Crypto exchange MEXC slår ner på marknadsmanipulation, fryser 1 500 konton

Cryptocurrency exchange MEXC har slagit till mot över 1 500 konton kopplade till ett samordnat marknadsmanipulationssystem efter att interna utredningar avslöjat misstänkt aktivitet i Vietnam och Samväldet av oberoende stater (CIS).

Några av dessa konton handlades för över 20 000 000 USD dagligen, vilket gav anledning till oro för systemrisker för kryptomarknadens infrastruktur.

Börsens upptäckt av storskaligt, koordinerat beteende följer en ökning med 60 % av skadlig handelsaktivitet mellan januari och februari 2025 jämfört med slutet av 2024.

Omfattningen och sofistikeringen av dessa grupper, många använder verktyg och infrastruktur på institutionell nivå, markerar ett skifte från manipulationer på detaljhandelsnivå till organiserade, kvasi-institutionella strategier.

MEXC har rullat tillbaka bedrägliga affärer, stängt av berörda konton och infört strängare övervakningsåtgärder för att förhindra ytterligare missbruk.

Den införde också en ny åtgärd för att stävja sådan verksamhet.

Åtgärden innebär ett specialiserat övervakningssystem för misstänkta konton.

Deltagare som är engagerade i potentiellt manipulativa system placeras under utökad övervakning i minst 30 dagar.

Under denna period analyseras deras aktivitet med avseende på mönster av uppsåt eller maskopi.

Om sådant beteende kvarstår spärras kontot och hänvisas till det interna utredningsteamet.

Taktiken inkluderade spoofing, skiktning

Enligt MEXC:s officiella blogg arbetade grupperna med avancerade handelsmetoder, inklusive självhandel, spoofing, lager, front-running och offertfyllning.

Dessa taktiker används ofta för att lura andra marknadsaktörer genom att skapa falska efterfrågan eller utbud, och därigenom påverka tokenpriser.

CIS-regionen och Vietnam lyftes fram som de viktigaste knutpunkterna för dessa operationer.

MEXC sa att deras team identifierade två distinkta grupper som är ansvariga för denna samordnade aktivitet, med bevis som tyder på att de utnyttjade institutionell likviditetstillgång och algoritmiska strategier som vanligtvis är reserverade för högfrekventa handelsföretag.

Denna utveckling understryker den växande komplexiteten av olagligt kryptobeteende.

Bybit hack, DeFi-problem väcker oro

Tidpunkten för MEXC:s tillkännagivande följer en branschomfattande diskussion om kryptosäkerhetsrisker.

Tidigare förra månaden väckte Bybit-hacket på 1,5 miljarder dollar larm över hela sektorn, vilket ledde till oro för att sådana incidenter skulle kunna bli vanligare utan striktare tillsyn.

Samtidigt har misstänkta handelsvolymer på decentraliserade protokoll som eXch och THORChain kommit under granskning, med rapporter som tyder på att en stor del av deras aktivitet är kopplad till Nordkorea.

Dessa avslöjanden sätter ytterligare press på såväl den decentraliserade finanssektorn (DeFi) som utbyten för att förbättra transparensen och skärpa riskkontrollerna.

Medan vissa i branschen fruktar ökad reglering, har de senaste händelserna visat att bristande tillsyn kan utgöra ett större långsiktigt hot mot marknadens integritet.

Missbruk på institutionell nivå utgör systemrisk

MEXC beskrev denna trend som en vändpunkt och noterade att manipulationstekniker nu speglar de som ses på traditionella finansmarknader.

Ökningen av missbruk på kvasi-institutionell nivå introducerar systemrisker inte bara för enskilda plattformar utan också för stabiliteten på den bredare kryptomarknaden.

Börsen uppgav att medan enskilda användare historiskt har varit källan till marknadsmanipulation, använder organiserade grupper nu automatisering, infrastrukturtillgång och likviditetsverktyg på ett sätt som efterliknar hedgefondliknande beteende.

När kryptoantagandet sprider sig kan börser möta växande utmaningar när det gäller att förhindra dessa nya, mer komplexa hot utan betydande branschkoordination eller regulatoriska ingripanden.