Nifty 50, BSE Sensex kasvovastus USD/INR noustessa ATH:hen

BSE Sensex- ja Nifty 50 -indeksit vetäytyivät hieman, kun jotkut sijoittajat alkoivat nostaa voittoja. Blue-chip Nifty 50 -indeksi laski 25 000 ₹:iin, kun se oli vuoden 25 338 ₹ korkeampi. Se on noussut yli 233 prosenttia vuoden 2020 alimmasta pisteestään.

BSE Sensexin kurssi oli 81 560 ₹, mikä on muutaman pisteen vuoden 82 764 ₹ alapuolella. Kuten Nifty, se on noussut yli 217 % vuoden 2020 alimmalta tasolta.

Intian rupian romahdus jatkuu

Nifty 50- ja Sensex-indeksit vetäytyivät sijoittajien keskittyessä meneillään olevaan Intian rupian romahdukseen. USD/INR-vaihtokurssi oli 83,94:ssä, mikä on ennätysten korkein taso. Se on noussut 1 % tänä vuonna ja lähes 20 % viimeisen viiden vuoden aikana.

Useimmat analyytikot uskovat, että Reserve Bank of India (RBI) ei anna rupian heikentyä alle 84:n dollaria vastaan. Reutersin mukaan pankki on työskennellyt kulissien takana estääkseen sen putoamisen alle 84:n.

Jos rupia jatkaa edelleen heikkenemistä, RBI todennäköisesti puuttuu asiaan käyttämällä interventioon osan 655 miljardin dollarin valuuttavarannosta.

Toinen vaihtoehto olisi nostaa korkoja, mikä tekisi Intian valtion obligaatioista houkuttelevampia sijoittajille.

Intian rupia on heikentynyt useista syistä. Ensinnäkin, vaikka Intian talous kasvaa, ulkomaisten pääomasijoitusten määrä on ollut heikompaa kuin aikaisemmin. Tuoreimmat tiedot osoittivat, että intialaisten yritysten riskipääomarahoitus nousi 42 % seitsemän ensimmäisen kuukauden aikana yli 6,3 miljardiin dollariin.

Aiemmin maa kuitenkin näki enemmän sijoituksia, kun ulkomaalaisia sijoitettiin yrityksille, kuten PayTM, Oyo Hotels ja ByJu’s. Vuonna 2021 nämä sijoitukset hyppäsivät yli 38 miljardiin dollariin. Sen jälkeen ne hidastuivat 25 miljardiin dollariin vuonna 2022 ja 15 miljardiin dollariin vuonna 2022.

Samaan aikaan Intian suorat ulkomaiset sijoitukset (FDI) ovat olleet hidas nousutrendi ja nousseet yli 44,4 miljardista dollarista vuonna 2018 noin 70 miljardiin dollariin viime vuonna. Nämä tulovirrat ovat auttaneet tukemaan Intian rupiaa.

Jossain määrin Nifty 50- ja BSE Sensex -indeksit pärjäävät hyvin, kun Intian rupia on heikko, koska monet yritykset keskittyvät vientiin. Tämä sisältää yritykset, kuten Tata Motors, Reliance Industries, Tata Consultancy, Vedanta ja Hindalco Industries.

Fedin ja RBI:n päätökset

Nifty 50- ja BSE Sensex -indeksit ovat myös menestyneet sijoittajien kannalta sijoittajien keskittyessä Intian keskuspankin (RBI) ja Federal Reserven seuraaviin toimiin.

Seuraava Federal Reserven rahapoliittinen kokous pidetään 19. syyskuuta ja sillä on todennäköisesti suuri vaikutus Yhdysvaltojen ja Intian osakkeisiin. Ekonomistit odottavat, että keskuspankki laskee korkoja nyt, kun työmarkkinat pehmenevät ja inflaatio on hidastunut.

Perjantaina julkaistut tiedot osoittivat, että työttömyysaste pysyi elokuussa yli 4 prosentissa, kun talous lisäsi elokuussa yli 142 000 työpaikkaa. Keskuspankin koronleikkaukset todennäköisesti ruokkivat Intian osakkeita, kun amerikkalaiset sijoittajat etsivät tuottoa muualta.

Intian keskuspankki sen sijaan saattaa päättää aloittaa koronleikkauksen joko myöhemmin tänä vuonna tai vuoden 2025 ensimmäisellä neljänneksellä, koska elintarvikkeiden inflaatio on maassa itsepintainen.

Parhaat Nifty 50 -indeksin muuttajat

Suurin tekijä Intiassa oli Premier Energies, joka julkistettiin viime viikolla ja on kasvanut yli 50 % sen jälkeen. Premier Energies on aurinkoenergiaan keskittynyt huippuyritys maassa. Se pystyy valmistamaan 2 GW aurinkomoduuleja vuodessa.

Muut Intian suurimmat liikkujat olivat yritykset, kuten Paramount Cosmetics, Marshall Machines, Sonal Mercantile ja Capital India Finance.

Reliance Industries nousi yli 2 %, kun taas Vodafone Idea nousi 3 %, vaikka Goldman Sachs varoitti, että se saattaa kaatua yli 80 % tulevina vuosina.

Adani Groupin osakkeet olivat huomion kohteena, kun kenialainen tuomioistuin keskeytti Kenian Jomo Kenyattan kansainvälisen lentokentän (JKIA) siirron yhtiölle 30 vuoden vuokrasopimuksella.

Näppärä 50 indeksianalyysi

Nifty 50 -indeksi | TradingView:n kaavio

Päiväkaaviota tarkasteltaessa näemme, että Nifty 50 -indeksi on ollut vahvassa nousutrendissä sen jälkeen, kun se oli viime vuoden huhtikuussa 16 820 ₹. Se on noussut lähes 50 % siitä lähtien, kun maailmanlaajuiset osakkeet ovat elpyneet.

Indeksi on pysynyt jatkuvasti 50 päivän ja 200 päivän eksponentiaalisen liikkuvan keskiarvon (EMA) yläpuolella, mikä tarkoittaa, että sonnit ovat hallinnassa.

Se oli huipussaan 25 338 ₹ elokuussa ja laski sitten hieman psykologiselle tasolle 25 000 ₹. Samaan aikaan PPO (Percentage Price Oscillator) on pysynyt neutraalin nollapisteen yläpuolella.

Siksi enemmän Nifty 50 -indeksin nousua vahvistetaan vain, jos se ylittää keskeisen vastuspisteen 25 338 ₹. Jos näin tapahtuu, seuraava katselupiste on 26 000 ₹.

BSE Sensex -indeksin ennuste

TradingView:n Sensex-indeksikaavio

Nifty 50- ja BSE Sensex -indeksit korreloivat läheisesti keskenään. Sensex oli huipussaan 82 765 ₹ aiemmin tänä vuonna ja laski sitten 81 600 ₹:iin. Se on pysynyt kaikkien liukuvien keskiarvojen yläpuolella ja muodostanut pienen kaksinkertaisen kaaviokuvion.

Siksi, kuten Nifty-indeksi, Sensexin on ylitettävä avainvastustason 82 765 ₹ vahvistaakseen nousutrendin. Siirtyminen tämän tason yläpuolelle johtaa enemmän nousuun seuraavalle vastustasolle 83 000 ₹.