Top 3 redenen waarom JEPI- en SCHD-aandelen in april herstellen

De SCHD- en JEPI-aandelen zijn de afgelopen weken teruggevallen nu de VS-Iran-oorlog is geëscaleerd. De Schwab US Dividend Equity ETF zakte naar $30.6, meer dan 3.17% lager dan het hoogste punt dit jaar, terwijl de JPMorgan Equity Premium Income ETF daalde naar $56 vanaf het jaar-tot-datum hoogste van $59.58. 

Dit zijn de belangrijkste redenen waarom deze fondsen op korte termijn zullen herstellen.

SCHD- en JEPI-ETF's herstellen zodra de VS-Iran-oorlog eindigt 

Een reden waarom JEPI, SCHD en de bredere aandelenmarkt dit jaar zullen herstellen, is dat er aanwijzingen zijn dat de aanhoudende VS-Iran-oorlog binnen enkele weken zal eindigen.

In een verklaring op dinsdag zei president Donald Trump dat hij verwacht dat de oorlog twee tot drie weken zal duren, wat in april valt.

De Verenigde Staten hebben hier niet alle kaarten in handen; Iran speelt ook een rol bij het bepalen wanneer de oorlog eindigt. 

Tekenen dat Trump wil uittreden kunnen echter leiden tot onderhandelingen tussen de partijen, wat zou leiden tot een herstel van de aandelenmarkt.

Een belangrijke katalysator hiervoor is het feit dat de Fear and Greed Index is gedaald naar de zone 'extreme angst' op 16. In de meeste gevallen herstelt de aandelenmarkt zich wanneer er intense angst in de markt heerst.

Dit standpunt is gebaseerd op het bekende Warren Buffett-citaat, waarin hij aanbeveelt te kopen wanneer marktdeelnemers angstig zijn en te verkopen wanneer de meesten hebberig zijn.

Fear and Greed Index is sterk gedaald | Bron: CNN Money 

De geschiedenis laat zien dat de Amerikaanse aandelenmarkt vaak goed presteert nadat zij een grote schok heeft doorgemaakt. Een goed voorbeeld is wat er in april vorig jaar gebeurde, toen de markt crashte nadat Donald Trump zijn "reciprocal tariffs" aankondigde.

Aandelen daalden ook in maart 2020 toen COVID-19 tot een wereldwijde pandemie werd uitgeroepen. Ze herstelden vervolgens substantieel en bereikten daarna recordhoogtes.

Amerikaanse bedrijfswinsten klaar voor sterke groei

De andere belangrijke katalysator voor JEPI, SCHD en andere Amerikaanse aandelen-ETF's is dat het winstenseizoen halfmaand start, met bedrijven als Citigroup, JPMorgan, Morgan Stanley en BlackRock die hun resultaten over het eerste kwartaal publiceren.

FactSet data toont dat Wall Street-analisten optimistisch zijn dat de bedrijfswinsten het eerste kwartaal goed zullen blijven doen. 

De gemiddelde schatting onder analisten is 13%. In de meeste gevallen is de werkelijke omzetgroei doorgaans veel hoger dan de gemiddelde schatting. Daardoor is het mogelijk dat de winstschatting voor de S&P 500 Index boven 17% uitkomt.

Bovendien verwachten analisten dat de S&P 500 Index in de komende 12 maanden met 29% zal stijgen, waarbij de technologiesector de grootste winstbijdrage levert. 

Amerikaanse bedrijven zijn ondergewaardeerd 

De andere bull-case voor deze ETF's is dat Amerikaanse bedrijven na de recente terugvallen koopjes zijn geworden.

Het eerder genoemde FactSet-rapport toont dat de gemiddelde forward price-to-earnings-ratio voor de S&P 500 Index 19.o bedraagt, wat gelijk is aan het vijfjarig gemiddelde.

Evenzo heeft de SCHD ETF een koers-winstverhouding van 18, een teken dat ook deze ETF een koopje is waar beleggers in zullen stappen zodra de aanhoudende oorlog eindigt.

Technische analyse suggereert dat JEPI- en SCHD-ETF's zullen herstellen 

Grafiek JEPI-aandeel | Bron: TradingView 

De daggrafiek toont dat de JEPI-koers de afgelopen weken is teruggelopen, van een hoogste punt van $59.56 in februari naar een laag van $55. 

Een nadere blik laat zien dat er een dalend wigpatroon is gevormd, een gangbaar omkeersignaal in de technische analyse.

Het aandeel vormde ook een harami-kaarsformatie, wat betekent dat het aandeel een sterke opleving zal inzetten, mogelijk richting het jaar-tot-datum hoogste van $60 in de komende weken.

Technische analyse SCHD-aandeel 

Grafiek SCHD ETF | Bron: TradingView

De daggrafiek laat zien dat de SCHD-koers zich de afgelopen dagen heeft gestabiliseerd. Een nadere blik toont dat er een omgekeerd hoofd-en-schouderpatroon is gevormd, wat een veelvoorkomend bullish omkeersignaal is in de technische analyse.

Het blijft ook boven de 50-day en 100-day Exponential Moving Averages. Daarom zal het aandeel waarschijnlijk blijven stijgen op korte termijn, mogelijk tot het belangrijke weerstandsniveau op $31.65.