Bitcoin kohtaa vastusta – $2.9B long-positioita vaarassa alle $68,000

Bitcoin on noussut noin 40% Julyn pohjastaan lähellä $57,800, mikä on herättänyt odotuksia siitä, että kryptovaluutta saattaisi olla muodostanut markkinapohjan useiden kuukausien konsolidoinnin jälkeen.

BTC kävi kauppaa lähellä $80,200 on Aug. 27. Palautuminen on kuitenkin tuonut kryptovaluutan takaisin merkittävälle vastusalueelle, joka aiemmin ennakoi jyrkän myyntiaalon.

Tekniset indikaattorit ja johdannaismarkkinoiden data viittaavat siihen, että rallia voi odottaa merkittävä korjaus, ellei Bitcoin murra tuota vastusta määrätietoisesti yläpuolelle.

Bitcoinin likvidaatiodata korostaa laskuriskiä

Bitcoinin likvidaatioheatmap osoittaa, että vivutettujen positioiden konsentraatio on suurempi nykyisen markkinahinnan alapuolella kuin yläpuolella.

Lähin alapuolinen likviditeettiklusteri sijaitsee noin $77,500:n kohdalla. CoinGlassin mukaan noin $392.31 millionin long-positiot voisivat likvidoitua, jos BTC laskee tuonne (CoinGlass).

Likvidaatioalueet kuvaavat hintatasoja, joilla voimakkaasti vivutetut treiderit voidaan pakottaa ulos positioistaan. 

Koska nämä klusterit sisältävät huomattavaa likviditeettiä, ne voivat vetää hintaa puoleensa ja voimistaa volatiliteettia, kun ne saavutetaan.

Lasku kohti $77,500 voisi siksi laukaista pakkomyyntejä vivutettujen long-treiderien puolelta, lisäten korjauksen vauhtia.

Suurin alapuolinen riski näyttää sijaitsevan noin $68,000:n kohdalla, missä arviolta $2.9 billionin long-positiot voisivat kohdata likvidoinnin.

Vertaillessa pääylöpuolinen likvidaatioalue short-myynnille sijaitsee noin $84,200–$84,215:n kohdalla.

Siten Bitcoinilla on merkittävät likviditeettikonsentraatiot molemmin puolin nykyistä hintaa. Markkinan alapuolella oleva huomattavasti suurempi rahamäärä vahvistaa kuitenkin lyhyen aikavälin karhumallia.

Tällä hetkellä $82,500 on kriittinen breakout-taso. Jos sitä ei puhkaista, voi avautua tie $77,500:een, sitten $72,000:een ja mahdollisesti $68,000–$68,300-alueelle.

BTC palaa vastusalueelle, joka ennakoi 30% pudotusta

Bitcoin liikkuu nyt $79,000–$82,500-alueella, joka rajoitti sen nousua toukokuussa. Tuona aikana BTC konsolidoitui saman alueen sisällä ennen kuin myyjät ottivat jälleen vallan. 

Seuraava torjunta työnsi Bitcoinin kohti $57,800:aa, mikä merkitsi noin 30% laskua ylärajasta.

Viimeisin retesti osoittaa samanlaisia ylikuumenemisen merkkejä. Bitcoinin päivittäinen Relative Strength Index on noussut yli 82:n, selvästi yli 70-tason, joka yleisesti yhdistetään ylikaupattuihin markkinaolosuhteisiin.

Korkea RSI ei takaa välitöntä laskua, mutta se lisää todennäköisyyttä voittojen kotiuttamiselle äskettäisen rallin jälkeen.

Jos Bitcoin ei onnistu murtamaan $82,500-vastusta, sen 200 päivän eksponentiaalinen liukuva keskiarvo noin $72,000:ssa voi muodostua ensimmäiseksi merkittäväksi alapuoliseksi tavoitteeksi.

Lasku tuolle tasolle tarkoittaisi noin 10% korjausta nykyhinnasta.

Voimakkaampi myyntiaalto voisi työntää BTC:tä kohti $68,000–$68,300-aluetta. Bitcoinin 50- ja 100 päivän eksponentiaaliset liukuvat keskiarvot lähestyvät toisiaan kyseisellä alueella, mikä vahvistaa sitä mahdollisena tukivyöhykkeenä.

Karhumalli heikkenisi, jos Bitcoin kirjaisi määrätietoisen päätössulun yli $82,500. Tällainen breakout voisi muuttaa entisen vastusalueen tueksi ja vahvistaa näkemystä, että heinäkuun $57,800:n pohja oli kestävä pohja.