los fondos más grandes que rastrea acciones de pequeña capitalización. Tiene más de 60 mil millones de dólares en activos, lo que lo hace un poco más pequeño que el ETF Vanguard Small-Cap (VB) que tiene más de 135 mil millones de dólares y el ETF iShares Core S&P Small-Cap (IJR) con sus 78 mil millones de dólares. IWM es también uno de los fondos más activos de EE.UU. con un volumen medio de más de 30 millones de acciones.

Sin embargo, creo que el ETF (IJT) iShares S&P Small-Cap 600 Growth es una mejor alternativa a IWM. Como sugiere el nombre, el fondo IJT rastrea empresas de pequeña capitalización que han demostrado que están creciendo.

Posee 364 empresas en todos los sectores, siendo la industria, el consumo discrecional y la tecnología de la información los componentes más importantes. Algunas de sus mayores participaciones son empresas como Fabrinet, ATI, Inc, Abercrombie & Fitch, SPS Commerce y Ensign Group.

Hay dos razones principales por las que IJT es una buena alternativa al ETF de IWM. Primero, los datos históricos muestran que funciona mejor que el IWM. Desde 2001, el ETF IJT ha perdido dinero en sólo cinco años, mientras que el IWM ha perdido en siete de ellos.

ETF IWM frente a IJT

En segundo lugar, el ETF rastrea empresas que han demostrado un fuerte crecimiento en términos de ingresos, ganancias e impulso. En la mayoría de los casos, las acciones de crecimiento obtienen mejores resultados que las más amplias, lo que explica por qué el Nasdaq 100 obtiene mejores resultados que el S&P 500.

En tercer lugar, el ETF IJT tiene costos ligeramente más bajos que el fondo IWM. Tiene un índice de gastos del 0,18%, mientras que el IWM tiene un índice más bajo del 0,18%. Si bien el diferencial es pequeño, puede acumularse con el tiempo, especialmente si IJT continúa obteniendo buenos resultados con el tiempo.

Aun así, como he escrito antes, los mejores ETF para invertir son aquellos que siguen el S&P 500 y el Nasdaq 100. Estos fondos han tenido buenos resultados a lo largo de los años y siempre se recuperan después de atravesar grandes recesiones. Todos se recuperaron después de la burbuja de las puntocom, la crisis financiera mundial y el comienzo de la pandemia de Covid-19.