Datadog-aksjekursen mens krasjet fortsetter: kan den stupe til 100 dollar?

Datadog-aksjekursen har hatt en stor vending de siste månedene, fra nøkkelnivået på 200 dollar i november til dagens 130 dollar. Den har falt til det laveste nivået siden september. Så, hva er neste steg for DDOG-aksjen etter dette krasjet?

Wall Street-analytikere er positive til Datadog-aksjen

Datadog-aksjekursen har krasjet de siste månedene ettersom Wall Street-analytikere har kuttet ned sine estimater. Truist senket målet fra 195 dollar til 140 dollar, mens Piper Sandler, RBC og Jefferies kuttet målene til henholdsvis 195, 175 og 180 dollar.

Andre selskaper som har senket sine estimater, er fra Wolfe Research og Cannacord Genuity. Som et resultat er konsensusmålet for aksjen 203 dollar, opp 56 % fra dagens nivå. For en måned siden var konsensus 207 dollar.

En stor bekymring blant analytikere er at selskapets vekst vil avta i årene som kommer. Det gjennomsnittlige estimatet blant analytikere er at inntektene vil være 916 millioner dollar, en økning på 24 % fra fjerde kvartal 2024.

Hvis dette skjer, vil den årlige omsetningen være 3,39 milliarder dollar, en økning på 26 % år-til-år. Analytikere ser også at inntektsveksten avtar til 21 % til 4,1 milliarder dollar.

DDOG-verdsettelsesbekymringer

Analytikere er også bekymret for den høye verdsettelsen. Data samlet inn av Seeking Alpha viser at selskapet har en fremtidig pris-til-inntjening-ratio (P/E) på 70, mye høyere enn sektormedianen på 25.

Datadogs forward PEG-ratio har steget til 6,07, også høyere enn sektormedianen på 1,71. Det er et tegn på at aksjen er mye høyere, selv når man tar med de sterke veksttallene.

Selskapet har et fremtidig EV-til-EBITDA-forhold på 56, også mye høyere enn sektormedianen på 15. Dens EV/EBIT-forhold har steget til 61, også mye høyere enn sektormedianen på 21.

Datadog-aksjen er også svært volatil når det gjelder Rule of 40-metrikken, som ser på et selskaps vekst og lønnsomhet. Selskapet har en nettofortjenestemargin på 3,32 % og en fremtidig inntektsvekst på 24 %, noe som gir en multiplum på 27 %.

En grunn til at Datadog tiltrekker seg en høyere verdsettelse, er markedsandelen innen digital opplevelsesovervåking, hvor de leder selskaper som Dynatrace, New Relic og Catchpoint.

Teknisk analyse av DDOG-aksjekursen

Det daglige tidsrammediagrammet viser at DDOG-aksjekursen har vært under press de siste månedene, fra en topp på 201 dollar i november til dagens 130 dollar.

Den har beveget seg under 50 % Fibonacci Retracement-nivået på 141 dollar, noe som bekrefter den bearish utviklingen. I tillegg har aksjen falt under Supertrend-indikatoren siden november i fjor, et tegn på at bjørnene fortsatt har kontroll foreløpig.

Aksjen er også i ferd med å danne det sterkt bearish death cross-mønsteret, som oppstår når 50-dagers og 200-dagers Exponential Moving Averages (EMA) krysser hverandre. Et slikt trekk vil føre til flere ulemper over tid.

Den gjennomsnittlige retningsindeksen (ADX) har også steget til over 30, et tegn på at nedtrenden styrkes. Derfor er det mest sannsynlige scenariet at aksjen fortsetter å falle, potensielt til neste viktige støttenivå på 107 dollar, 78,6 % retracement-nivået.