Palantirin osakekurssiennuste kohonneiden arvostusriskien keskellä

Palantirin osakekurssi on noussut tänä vuonna ja on Nasdaq 100 -indeksin parhaiten menestynyt yritys tänä vuonna. Se on noussut 395 % viimeisen 12 kuukauden aikana, mikä on nostanut sen markkina-arvon yli 432 miljardiin dollariin.

Palantirin kasvu jatkuu

Meneillään oleva PLTR-osakekurssin nousu on nostanut sen markkina-arvon yli 432 miljardiin dollariin, mikä tekee siitä maailman 21. suurimman yrityksen. Se on paljon suurempi kuin muut suositut nimet, kuten Johnson and Johnson, Costco, Bank of America ja Procter and Gamble.

Palantir on hyötynyt meneillään olevasta tekoälyn myötätuulesta, joka on hyödyttänyt myös muita yrityksiä, kuten Nvidiaa ja ASML:ää.

Viimeisimmät tulokset osoittivat, että sen liiketoiminnalla meni hyvin, ja sen kokonaisliikevaihto kasvoi 48 % 1 miljardiin dollariin. Suurin osa näistä tuloista tuli Yhdysvalloista, jossa se ansaitsi 733 miljoonaa dollaria tehtyään 157 vähintään miljoonan dollarin kauppaa.

Johto odottaa vuotuisen liikevaihdon olevan 4,14–4,15 miljardia dollaria. Se nosti myös Yhdysvaltain kaupallisen liikevaihdon ohjeistuksen yli 1,3 miljardiin dollariin, mikä edustaa 80 prosentin vuotuista kasvuvauhtia. Sen vapaa kassavirta on 1,912–1,92 miljardia dollaria.

Arvonmäärityshuolet ovat edelleen

Haasteena on kuitenkin se, että yritys on erittäin yliarvostettu yhteisten kertoimien perusteella. Lisäksi tämä on yritys, jonka liikevaihto on tänä vuonna alle 5 miljardia dollaria, jonka arvo on yli 432 miljardia dollaria.

Nämä luvut tarkoittavat, että yhtiön termiinihinta-myyntikerroin on 103, mikä on paljon korkeampi kuin useimmilla muilla yrityksillä, mukaan lukien Nvidia, jonka termiinikerroin on 29.

Hinta-voittokerroin on parempi kuin P/S-suhde, koska se sisältää sen, mitä yritys pitää voittona. Tässä Palantirin termiinihinta-voittosuhde on 422, mikä on paljon korkeampi kuin Nvidian 40. Teknologia-alan mediaanikerroin on 33.

Lisäksi Palantirin PEG-suhde on 8, mikä on paljon korkeampi kuin sektorin mediaani 1,86. Nämä luvut tarkoittavat, että yritys on erittäin yliarvostettu.

Palantir käyttää mieluummin 40-säännön lähestymistapaa arvostuksensa validointiin. Tämä on yleinen lähestymistapa, jossa tarkastellaan yrityksen liikevaihdon kasvua ja marginaaleja.

Tätä kerrointa käytettäessä yhtiö on edullinen, kun otetaan huomioon, että sen termiiniliikevaihdon kasvu on noin 40 % ja voittomarginaali 22 %, mikä antaa sille 22 %. Kun käytetään viimeisen kahdentoista kuukauden (TTM) vapaan kassavirran marginaalia 38 %, sen sääntö 40 kerroin on 78 %.

40-kertoimen säännöllä on rajoituksensa, koska se jättää huomiotta keskeiset mittarit, kuten nettotulojen säilyttämisen, vaihtuvuuden ja asiakaskeskittymisen.

PLTR osakekurssianalyysi

Päivittäinen aikakehyskaavio osoittaa, että Palantirin osakekurssi on ollut vahvassa nousussa viime vuosina. Se saavutti äskettäin pohjansa 142 dollarissa 2. elokuuta ja nousi sitten nykyiselle tasolle.

PLTR-osake lähestyy nyt kaikkien aikojen korkeinta 189,91 dollaria. Tämä on merkki siitä, että se on muodostamassa kaksinkertaisen kuvion, jonka pääntie on 142 dollaria, joka on alin taso elokuussa.

Siksi todennäköisin skenaario on, että osake jatkaa nousuaan ja saavuttaa mahdollisesti tärkeän vastustason 200 dollarissa. Tämä näkemys vahvistuu, jos se nousee kaksoishuippupisteen yläpuolelle 189,91 dollariin.

Tulevaisuudessa osake voi nousta ja nostaa markkina-arvonsa yli 1 biljoonaan dollariin.

On kuitenkin olemassa myös suuren romahduksen riski, jos on merkkejä tekoälykuplan puhkeamisesta, kuten jotkut analyytikot uskovat. Muista, että historiallisesti mikään osake ei nouse ikuisesti.