Oraclen osakekurssiennuste: ostaa vai myydä ennen Q1-tulosta?

Oraclen osakekurssi on vetäytynyt viime viikkoina ja noussut heinäkuun 260 dollarin huipusta tänään 232 dollariin. Tämä tulos voi muuttua tällä viikolla, kun Larry Ellisonin yritys julkaisee taloudelliset tuloksensa.

Oraclen osake on hyötynyt tekoälybuumista

Oraclen osakekurssi on menestynyt hyvin viime kuukausina jatkuvan tekoälyn myötätuulen ansiosta. Sen osake on noussut yli 97 % tämän vuoden huhtikuun alimmalta tasolta.

Yhtiöstä on tullut merkittävä toimija tekoälyssä, mistä on osoituksena sen osallistuminen Stargateen, 500 miljardin dollarin projektiin yhteistyössä Softbankin, OpenAI:n ja MGX:n kanssa. Hankkeessa yritys rakentaa suuria datakeskuksia Yhdysvaltoihin. Se ilmoitti äskettäin 30 miljardin dollarin sopimuksesta OpenAI:n kanssa.

Oraclesta on tullut tärkeä vaihtoehto tekoälyratkaisuja rakentaville yrityksille. Vaikka sen pilvipalvelu on pienempi kuin Microsoftin ja Googlen, se näkee voimakasta kasvua alalla, jonka analyytikot odottavat jatkavan kasvuaan tulevina vuosina. Tutkimukset odottavat, että alan CAGR on yli 17 % vuoteen 2030 mennessä.

Viimeisimmät tulokset osoittivat, että Oraclen jäljellä olevat suoritevelvoitteet (RPO) nousivat neljännellä neljänneksellä 41 % 138 miljardiin dollariin. Q4:n liikevaihto nousi 11 % 15,9 miljardiin dollariin, kun taas infrastruktuuri palveluna (IaaS) -liikevaihto kasvoi 52 % 3 miljardiin dollariin.

Sen pilvisovellusten (SaaS) liikevaihto kasvoi 12 % yli 3,7 miljardiin dollariin. Oraclen liikevaihto ja voitot kasvavat. Sen nettotulos nousi 22 % 3,4 miljardiin dollariin.

Wall Street on optimistinen, mutta arvostus on suuri huolenaihe

Analyytikot odottavat, että sen liikevaihto kehittyy edelleen hyvin ensimmäisellä neljänneksellä. Keskimääräisen liikevaihdon odotetaan olevan 15 miljardia dollaria, mikä on 13 % enemmän kuin samalla vuosineljänneksellä. Optimistisin analyytikko ennustaa liikevaihdon nousevan 15,48 miljardiin dollariin.

Mikä tärkeintä, analyytikot odottavat toisen vuosineljänneksen liikevaihdon kasvavan 15 % 16,2 miljardiin dollariin. Vuotuinen liikevaihto on 66,62 miljardia dollaria ja 79 miljardia dollaria kahden seuraavan tilikauden aikana.

Oraclen liikevaihdon kasvu on osunut samaan aikaan voittojen kasvun kanssa. Osakekohtaisen tuloksen odotetaan olevan 1,48 dollaria, kun se viime vuoden vastaavana ajanjaksona oli 1,39 dollaria.

Suurin huolenaihe Oracle-osakkeista on tullut kalliimmaksi kuin Nvidia. Sen termiinihinta-voittosuhde (PE) on 47, mikä on paljon korkeampi kuin sektorin mediaani 30. Sen termiini-PEG-suhde on 2,45. Sitä vastoin NVDA:n mittarit ovat 38 ja 0,99.

Oracle on myös kallis, vaikka sen 40-sääntö on 40. Sen 16 prosentin termiiniliikevaihdon kasvu ja 21 prosentin nettotulosmarginaali antavat sille 37 prosentin 40-kertoimen.

ORCL-osakekurssin tekninen analyysi

Päivittäinen aikakehyskaavio osoittaa, että ORCL:n osakekurssi vetäytyi ja saavutti pohjan 218 dollarissa, joka on Murrey Math Linesin vahva käänteispiste.

Se on pysynyt 50 päivän ja 100 päivän eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon (EMA) yläpuolella. Sen suhteellinen voimaindeksi (RSI) on jatkanut nousuaan viime viikkoina.

Siksi osake todennäköisesti jatkaa nousuaan, kun härät tavoittelevat vuoden alusta korkeinta 260,80 dollaria, mikä on hieman 250 dollarin lopullisen vastustason yläpuolella.

Siirtyminen tämän tason yläpuolelle viittaa lisävoittoihin, mahdollisesti äärimmäiseen 281 dollarin ylitystasoon. Siirtyminen 210 dollarin tuen alapuolelle 100 EMA mitätöi nousevat näkymät.

Lue lisää: Oraclen osakekurssi romahtaa kuten ennustimme – 16 prosentin sukellus edelleen mahdollinen