Golden Ocean (GOGL)-aksjen blomstrer, men 22. mai vil være nøkkelen

Aksjekursen på Golden Ocean Group ( NASDAQ: GOGL ) har gjort det bra i år, godt hjulpet av dens sterke markedsandeler. Den har steget med over 50 % mens Nasdaq 100 og S&P 500-indeksene har steget med mindre enn 10 %.

GOGL har utkonkurrert andre rederier som ZIM Integrated, Danaos, Costamare og Matson.

Golden Ocean Groups inntjening fremover

Golden Ocean er en av de største aktørene i tørrbulkskipsindustrien. Den bruker 83 tørrbulkfartøyer som den bruker til å transportere gjenstander som korn, gjødsel, malm og kull for kunder fra hele verden. Selskapet fokuserer på store fartøy kjent som Capesize og Panamax, som har relativt lav alder.

I likhet med andre avsendere gjør selskapet det bra når prisene er i en sterk stigende trend. Det har skjedd i år da Baltic Dry-indeksen steg fra et lavpunkt på 1306 dollar og nådde en topp på 2425 dollar i mars. Denne bølgen skjedde på grunn av utfordringene i Panama og Rødehavet. I det siste har imidlertid prisen sunket til 1890 dollar.

Selskapet har vært under press de siste månedene. Nettoinntekten i 2023 falt til 112,3 millioner dollar fra 461 millioner dollar året før. Imidlertid steg nettoresultatet i fjerde kvartal til over 57 millioner dollar på grunn av dets tilstedeværelse i spotmarkedet.

Det har også dratt nytte av sin posisjonering i store tørrbulkfartøyer, som har fortsatt å overgå den bredere industrien.

Selskapet gjør det også bra på grunn av den sterke etterspørselen fra asiatiske land som Kina, Japan og Sør-Korea.

Nyere makrodata viste at noen av de asiatiske økonomiene gjør det bra, noe som forklarer hvorfor prisene på nøkkelelementer som kull og jernmalm har hoppet. Capesize-segmentet opplever også en langsom flåtevekst.

Når vi ser fremover, vil den neste viktige katalysatoren for GOGL-aksjen være selskapets inntjening planlagt til 22. mai. Analytikere forventer at inntektene vil komme inn på 195 millioner dollar, en økning på 47 % fra år til år. De forventer at den årlige inntektsveiledningen vil være 660 millioner dollar, opp med 34,7 % fra samme periode i 2023.

GOGL-aksjen er også et populært navn blant inntektsfokuserte investorer på grunn av dets sterke utbytteavkastning. Data fra SeekingAlpha viser at den har en utbytteavkastning på 8,15 %, høyere enn de fleste selskaper.

Golden Ocean Groups aksjekursprognose

GOGL-diagram av TradingView

På det ukentlige diagrammet ser vi at GOGL-aksjekursen har vært i en sterk bullrun etter å ha bunnet på $1,61 i 2020. Den har gått tilbake med over 820%, noe som gir den en markedsverdi på over $2 milliarder.

Rallyet akselererte etter å ha dannet et gyllent korsmønster i juli 2021. Senest har det steget over det avgjørende motstandsnivået på $13,71, den høyeste svingningen i juli 2022. Ved å bevege seg over det nivået ugyldiggjorde det dobbelttoppmønsteret.

Derfor vil aksjen sannsynligvis trekke seg tilbake og teste støtten på nytt ved $13,70 og deretter gjenoppta den bullish trenden for å teste motstanden på nytt ved $20.