Kinesisk medborgare bakom 14 miljoner dollar FINTOCH kryptoponzi gripen i Thailand

En kinesisk medborgare bakom FINTOCH-krypto Ponzi-systemet på flera miljoner dollar har gripits av polis i Thailand.

Enligt lokala medier var Liang Ai-Bing hjärnan bakom den bedrägliga plattformen som utgav sig för att vara en legitim DeFi-investeringsmöjlighet och påstås ha lurat nästan 100 offer i Kina på över 14 miljoner dollar mellan december 2022 och maj 2023.

Liang agerade dock inte ensam utan ledde snarare en femmannaoperation som byggde och marknadsförde FINTOCH som en blockchain-baserad investeringsplattform som lovade hög avkastning genom dagliga ränteutbetalningar.

Bedragarna drev en mobilapp och riktade sig till privata investerare med aggressiv marknadsföring och lovade 1 % daglig avkastning via investeringar i högavkastande DeFi-produkter.

De visade också upp falska vittnesmål för att ytterligare bygga upp förtroendet hos offren.

FINTOCH hävdade till och med att de hade kopplingar till investeringsbanken Morgan Stanley och presenterade en falsk VD vid namn Bob Lambert, vars profilbild visade sig vara en amerikansk skådespelare.

Kinesiska myndigheter har identifierat de andra medlemmarna i gruppen som Al Qing-Hua, Wu Jiang-Yan, Tang Zhen-Que och Zuo Lai-Jun, av vilka endast Zuo greps i Kina och senare släpptes mot borgen, medan resten fortfarande är på fri fot.

On-chain-forskaren ZachXBT fann att gruppen "exit-lurade" med över 31 miljoner USDT genom att överbrygga pengar till plånböcker över flera kedjor, inklusive Tron och Ethereum, efter att användare rapporterat att de inte kunde ta ut.

FINOTCH granskades av tillsynsmyndigheter över hela världen

Liangs gripande var resultatet av en samordnad insats mellan thailändska och kinesiska brottsbekämpande myndigheter, med stöd av underrättelseutbyte som ledde till en husrannsakan utfärdad av brottmålsdomstolen i hans bostad i Bangkok.

Kinesiska myndigheter har haft företaget inom sin radar sedan början av 2023, då flera klagomål dök upp om att investerare låstes ute från sina konton.

Ungefär samtidigt utfärdade Monetary Authority of Singapore en offentlig varning om FINTOCH:s falska påståenden om att de verkar under lokal reglering bara några veckor innan grundarna försvann med användarmedel.

Trots den tidiga varningen fortsatte FINTOCH att fungera tills det kollapsade.

Thailändska myndigheter hittade Liang ensam på ett lyxigt hemmakontor i Bangkoks Wang Thonglang-distrikt sedan slutet av förra året, och betalade 4 645 dollar i månaden i hyra medan han var på flykt, och står nu åtalad för olagligt innehav av skjutvapen och ammunition, samt olaglig inresa i Thailand.

Myndigheterna arbetar för att påskynda hans utlämning till Kina, där han förväntas ställas inför ytterligare straffrättsliga förfaranden kopplade till FINTOCH-bedrägeriet.

Fler Kina-kopplade bedrägerier har tagits bort

Förra månaden slog myndigheterna till mot ett annat högprofilerat fall som involverade den kinesiske medborgaren Chen Zhi, som påstås ha drivit en grisslaktarring kopplad till människohandel och kryptobedrägeri.

Amerikanska åklagare yrkar för närvarande på förverkande av över 127 000 BTC i samband med fallet.

Under samma månad erkände Zhimin Qian, även kallad Kinas "rikedomens gudinna", sig skyldig till brott som involverade ett kryptosystem som lurade över 128 000 offer i Kina mellan 2014 och 2017.