O manual do trader: por que os sinais de liquidez do Fed são mais importantes do que nunca para cripto

As moedas digitais estão enfrentando uma forte baixa, com a liquidez reduzida impedindo as vantagens e acelerando cada queda.

As criptomoedas permaneceram inconfundivelmente cautelosas na última semana, com as principais manchetes não provocando altas, pelo menos como analistas e traders esperavam.

O corte de juros que não conseguiu levantar as criptomoedas

Todos os olhos permaneceram voltados para o FOMC de 10 de dezembro esta semana.

Você espera que um corte de juros fortalezca todo o espaço cripto, especialmente devido às previsões de alta no quarto trimestre.

De modo geral, custos de empréstimos mais baixos e nova liquidez renovam os juros em ativos de risco.

No entanto, esse não foi o roteiro desta semana.

As criptomoedas dispararam brevemente após o Fed executar o esperado corte de 25 pontos-base, mas perderam força rapidamente quando o BTC não conseguiu superar a resistência crucial entre $92.000 e $94.000.

Por que essa atuação surpresa/decepcionante? Embora o corte de juros tenha sido otimista, os mercados reagiram ao tom do presidente do Fed.

Notavelmente, Jerome Powell enfatizou a inflação alta persistente e o mercado de trabalho deteriorado, sugerindo que o banco central não está disposto a reabrir as torneiras de liquidez antes do previsto.

Além disso, novas projeções sugerem que talvez haja apenas um corte de taxa no próximo ano.

O tom agressivo desencadeou pressão de venda em ativos de risco, mesmo após um corte de juros.

No entanto, nada é novo. Essas tendências se repetiram após reuniões recentes.

O Bitcoin despencou em meados de 2023 durante uma semana que enfrentou desaceleração da inflação, contrariando as expectativas dos analistas.

O BTC perdeu cerca de 40% em um dia em março de 2020, em meio a uma impressão agressiva de moedas fiduciárias.

Portanto, os mercados não respondem apenas às políticas.

O que mais importa é quanto os atores do mercado de liquidez esperam nas próximas sessões.

Liquidez é crucial do que manchetes

Tokens digitais prosperam durante a liquidez adequada. Os preços disparam quando o dinheiro entra no mercado, e os compradores movimentam o mercado sem muita resistência.

Por outro lado, até mesmo pequenas atividades de venda podem influenciar significativamente os preços quando a liquidez diminui.

As últimas sessões podem atestar isso.

Embora os fundos negociados em exchange de criptomoedas (ETFs) tenham registrado entradas consideráveis, a tendência mudou rapidamente após a indicação de que o Fed não estava pronto para se comprometer com a liquidez de longo prazo.

Os ETFs de Bitcoin tiveram entradas de US$ 224 milhões em 10 de dezembro (dia do FOMC) e viraram negativo no dia seguinte.

Dados da SoSoValue mostram que fundos do BTC registraram saídas de US$ 77,34 milhões em 11 de dezembro.

O impacto? Movimentos de preço instáveis, baixistas e imprevisíveis em todo o mercado cripto.

Até mesmo os tokens de memes perderam bilhões à medida que os traders especulativos recuavam.

Por que tanta volatilidade?

Bem, baixa liquidez se traduz em oscilações mais acentuadas.

A diminuição da atividade dos traders, seja devido ao humor de risco indeciso, incerteza entre instituições ou desaceleração durante as férias, reduz a profundidade do mercado.

Ativos de risco são sensíveis a esses casos.

Uma única transação de whale pode catalisar um movimento de preço de 5%, enquanto saídas súbitas de ETFs podem desencadear uma ação lateral substancial.

Além disso, comentários de figuras importantes como Powell podem gerar volatilidade em minutos.

O manual do trader durante baixa liquidez

Esqueça os indicadores complicados por enquanto.

O mercado atual precisa de uma abordagem estratégica e de compreensão de como a liquidez influencia o sentimento do mercado.

Veja como navegar pelo cenário atual das criptomoedas.

Primeiro, mova-se depois que a poeira baixar. Uma das piores coisas pode ser correr atrás da mudança inicial.

As últimas tendências provaram isso. Por exemplo, o preço do BTC disparou após o corte da taxa, apenas para cair minutos depois.

Em segundo lugar, ações de preço sem volumes adequados não são nada. Mercados deteriorados exibem falsos rallys que prendem os traders.

Por último, mas não menos importante, pequenas inscrições importam durante mercados agitados.

Traders experientes nunca apostam tudo. Em vez disso, eles escalam lentamente enquanto navegam por picos de volatilidade. O melhor agora é se preparar.

O smart money está comprando quedas estrategicamente enquanto os mercados se preparam para o próximo grande movimento após a recuperação da liquidez.

Enquanto isso, uma coisa é clara: as criptomoedas não estão mais se movendo em manchetes cruciais, mas sim em expectativas de liquidez.