Bitcoin herstelt zich na door de VS-CPI gedreven dip, ENS, BONK SPX6900 leiden altcoin-herstel

Bitcoin herstelde zich van de inzinking van dinsdag nadat bulls de steun van $ 115.000 vasthielden, waardoor eerdere verliezen werden ingekort.

De bredere cryptomarkt volgde, waarbij de totale marktkapitalisatie weer boven de $3,8 biljoen klom en een intradag hoogtepunt van $3,838 biljoen bereikte.

Het sentiment werd echter voorzichtig te midden van hernieuwde macro-onzekerheid. De Crypto Fear & Greed Index zakte drie punten naar 70, hoewel het in de "Greed" -zone bleef.

Altcoin-markten herwonnen momentum naast Bitcoin, toen het zijn weg naar het niveau van $ 120.000 begon te volgen.

Wat biedt de toekomst voor Bitcoin?

De recente dip van Bitcoin volgde op de publicatie van de Amerikaanse consumentenprijsindex (CPI) in juni, waaruit bleek dat de inflatie voor de tweede maand op rij steeg.

De totale inflatie steeg tot 2,7% op jaarbasis, het hoogste niveau sinds februari, terwijl de kerninflatie steeg tot 2,9%, net onder de verwachtingen.

De maandelijkse stijging van de CPI bedroeg 0,3%, de sterkste sinds januari, wat de bezorgdheid versterkt dat de inflatie hardnekkig blijft, met name in belangrijke categorieën zoals voedsel en transport.

De gegevens temperden de marktverwachtingen van een verschuiving op korte termijn in het beleid van de Amerikaanse Federal Reserve.

Hoewel het lager dan verwachte kern-CPI-cijfer enige verlichting bood, temperde de stijgende inflatie de hoop op een gematigde uitkomst tijdens de komende vergadering van het Federal Open Market Committee (FOMC) in juli.

Op dit moment blijkt uit gegevens van CME FedWatch dat de kans op een renteverlaging in september 54,3% is, waardoor de markten in een afwachtende houding verkeren in afwachting van het rapport over de Amerikaanse producentenprijsindex (PPI) dat later deze week wordt verwacht.

De druk werd nog vergroot door de bezorgdheid over een mogelijke escalatie van de handel tussen de VS en Rusland.

Het dreigement van Washington om 100% tarieven op te leggen, tenzij het conflict in Oekraïne binnen 50 dagen wordt opgelost, heeft een extra laag onzekerheid toegevoegd, waardoor het tempo van de recente cryptorally wordt vertraagd.

Winstnemingen wogen verder op de prijzen, aangezien uit gegevens van Glassnode blijkt dat beleggers die Bitcoin meer dan vijf maanden aanhouden, goed waren voor 56% van de gerealiseerde winst tijdens de neergang, waarmee ze gezamenlijk $ 1,96 miljard van de hand deden.

Ook mijnwerkers deden mee. Volgens on-chain gegevens van CryptoQuant steeg de Miners' Position Index (MPI) tot boven de 2,7, wat wijst op een opleving van Bitcoin-overdrachten van miners naar beurzen.

Historisch gezien gaan dergelijke bewegingen vaak vooraf aan kortetermijncorrecties, omdat mijnbouwers winst willen behalen na sterke prijsstijgingen.

Analisten merken echter op dat dit MPI-niveau ver onder de extremen blijft die tijdens eerdere markttoppen werden gezien.

Sommigen zien de huidige trend als consistent met een typische bull-cyclus, waarbij korte consolidaties of pullbacks worden gevolgd door een hernieuwd opwaarts momentum.

Verdere on-chain analyse door CryptoQuant-bijdrager Onchain School wees ongeveer 10 dagen geleden op een piek in winstnemingen van langetermijnhouders.

Hoewel dit Bitcoin er niet van weerhield om nieuwe hoogtepunten te noteren, geeft het aan dat oudere munten worden verplaatst, vaak een indicator van verkoop in de topcyclus.

Ondanks de tijdelijke druk heeft Bitcoin's verdediging van het niveau van $ 115.000 het bullish sentiment nieuw leven ingeblazen.

Nu de PPI-gegevens van juni zijn vrijgegeven, waaruit blijkt dat de groothandelsinflatie vlak is gebleven, verschuiven de markten de focus naar de komende Fed-richtlijnen, terwijl handelaren kijken of Bitcoin weer aan kracht kan winnen en een nieuwe uitbraak boven $ 120.000 kan proberen.

Bitcoin heeft nog steeds ruimte om te rennen

Ondanks het bereiken van nieuwe recordhoogtes eerder deze week, zeggen analisten dat Bitcoin zich nog niet in oververhit gebied bevindt.

Volgens Axel Adler Jr. van CryptoQuant heeft de markt geen "Peak Signal" geactiveerd, een statistiek die meestal verschijnt wanneer Bitcoin grote toppen bereikt.

Het signaal, gebaseerd op genormaliseerde prijsmodellen en statistieken voor het vernietigen van munten, blijft afwezig, wat suggereert dat de huidige cyclus nog steeds opwaarts potentieel kan hebben. Zie hieronder.

Ter ondersteuning van deze visie wees analist en CryptoQuant-bijdrager Crypto Dan op de Realized Cap-UTXO Age Bands van Bitcoin, die ook geen tekenen van buitensporig marktschuim vertonen.

Bitcoin: Gerealiseerde limiet - UTXO-leeftijdscategorieën (%). Bron: Crypto Dan

Deze statistieken volgen de gerealiseerde waarde van Bitcoin in verschillende leeftijdscohorten en weerspiegelen momenteel een gezonde verdeling, die doorgaans niet wordt gezien tijdens oververhitte omstandigheden.

Analisten analyseren ook de kostenniveaus van kortetermijnhouders om mogelijke buigpunten in de prijstrend van Bitcoin te identificeren.

CryptoQuant's Crazzyblockk heeft onlangs verschillende kostenbasisniveaus gemarkeerd die zijn afgeleid van het gerealiseerde prijsmodel en die zouden kunnen fungeren als belangrijke technische zones.

Aan de positieve kant markeert $ 124.000 dat de STH-kostenbasis één standaarddeviatie boven het gemiddelde duwde, een niveau dat historisch gekoppeld is aan lokale toppen en winstnemingszones.

Een uitbraak daarboven zou de deur kunnen openen naar de volgende weerstandsband op $ 136.000, de meest agressieve STH-drempel.

Dit niveau valt vaak samen met overbought omstandigheden en verhoogde niet-gerealiseerde winsten voor recente kopers.

Aan de andere kant ligt de onmiddellijke ondersteuning in de buurt van $ 113.000, gevolgd door $ 111.000, de gemiddelde overnameprijs van Bitcoin-houders van de afgelopen maand.

Het meest kritieke niveau om in de gaten te houden is $ 101.000, wat de gerealiseerde basisprijs van STH vertegenwoordigt.

Boven deze zone blijven wordt gezien als een belangrijke indicator van de bullish structuur die op korte tot middellange termijn blijft.

Op het moment van schrijven zweefde Bitcoin net onder de $ 120.000.

Een beslissende doorbraak boven deze psychologische drempel zou het bullish momentum opnieuw kunnen aanwakkeren, op voorwaarde dat macro-economische tegenwind het marktvertrouwen niet ondermijnt.

In dat scenario speculeerden veel analisten dat het volgende technische doel voor Bitcoin waarschijnlijk in de buurt van de $ 130.000 zou vallen, wat ook overeenkomt met de belangrijkste weerstandszones die worden benadrukt in kortetermijnmodellen op basis van de kosten van houders.

Top altcoin-winnaars van de dag

Naast Bitcoin steeg de altcoin-markt de afgelopen 24 uur met 15,5% en bereikte op het moment van schrijven een totale marktkapitalisatie van $ 1,49 biljoen.

Dit kwam toen de Altcoin Season Index-score met 6 punten steeg tot 36, wat aangeeft dat meer altcoins de prestaties van BTC beginnen te overbieden, wat wijst op een vroege verschuiving in de marktdynamiek naar een mogelijk altcoin-seizoen.

Ethereum, de grootste altcoin qua marktkapitalisatie, boekte in deze periode een winst van 9%, iets meer dan XRP, Solana (SOL), Dogecoin (DOGE) en Cardano (ADA), die winsten boekten tussen 4% en 8%.

Ethereum Name Service (ENS), Bonk (BONK) en SPX6900 (SPX) lieten vandaag de beste prestatie zien van de top 100 altcoins, waarbij ze allemaal een winst van ongeveer 20% behaalden. Zie hieronder:

Bron: CoinMarketCap

Ethereum Name Service: Als kernonderdeel van het Ethereum-ecosysteem heeft ENS de afgelopen week geprofiteerd van de rally van Ethereum, die het bullish sentiment over gerelateerde tokens heeft versterkt.

ENS klom eerder vandaag naar een hoogste punt in vijf maanden van $ 27,33 voordat het zich stabiliseerde op $ 26,70, waardoor de marktkapitalisatie op het moment van schrijven op $ 976 miljoen kwam.

Bonk: De rally van Bonk van vandaag bouwt voort op het momentum dat werd aangewakkerd door het nieuws dat Grayscale Investments BONK heeft toegevoegd aan zijn uitgebreide institutionele monitoringlijst.

Als zodanig geloven handelaren dat BONK nu op de radar van Grayscale staat voor mogelijke opname in toekomstige beleggingsproducten, zoals trusts of ETF's.

Elke vorm van institutionele betrokkenheid wordt doorgaans als bullish beschouwd, vooral voor hype-gedreven memecoins zoals Bonk.

SPX6900: SPX6900 verlengde zijn rally na het doorbreken van een bullish vlagpatroon, waarbij het momentum verder werd gestimuleerd door zachter dan verwachte Amerikaanse PPI-gegevens die eerder vandaag werden vrijgegeven.

De afkoelende inflatie deed de risicobereidheid van speculatieve activa herleven, waardoor SPX met meer dan 22% klom naar een nieuw record van $ 1,85, voordat het op het moment van schrijven licht daalde.