Nikolan osakekurssiennuste: Toukokuun 7. päivä on ratkaiseva NKLA:lle

Nikolan (NASDAQ: NKLA) osakekurssi on laskenut voimakkaasti viime aikoina ja pyyhkinyt suurimman osan aiemmin tänä vuonna saavuttamista voitoista. Se on vetäytynyt alimmalle tasolle 0,6125 dollariin, alimmalle tasolleen sitten maaliskuun 19. päivän, ja on noin 46 % alle tämän vuoden korkeimman pisteen.

Nikola on ollut rahanpolttolaitos ja suuri tappiontekijä sijoittajilleen. Se on polttanut yli 3 miljardia dollaria sen perustamisesta vuonna 2014. Sijoittajilla, joilla oli 10 000 dollaria yrityksessä huipussaan vuonna 2021, on nyt vain 65 dollaria.

Toukokuun 7. päivän tulot ovat ratkaisevia

Nikola Corporation on menestynyt kilpailijoitaan huonommin. Kuten äskettäin kirjoitin, kuorma-autojen valmistajat, kuten Iveco, Daimler Trucks ja PACCAR, ovat kaikki nousseet ennätyskorkeuksilleen suuren kysynnän keskellä ympäri maailmaa.

Nikola on edistynyt jonkin verran siirtyessään pois aiemmista kriiseistään. Viime vuonna yhtiö keräsi miljoonia dollareita vaihtovelkakirjalainoilla ja osakemyynnillä parantaakseen tasettaan. Tämän seurauksena yhtiö päätti vuosineljänneksen 466 miljoonalla dollarilla käteisellä ja vastaavilla, kun kolmannella neljänneksellä oli 364 miljoonaa dollaria.

Yhtiö on myös yksinkertaistanut toimintaansa. Se päätti eurooppalaiset tavoitteensa lopettamalla kumppanuuden Ivecon kanssa. Lisäksi se ei enää kohdistu koko Amerikan markkinoille. Sen sijaan se kohdistuu Kaliforniaan, joka on asettanut kuljetusvaltuutuksia sähkö- ja vetyautojen edistämiseen.

Mikä tärkeintä, yritys on aloittanut HYLA-kuorma-autojen valmistuksen ja toimituksen. Se valmisti 43 kuorma-autoa ja myi niistä 40 ensimmäisen vuosineljänneksen aikana. Kolme muuta kuorma-autoa oli määrä toimittaa huhtikuussa.

Lisäksi Nikola on edistynyt huoltoasemissaan. Ensimmäisellä vuosineljänneksellä se käynnisti huoltoasemansa Etelä-Kaliforniassa ja toinen Albertassa. Kalifornia on myös jatkanut kannustimien tarjoamista vähähiiliselle kuorma-autolle. Aiemmin tällä viikolla ilmoitimme, että osavaltio tarjosi näitä kannustimia Mullen Automotiven kuorma-autoille.

Siksi 7. toukokuuta tulee olemaan tärkeä päivä Nikola-sijoittajille, kun yhtiö julkistaa taloudellisen tuloksensa. Nämä luvut antavat lisää tietoa Nikolan suorituksesta ja sen kassapoltosta.

Keskimääräinen arvio on, että Nikolan neljännesvuosittaiset tulot tulevat olemaan 15,80 miljoonaa dollaria. He odottavat myös sen osoittavan 23,9 miljoonan dollarin liikevaihtoa toisella neljänneksellä. Analyytikot odottavat yhtiön liikevaihdon olevan 169 miljoonaa dollaria ja 481 miljoonaa dollaria vuosina 2024 ja 2025.

Nikolan haasteena on se, että se polttaa edelleen valtavia summia. Sen nettotappio oli 153 miljoonaa dollaria neljännellä vuosineljänneksellä, kun se laski 425 miljoonaa dollaria kolmannella vuosineljänneksellä. Osa näistä tappioista johtui sen BEV-vedosta, joka maksoi yli 300 miljoonaa dollaria. Nikolan pitäisi työskennellä estääkseen vetyautonsa takaisinvedon.

Siksi tappioiden lisääntyminen johtaa todennäköisesti toiseen käteispuheluun myöhemmin tänä vuonna, mikä lisää laimennusta. Tämä on suuri riski, joka on tiedostettava.

Riski piilee myös vedyn hinnoissa, jotka ovat pysyneet kohonneina. S&P Globalin raportti osoitti, että Kalifornian vedyn vähittäismyyntihinta on noussut ja on kalliimpaa kuin diesel, mikä lannistaa monia ostajia. Lisäksi vetyautot ovat kalliimpia kuin dieselautot.

Nikolan osakekurssiennuste

TradingView:n NKLA-kaavio

Viikkokaaviossa näkyy, että NKLA:n osakkeen hinta on pudonnut tärkeälle tasolle, joka osuu alimmalle tasolle toukokuussa 2023. On merkkejä siitä, että osake on muodostanut kaksoispohjakuvion, jonka pääntie on 3,70 dollaria.

Teknisessä analyysissä tämä kaksoispohja on yksi nousevimmista merkeistä. Siksi toukokuun 7. päivä on ratkaiseva seuraavan hintatoimenpiteen määrittämisessä. Heikot tulokset johtavat todennäköisesti enemmän laskuun ja siirtymiseen kaksoispohjan alle 0,533 dollariin.

Vaihtoehtoisessa skenaariossa kaksoispohjamalli toimii niin kuin pitääkin, mikä johtaa vahvaan elpymiseen, kuten näimme aiemmin tänä vuonna.