Palantir-osake: miksi Paul Meeks näkee potentiaalia "räikeästä" yliarvostuksesta huolimatta

Palantir Technologies Inc (NASDAQ: PLTR) kasvattaa tappioita tänä aamuna, koska makrohuolet painavat edelleen Yhdysvaltain teknologiaosakkeita.

Ja vaikka ison datan analytiikkayritys saattaa silti olla "paljon yliarvostettua", PLTR:ssä on asioita, joita Harvest Portfolion sijoitusjohtaja Paul Meeks pitää "vaikuttavina".

Palantirin osake on tällä hetkellä noin 180-kertainen vuoden 2025 arvioituihin tuloihin verrattuna – ja silloin se on laskenut lähes 30 % helmikuun puolivälistä lähtien.

Vertailun vuoksi jopa Nvidia käy kauppaa alle 30 kertaa eteenpäin kirjoittamishetkellä.

Palantir on hajauttanut liikevaihtoaan

Palantir on ollut nopea monipuolistamassa tulovirtojaan viime vuosina, mitä Paul Meeks kutsui "vaikuttavaksi" äskettäisessä CNBC-haastattelussaan.

Viimeisimmällä raportoidulla vuosineljänneksellä big data -analytiikkayrityksen kaupallinen liikevaihto kasvoi Yhdysvalloissa huimat 64 prosenttia vuodentakaiseen verrattuna.

Harvest Portfolio Managementin asiantuntijan mukaan valtion sopimusten leikkaaminen ja siirtyminen sen sijaan kaupallisiin asiakkaisiin voivat olla erityisen hyödyllisiä PLTR:lle nyt, kun Yhdysvaltain hallinto suunnittelee puolustusbudjetin leikkaamista merkittävästi.

Lisäksi Palantir sulki noin 129 kauppaa vähintään miljoonan dollarin arvosta neljännellä tilikaudella, mikä osoittaa, että yrityksen "perusasiat ovat vahvat", Meeksin mukaan.

PLTR:n osakkeet ovat edelleen yliarvostettuja

Vaikka Meeks antoi tunnustusta Palantirille " Street Signs Asia " -tapahtumassa, hän myönsi, että PLTR-osakkeet ovat kuitenkin "paljon yliarvostettuja" nykyisellä tasolla.

Lisäksi Alex Karp – tekoälyyrityksen toimitusjohtaja purki viime kuussa miljoonien dollarien arvosta PLTR:ää, mikä viittaa "jopa hän on samaa mieltä siitä, että osakkeet ovat kalliita", Meeks lisäsi.

Huomaa, että Palantirin osakkeet eivät myöskään maksa tällä hetkellä osinkoa näyttääkseen houkuttelevammilta sijoittajille yliarvostuksesta huolimatta.

Wall Streetin analyytikot eivät kuitenkaan ole erityisen samaa mieltä Meeksin näkemyksestä PLTR:n osakkeista, koska niiden keskimääräinen tavoite on tällä hetkellä noin 94 dollaria, mikä viittaa mahdolliseen lähes 20 prosentin nousuun nykyisestä tasosta.

Kannattaako Palantirin osakkeisiin sijoittaa?

Palantirin osakkeet ovat laskeneet viime viikkoina, vaikka sen AIPCon-tapahtuma aiemmin tässä kuussa ilmoitti useista uusista asiakkaista, mukaan lukien merkittävät asiakkaat, kuten Delta Air Lines ja Walgreens.

Vuotuisessa konferenssissaan yhtiö korosti myös, kuinka sen tekoälyratkaisut edistävät innovointia amerikkalaisessa valmistuksessa.

PLTR on myös tehnyt yhteistyötä San Josen pääkonttorissa olevan lentoliikenneyhtiön Archer Aviationin kanssa seuraavan sukupolven ilmailussa.

Tuolloin sen toimitusjohtaja Alex Karp kertoi sijoittajille:

Silti Goldman Sachsin analyytikot toistivat äskettäin 80 dollarin hintatavoitteensa Palantirin osakkeelle vedoten arvostusriskeihin, erityisesti mahdollisen taantuman vuoksi.