De aandelenkoers van Datadog terwijl de crash voortduurt: kan het dalen tot $100?

De aandelenkoers van Datadog heeft de afgelopen maanden een grote ommekeer doorgemaakt, van het belangrijke niveau van $200 in november naar het huidige $130. Het is gedaald tot het laagste niveau sinds september. Dus, wat is de volgende stap voor het DDOG-aandeel na deze crash?

Wall Street-analisten zijn optimistisch over het Datadog-aandeel

De aandelenkoers van Datadog is de afgelopen maanden ingestort doordat analisten van Wall Street hun schattingen hebben teruggeschroefd. Truist verlaagde zijn doelstelling van $195 naar $140, terwijl Piper Sandler, RBC en Jefferies hun doelstellingen verlaagden naar respectievelijk $195, $175 en $180.

Andere bedrijven die hun schattingen verlaagden, zijn van Wolfe Research en Cannacord Genuity. Als gevolg hiervan is het consensusdoel voor het aandeel $203, een stijging van 56% ten opzichte van het huidige niveau. Een maand geleden was de consensus $207.

Een grote zorg onder analisten is dat de groei van het bedrijf de komende jaren zal afnemen. De gemiddelde schatting onder analisten is dat de omzet 916 miljoen dollar zal bedragen, een stijging van 24% ten opzichte van het vierde kwartaal van 2024.

Als dit gebeurt, zal de jaarlijkse omzet 3,39 miljard dollar bedragen, een stijging van 26% jaar-op-jaar. Ook zien analisten dat de omzetgroei zal afnemen tot 21% tot 4,1 miljard dollar.

Zorgen over DDOG-waardering

Analisten maken zich ook zorgen over de hoge waardering. Gegevens verzameld door Seeking Alpha tonen aan dat het bedrijf een forward koers-winstverhouding (K/W) van 70 heeft, veel hoger dan de sectormediaan van 25.

Datadogs forward PEG-ratio is gestegen naar 6,07, eveneens hoger dan de sectormediaan van 1,71. Dat is een teken dat het aandeel veel hoger staat, zelfs als je de sterke groeicijfers meerekent.

Het bedrijf heeft een forward EV tot EBITDA-ratio van 56, eveneens veel hoger dan de sectormediaan van 15. De EV/EBIT-ratio is gestegen naar 61, eveneens veel hoger dan de sectormediaan van 21.

Datadog-aandeel is ook zeer volatiel wat betreft de Rule of 40-metriek, die kijkt naar de groei en winstgevendheid van een bedrijf. Het bedrijf heeft een nettowinstmarge van 3,32% en een forward revenue growth van 24%, wat een veelvoud van 27% oplevert.

Een reden waarom Datadog een hogere waardering aantrekt, is het marktaandeel in digitale ervaringsmonitoring, waar het bedrijven als Dynatrace, New Relic en Catchpoint aanvoert.

Technische analyse van DDOG-aandelenkoersen

De dagelijkse tijdschemagrafiek laat zien dat de DDOG-aandelenkoers de afgelopen maanden onder druk is gekomen, van een hoogtepunt van $201 in november naar de huidige $130.

Het is onder het Fibonacci-retracementniveau van $141 gezakt, wat de bearish trend bevestigt. Ook is het aandeel sinds november vorig jaar onder de Supertrend-indicator gezakt, een teken dat de beren voorlopig de controle behouden.

Het aandeel staat ook op het punt het sterk bearish death cross-patroon te vormen, dat plaatsvindt wanneer de 50-daagse en 200-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA) elkaar kruisen. Zo'n stap zou na verloop van tijd meer nadelen veroorzaken.

De Average Directional Index (ADX) is ook gestegen tot boven de 30, een teken dat de neerwaartse trend sterker wordt. Daarom is het meest waarschijnlijke scenario dat het aandeel blijft dalen, mogelijk tot het volgende belangrijke steunniveau op $107, het retracementniveau van 78,6%.