Proprietário da 7-Eleven, Seven & i Holdings, recebe oferta de US$ 47 bilhões da Couche-Tard

A Alimentation Couche-Tard (ACT), operadora multinacional canadense de lojas de conveniência, aumentou sua oferta de aquisição da japonesa Seven & i Holdings em 22%, para cerca de US$ 47 bilhões.

A proposta revisada, que avalia o proprietário da 7-Eleven em US$ 18,19 por ação, ocorre após uma oferta anterior de US$ 38,5 bilhões ter sido rejeitada pela Seven & i.

Se concluída, esta seria a maior aquisição internacional de uma empresa japonesa, superando investimentos estrangeiros anteriores na região.

A oferta ocorre em meio à crescente pressão de investidores estrangeiros, incluindo ValueAct Capital e Artisan Partners, que estão pressionando a Seven & i a se concentrar em seu negócio principal: suas operações globais de lojas de conveniência 7-Eleven.

A Seven & i também sugeriu vender partes de seus ativos não essenciais, incluindo divisões bancárias e de supermercados, para otimizar as operações e aumentar o valor para os acionistas.

Apesar do aumento da oferta, ainda há preocupações sobre obstáculos regulatórios, e o conselho da gigante varejista japonesa ainda não se envolveu totalmente com a ACT sobre se o acordo irá prosseguir.

Nova oferta de US$ 47 bilhões pela Seven & i sinaliza a maior aquisição japonesa

A Alimentation Couche-Tard (ACT), proprietária da Circle-K, apresentou uma oferta melhorada de aproximadamente US$ 47 bilhões para adquirir a Seven & i Holdings, marcando um aumento de 22% em relação à sua oferta anterior.

Se for bem-sucedido, esse movimento pode levar à maior aquisição estrangeira de uma empresa japonesa.

Analistas acreditam que a proposta revisada é significativamente mais atraente e pode incentivar a Seven & i a considerar se envolver com a ACT no andamento das negociações.

A Seven & i continua focada em seus planos de aumentar o valor corporativo de forma independente, com o objetivo de apresentar novas estratégias em seu próximo lançamento de lucros.

A empresa rejeitou recentemente a proposta original, alegando que ela subestimou o potencial da empresa.

A pressão dos investidores aumenta à medida que a Seven & i enfrenta uma decisão sobre a oferta revisada da Couche-Tard

Investidores e analistas expressaram crescente expectativa sobre se a Seven & i aceitará a oferta revisada da ACT.

A última oferta avalia a Seven & i em US$ 18,19 por ação, significativamente mais alto do que a oferta original de US$ 14,86 por ação.

Isso ocorre em meio a apelos de acionistas importantes, incluindo a Artisan Partners, para otimizar suas operações comerciais e se concentrar em sua principal divisão de lojas de conveniência, que inclui mais de 80.000 lojas 7-Eleven em todo o mundo.

Outras operações da Seven & i, como suas divisões bancária e de supermercados, também estão sendo consideradas para venda, pois os investidores buscam maior realização de valor.

De acordo com vários relatórios, a empresa também pode anunciar a venda de parte de sua participação bancária durante seu próximo relatório de lucros.

O preço das ações da Seven & i sobe com o aumento da oferta da Couche-Tard

As ações da Seven & i subiram quase 12% com a notícia da oferta revisada de US$ 47 bilhões da ACT.

As ações reduziram os ganhos e fecharam com um aumento de 4,7%, refletindo a incerteza dos investidores sobre se o negócio irá prosseguir.

Os analistas agora estão focados no próximo relatório de lucros do segundo trimestre da Seven & i, que pode oferecer mais clareza sobre os próximos passos da empresa.

O Nikkei relatou que o lucro operacional do grupo caiu 20% ano a ano, impulsionado pela inflação e pelo declínio dos gastos do consumidor em seus negócios nos EUA. Os investidores estão ansiosos para ver como a empresa planeja compensar esses desafios e aumentar o valor para os acionistas nos próximos trimestres.

Seven & i revelará mudanças estratégicas no relatório de lucros em meio a especulações sobre lances

Além de avaliar a proposta revisada da ACT, a Seven & i está se preparando para anunciar novos planos estratégicos em seu release de lucros do segundo trimestre. Espera-se que a empresa aborde suas operações não essenciais, potencialmente vendendo participações em seu braço bancário, Seven Bank, e sua unidade de supermercados.

Isso segue a crescente pressão de investidores ativistas para simplificar as operações e focar em seu negócio global de lojas de conveniência. Analistas sugerem que essas mudanças podem levar a uma reformulação da marca da empresa, com relatórios indicando que uma mudança de nome pode estar no horizonte para refletir essa mudança no foco do negócio.

Preocupações regulatórias persistem enquanto Seven & i avalia a oferta da Couche-Tard

Embora a oferta revisada da ACT seja vista como atraente por analistas de mercado, desafios regulatórios podem complicar o acordo. No mês passado, a Seven & i foi classificada como “essencial” para a segurança nacional do Japão, uma designação que aumenta os obstáculos regulatórios para qualquer potencial aquisição.

Autoridades financeiras japonesas minimizaram a importância desse rótulo, sugerindo que ele não altera fundamentalmente o nível de escrutínio aplicado ao processo de revisão.

Enquanto o conselho da Seven & i delibera sobre seus próximos passos, os investidores estão observando de perto para ver como a empresa equilibra suas obrigações com os acionistas com a conformidade regulatória.