Blue Owl-aksjen kan få short squeeze etter golden cross i turnaround

Blue Owl-aksjen har gjort et sterkt comeback de siste månedene, og har steget fra en bunn på $7.60 i april til rundt $11.85 nå. Ralliet kan ha mer å gå på etter at aksjen dannet en golden cross og et bullish flagg-mønster, samtidig som avtagende uro i AI-sektoren kan gi en ekstra medvind.

Blue Owl-aksjens tekniske analyse peker mot mer oppgang

Dagsdiagrammet viser at OWL-aksjen har hentet seg inn fra en bunn på $7.6 i april til dagens $11.85. Den dannet et golden cross-mønster 14. august i år. Mønsteret oppstår når 50-dagers og 200-dagers vektede glidende gjennomsnitt (WMA) krysser hverandre. 

Aksjen brøt over viktige motstandsnivået $10.55, dens høyeste nivå i mai og juni i år. Den har steget over Supertrend-indikatoren, et tegn på at kjøperne har kontroll. Den har også dannet et bullish flagg-mønster, et vanlig fortsettelsessignal.

Derfor kan aksjen fortsette å stige, med neste viktige mål å følge rundt $15, som er cirka 27% fra dagens nivå. På nedsiden vil et fall under støttenivået $10.5 ugyldiggjøre det positive scenariet.

OWL-aksjens diagram | Kilde: TradingView

Blue Owl gjennomfører en turnaround-strategi

OWL-aksjen er i bedring etter et av årets kraftigste fall tidligere i år, da sprekker i industrien for private kapital dukket opp. Gjenvinningen har skjedd samtidig som andre ledende selskaper i bransjen. 

For eksempel har Ares Managements aksje steget med over 50% fra sitt laveste punkt i år. Apollo Global Management har steget til $134, opp 35%, mens KKR og Blackstone også har steget med tosifrede prosenter. 

Selskapets utfordringer startet i fjor da det forsøkte å fusjonere det børsnoterte Blue Owl Capital Corporation (OBDC) med det private Blue Owl Capital Corporation II (OBDC II). Etter det solgte selskapet sekundærportefølje for $600 millioner nær pari og begrenset enkelte innløsninger.

Selskapet gjennomfører nå en turnaround-strategi ved å redusere sin avhengighet av direkte utlån, akselerere veksten innen realaktiva og AI-infrastruktur, og utvide sin GP-strategiske kapital. 

I sine nylige resultater bemerket ledelsen at plattformen for realaktiva har fortsatt å vokse og nå utgjør om lag 30% av forvaltningskapitalen (AUM). Denne veksten bidro til å øke inntektene med 27%.

Som en del av denne tilnærmingen utgjør nå direkte utlån om lag 35% av AUM, sammenlignet med nesten halvparten tidligere i år. Totalt økte AUM med 12% i andre kvartal til over $319 milliarder, mens permanent kapital steg 10% til $225 milliarder. Totale inntekter økte 7% til $753 millioner. Ledelsen sa:

“Når vi ser på første halvår 2026 for Blue Owl, en periode preget av de mest intense overskriftene og forhøyede innløsninger for ikke-børsnoterte BDC-er, hentet vi inn mer enn $16.5 milliarder i egenkapital på tvers av firmaet — eller mer enn 40% av vår totale kapital de siste 12 månedene.”

Blue Owl har også blitt sterkt undervurdert, med en fremtidig pris/inntjening (forward P/E) på 13, langt lavere enn S&P 500-indeksens gjennomsnitt på 22. Det er også et mye shortet selskap med en shortinteresse på 16%, noe som betyr at det kan komme et short squeeze snart.