Kullan hintaennuste: laskeva erotuskuvio muotoutuu

Kullan hinta on pysynyt vakaasti 2 600 dollarin unssilta tukivyöhykkeen yläpuolella sen jälkeen, kun se nousi yli kolme viikkoa sitten. Erityisesti se on ollut melko vaihtelevaa sen jälkeen, kun se saavutti uuden ennätyksen 26. syyskuuta, 2 685 dollaria.

Viikon kevyessä talouskalenterissa kullan hinta kirjaa melko hienovaraisia liikkeitä. Siitä huolimatta vahva Yhdysvaltain dollari ja ennuste Fedin seuraavasta liikkeestä ovat pelissä.

Yhdysvaltain dollari

Yhdysvaltain dollari lisäsi nousua kahdesta viime viikosta; saavuttanut kahden kuukauden huippunsa viikon alussa. Ralli, joka perustuu kohonneisiin vetoihin siitä, että Fed helpottaa koronlaskujaan, rajoittaa kullan hinnan nousupotentiaalia. Lisäksi Yhdysvaltain odotettua parempi työllisyysraportti ja kuluttajahintaindeksit ovat osoittaneet kestävän talouden. Kuten muiden dollarihintaisten omaisuuserien kohdalla, Yhdysvaltain dollarin vahvistuminen tekee kullasta kalliimpaa ostajille, joilla on ulkomaan valuutat.

Samaan aikaan Fedin virkamiehet, mukaan lukien Fedin kuvernööri Christopher Waller, ovat ottaneet varovaisemman kannan; 25 bps:n koronleikkauksen odotuksiin. Maanantaina Waller totesi, että viimeaikaisten taloustietojen perusteella korkojen alentamiseen tarvitaan "enempi varovaisuutta" jatkossa.

Kun kauppiaat leikkasivat vetoja uudesta jumbo-koron leikkauksesta, Treasury-korot ovat olleet nousussa viime viikkoina. 10 vuoden vertailutuotto on noussut 16 kuukauden alimmalta 3,60 prosentista pysyen vakaasti yli 4,00 prosentissa viimeisen viikon aikana. Treasury:n korkeammat tuotot lisäävät tuottottoman jalometalliharkkojen hallussapidon vaihtoehtoiskustannuksia, minkä vuoksi omaisuuserällä on rajallinen nousupotentiaali.

Kiinteä tuki

Vaikka Yhdysvaltain dollari on vahvistunut ja valtion rahaston tuotot ovat korkeammat, sonnit hallitsevat kultamarkkinoita. Itse asiassa, kuten kirjoittamishetkellä, jalometalli oli vain noin 20 dollaria ujossa kaikkien aikojen ennätyshitistä syyskuun lopulla.

Lähi-idän geopoliittiset jännitteet ovat edelleen merkittävä kullan hinnan nousutekijä. Tarkemmin sanottuna pelot Iranin ja Israelin välisen konfliktin kärjistymisestä saavat enemmän sijoittajia pakenemaan tähän perinteiseen turvasatamaan. Jännitteet ovat olleet erityisen korkealla viimeisen kahden viikon aikana Iranin Israeliin tekemän ohjushyökkäyksen jälkeen.

Hyökkäyksen jälkeen alue ja koko maailma on valmistautunut Israelin aggressiiviseen reaktioon. seikka, joka on nostanut kullan hintaa. Itse asiassa on ollut huolta siitä, että Israelin armeija iskee Iranin ydinvoimakohteisiin ja energiainfrastruktuuriin.

Asiaan perehtyneiden virkamiesten mukaan Israelin pääministeri Benjamin Netanyahu on kuitenkin ilmoittanut Yhdysvaltain hallinnolle olevansa valmis iskemään Iranin sotilaalliseen infrastruktuuriin sen sijaan että maan ydin- tai energialaitoksia vastaan. Näiden huomautusten katsotaan estävän täysimittaista sotaa.

Israelin puolustusministeri on kuitenkin vaatinut, että maan vastahyökkäys Irania vastaan olisi "tarkka, tuskallinen ja yllättävä". Lisäksi Netanjahun toimiston lausunto on osoittanut, että johtaja vastustaa "yksipuolista tulitaukoa" Libanonissa.

Kullan hinnan odotetaan edelleen hyötyvän näistä geopoliittisista jännitteistä. Myönnettäköön, että tulitauon merkit vähentäisivät kiinnostusta kultaa kohtaan turvasatamana.

Kullan hinnan ennuste

TradingView: n kultakaavio

Kullan hinta jatkoi vahvaa nousuaan nousten ennätyskorkealle 2 685 dollarille. Päiväkaaviossa se on siirtynyt nousevan kiilakaaviokuvion yläpuolen yläpuolelle. Kiila on yksi markkinoiden laskevimmista signaaleista.

Kulta on myös liikkunut yli kaikkien liukuvien keskiarvojen ja Ichimoku-pilvi-indikaattorin. Samaan aikaan MACD ja suhteellinen voimaindeksi (RSI) ovat tehneet laskevan poikkeamakuvion.

Kulta on myös muodostanut pienen kaksoispäällisen kuvion, joka usein johtaa enemmän haittapuoliin. Siksi kullan on ylitettävä ratkaisevan vastustason 2 685 dollaria tämän kuvion mitätöimiseksi.

Siirtyminen tämän tason yläpuolelle lisää mahdollisuutta siirtyä seuraavaan avainvastuspisteeseen 2 800 dollarissa.