Voorspelling van de aandelenkoers van Circle: kansen en risico's

De aandelenkoers van Circle steeg naar een nieuwe recordhoogte nadat de Amerikaanse Senaat de Guiding and Establishing National Innovation for US Stablecoins Act (GENIUS) en de aanhoudende vraag naar stablecoins had aangenomen. CRCL-aandelen sloten op $ 200, een stijging van meer dan 300% ten opzichte van de noteringsprijs.

Profiteren van de groei van stablecoin

De aandelenkoers van Circle is gestegen nadat het naar de beurs was gegaan toen beleggers zich concentreerden op de GENIUS Act, die deze week in de Senaat werd aangenomen. De kans neemt toe dat het wetsvoorstel in het Huis van Afgevaardigden zal worden aangenomen, aangezien sommige Democraten in de Senaat het hebben gesteund.

De GENIUS Act is om twee belangrijke redenen een bullish katalysator voor Circle-aandelen. Ten eerste zorgt het voor de duidelijkheid over de regelgeving die de stablecoin-markt nodig heeft zonder onnodige kosten toe te voegen. Het wetsvoorstel verplicht emittenten bijvoorbeeld om liquide staatsobligaties aan te houden en regelmatig te rapporteren, wat Circle al doet.

Ten tweede kan de GENIUS Act ervoor zorgen dat USDC marktaandeel wint als Tether weigert te voldoen zoals het deed met MiCA. Een dergelijke stap zal bedrijven zoals Coinbase dwingen om gebruikersbezit om te zetten van USDT naar USDC, zoals sommige Europese beurzen hebben gedaan.

Circle Payments Network is een belangrijke katalysator

De andere bullish katalysator voor de aandelenkoers van Circle is het Circle Payments Network (CPN), een bedrijf dat de financiële dienstverlening wil ontwrichten.

CPN werkt samen met banken en betalingsdienstbedrijven om hen een goedkopere en snellere aanpak te bieden om internationaal geld te verzenden.

Momenteel gebruiken deze bedrijven SWIFT-technologie, een proces dat duur en traag is. Dat komt omdat het gebruikmaakt van correspondentbanken en andere processen. Als gevolg hiervan is het normaal dat een transactie enkele uren of dagen in beslag neemt.

Het Circle Payment Network vermijdt dit langdurige proces door gebruik te maken van USDC. Daarin voert een bedrijf een betaling uit met behulp van de stablecoin, die vervolgens binnen enkele seconden wordt voltooid. USDC-transacties kosten centen, waardoor ze ideaal zijn voor alle partijen.

Het CPN-bedrijfsmodel heeft ook een kans om traditionele bedrijven zoals Visa en Mastercard te ontwrichten, die miljarden dollars per jaar aan betalingstransactiekosten verdienen.

Er is inderdaad gemeld dat bedrijven als Walmart en Amazon overwegen om stablecoins te gebruiken om deze kosten te verlagen. Een manier voor hen om dat te doen, is door samen te werken met Circle, dat al een populaire stablecoin heeft.

Risico's voor het kopen van Circle-aandelen

Er zijn risico's verbonden aan het kopen van Circle-aandelen op dit niveau. Ten eerste zijn er tekenen dat USDC-holdings niet groeien. Uit gegevens van CoinGecko blijkt dat de stablecoin een marktkapitalisatie heeft van $ 61,45 miljard, lager dan het hoogste punt in april van $ 62 miljard.

Circle heeft zijn USD-voorraad nodig om te blijven groeien om zijn groei te versnellen. Een hogere groei van stablecoin betekent dat het hogere beleggingsinkomsten zal genereren.

Het andere risico is dat het bedrijf nu hoog gewaardeerd wordt, aangezien de marktkapitalisatie meer dan $ 33 miljard bedraagt, 54% van de totale stablecoin-activa.

Verder heeft de Federal Reserve aangegeven dat ze dit jaar twee renteverlagingen zal doorvoeren en meer in 2024 en 2025. Lagere tarieven zullen van invloed zijn op de groei van de omzet en winstgevendheid.

De aandelenkoers van Circle zal ook het risico lopen van een terugval wanneer beleggers winst beginnen te nemen. Cathie Wood's Ark Invest heeft al aandelen ter waarde van miljoenen dollars gedumpt, en meer investeerders zullen volgen.

Het andere grootste risico is dat de lock-up van het bedrijf in de komende maanden zal aflopen. Historisch gezien crashen bedrijven die onlangs naar een beursgang zijn gegaan of ervaren ze volatiliteit voordat ze aflopen, waardoor insiders hun aandelen kunnen dumpen.

Ten slotte zal het aanhoudende momentum waarschijnlijk afnemen nu de aandelenkoers van Circle sterk overbought is geworden.