El último acuerdo de SPAC que debe conocer: Valo Health para combinar con la adquisición de Khosla Ventures

Khosla Ventures Acquisition Co. ( NASDAQ: KVSA ), un vehículo de adquisición de propósito especial (SPAC), y Valo Health LLC, una empresa de nueva creación de tecnología, han firmado un acuerdo de fusión definitivo para combinar y hacer pública Valo Health.

Valo es una empresa de tecnología con sede en Boston que tiene como objetivo acelerar el proceso de descubrimiento y desarrollo de fármacos mediante su plataforma computacional Opal, que utiliza datos centrados en el ser humano y computación impulsada por inteligencia artificial (IA). Valo cuenta actualmente con dos activos de etapa clínica y 15 activos preclínicos priorizados en los campos de la neurodegeneración, la neurodegeneración y la oncología del metabolismo cardiovascular.

El SPAC está patrocinado por afiliados de Khosla Ventures, LLC. Khosla Ventures gestiona una serie de fondos de capital de riesgo que realizan inversiones de capital de riesgo en las primeras etapas y aporta a Valo su rica experiencia en el crecimiento de empresas en las primeras etapas. Khosla Ventures tiene más de 14 mil millones de dólares en activos bajo administración.

Detalles de la transacción

El acuerdo valora la entidad combinada en aproximadamente 2.8 mil millones de dólares y se espera que la transacción se cierre en el tercer trimestre de 2021.

La compañía combinada tendrá un saldo de efectivo pro forma de alrededor de 750 millones de dólares, incluido el efectivo Valo existente, las ganancias de la inversión privada bruta en capital público (PIPE) y el efectivo neto mantenido en el fideicomiso de SPAC.

Los ingresos de PIPE totalmente comprometidos de 168.5 millones provendrán de algunos inversionistas institucionales líderes, incluidos Khosla Ventures, NG MGG Strategic, Caz Investments, Koch Disruptive Technologies, Flagship Pioneering, Public Sector Pension Investment Board (PSP), Invus, State of Michigan Retirement Systems, Fondo HBM Healthcare Investments y Longevity Vision.

Según el comunicado de prensa que anuncia el acuerdo, se espera que los ingresos netos se utilicen "para acelerar el desarrollo de la plataforma de tecnología patentada de Valo y escalar aún más sus programas de estrategia terapéutica y de datos".

La toma de la gerencia en el trato

Sobre el anuncio del acuerdo de fusión, David Berry, CEO de Valo, dijo:

Samir Kaul, socio fundador y director general de Khosla Ventures, dijo: