Mikä ruokkii Teslan osakkeen 30 prosentin nousua kolmen kuukauden aikana ennen tulospuhelua?

Teslan osake (NASDAQ: TSLA) nousi maanantaina, kun sijoittajat asettuivat ennen sähköajoneuvojen valmistajan kolmannen vuosineljänneksen tulosraporttia, joka on suunniteltu keskiviikolle 22. lokakuuta.

Osake nousi noin yli 2 % 448,32 dollariin varhaisessa kaupankäynnissä, mikä jatkoi vahvaa rallia, jonka myötä osakkeet ovat nousseet yli 30 % viimeisen kolmen kuukauden aikana ja noin 80 % vuodentakaisesta.

Tämä nousuvauhti heijastaa kasvavaa optimismia Teslan tulevista taloudellisista tuloksista ja pitkän aikavälin tekoälyaloitteista, vaikka Wall Street on edelleen jakautunut yhtiön korkeasta arvostuksesta.

Miksi Teslan osake nousee

Teslan osakkeen viimeisimmät nousut nähdään tulevan Q3-tulosjulkistuksen yhteydessä.

Wall Street odottaa Teslan raportoivan osakekohtaiseksi tulokseksi 0,55 dollaria kolmannella neljänneksellä, mikä on 24 % vähemmän kuin vuotta aiemmin, ja liikevaihdon ennustetaan olevan 26,33 miljardia dollaria, mikä on noin 5 % enemmän kuin edellisenä vuonna.

Odotettavissa oleva tuloslasku heijastaa hinnanalennusten ja kiristyneen kilpailun aiheuttamia marginaalipaineita erityisesti Kiinassa ja Euroopassa.

Jotkut analyytikot uskovat kuitenkin, että Tesla voi ylittää nämä hillityt odotukset, varsinkin jos yhtiön korkeamman katteen energian varastointidivisioona tuottaa vahvoja tuloksia.

Wedbushin analyytikko totesi, että "muutaman brutaalin vuosineljänneksen jälkeen alamme vihdoin nähdä Teslan vakaita kysyntätrendejä", mikä viittaa parantuneisiin perustekijöihin vuoden lopussa.

Toinen merkittävä Teslan viimeaikaisen rallin ajuri on ollut sijoittajien uusi innostus yhtiön tekoälyä ja autonomisia ajoneuvoja koskevia aloitteita kohtaan.

Toimitusjohtaja Elon Muskin ehdottama 1 biljoonan dollarin korvauspaketti, joka edellyttää Teslan 8,5 biljoonan dollarin arvostusta, on kiinnittänyt huomion yhtiön pitkän aikavälin tekoälytavoitteisiin.

Muskin äskettäinen 1 miljardin dollarin henkilökohtainen osakeosto vahvisti entisestään luottamusta Teslan strategiseen suuntaan.

Yhtiö on siirtymässä aggressiivisesti kohti tekoälyä, autonomista ajamista ja robotiikkaa, ja Ives kuvailee näitä aloitteita "mahdollisuudeksi, jonka arvo on vähintään 1 biljoona dollaria".

Mitä analyytikot sanovat

Dan Ives Wedbushista, yksi Wall Streetin suurimmista Tesla-sonneista, kaksinkertaisti Outperform-luokituksensa 600 dollarin hintatavoitteellaan.

Se on noin 35 % korkeampi kuin osakkeen tämänpäiväinen kauppa.

Ives uskoo, että markkinat aliarvioivat edelleen Teslan tekoälyn ja autonomian käänteen suuruuden, ja hän näkee yrityksen saavuttavan 2 biljoonan dollarin arvon vuoden 2026 alkuun mennessä ja mahdollisesti jopa 3 biljoonaa dollaria saman vuoden loppuun mennessä, jos robottiakseli ja robotiikka skaalautuvat hänen odottamallaan tavalla.

Bairdin analyytikko nosti Teslan neutraalista Outperformiin 548 dollarin tavoitteella ja viittasi useisiin kasvuajureihin, kaikkea Optimus-robotin ja robotaksin käyttöönotosta Tesla Semiin, sen energialiiketoiminnan laajentamiseen ja halvempiin sähköautomalleihin.

Myös muut yritykset ovat nostaneet tavoitteitaan: RBC nosti tavoitteensa 325 dollarista 500 dollariin, kun taas Canaccord nosti tavoitteensa 333 dollarista 490 dollariin.

Morgan Stanley on edelleen ylipainossa Teslan osakkeen suhteen 410 dollarin tavoitteella, vedoten luottamukseen Teslan viimeisimpiin toimituslukuihin.

Silti kaikki ei ole laajaa konsensusoptimismia. Kaiken kaikkiaan Wall Streetin kanta Teslaan on edelleen "Hold".

Analyytikoiden keskimääräinen hintatavoite on 363,54 dollaria, mikä on itse asiassa noin 17 % alle nykyisen osakekurssin. Teslaa käsittelevistä 45 analyytikosta 10 arvioi sen myytäväksi, 12 pitää ja 23 kutsuu sitä ostoksi tai vahvaksi ostoksi.