Onko yliarvostettu Palantir-osake osto vai myynti ennen tulosta?

Palantirin osakekurssi nousi viime viikolla ennätyskorkealle ja nosti arvostuksen kulmakarvoja, kun kauppiaat odottivat tulevia taloudellisia tuloksia, jotka antavat lisätietoja sen liiketoiminnasta.

PLTR nousi ensimmäistä kertaa 200 dollariin, mikä on 163 % nousua tänä vuonna ja lähes 2 000 % viimeisen viiden vuoden aikana. Tämä kasvu on nostanut sen markkina-arvon yli 475 miljardiin dollariin.

Palantir Technologiesin tulosesikatselu

Palantir Technologiesista on tullut yksi Wall Streetin parhaiten menestyneistä yrityksistä tänä vuonna. Tarkalleen ottaen se on SandP 500 -indeksin viidenneksi parhaiten menestynyt yritys Robinhoodin, Western Digitalin, Seagaten ja Micronin kaltaisten yritysten jälkeen.

Nousu tapahtui, kun yrityksen kasvu tekoälyalalla jatkoi nousuaan.

Viimeisimmät tulokset osoittivat, että sen neljännesvuosittainen liikevaihto hyppäsi 48 % 1,004 miljardiin dollariin, kun kaikki sen tuotteet kasvoivat huomattavasti.

Palantir Technologiesin Yhdysvaltain liikevaihto nousi 68 %, kaupalliset tulot nousivat 93 % 306 miljoonaan dollariin ja valtion liikevaihto 53 % 426 miljoonaan dollariin.

Tulokset osoittivat, että yhtiön sopimuksen kokonaisarvo (TCV) hyppäsi 140 % yli 2,27 miljardiin dollariin, mikä on merkki siitä, että yritykset ovat kiinnostuneita sen tuotteista, erityisesti AIP:stä, joka auttaa yrityksiä rakentamaan tekoälyratkaisuja.

Palantir hyötyy myös siitä, että yritykset omaksuivat sen alustan data- ja business intelligence -ratkaisuissa. Tämän seurauksena asiakasmäärä nousi 43 % viime vuoden vastaavasta ajanjaksosta.

Siksi Palantirin osakekurssi on valokeilassa, kun yhtiö julkaisee taloudelliset tuloksensa maanantaina. Nämä luvut antavat lisää väriä siitä, jatkoiko sen liiketoiminta kasvua kolmannella vuosineljänneksellä.

Yahoo Financen kokoamat tiedot osoittavat, että analyytikot odottavat sen liikevaihdon olevan 1,09 miljardia dollaria, mikä on 50 % enemmän kuin viime vuoden vastaavana ajanjaksona. Sen osakekohtaisen tuloksen odotetaan olevan 0,17 dollaria, kun se edellisellä kaudella oli 0,1 dollaria.

Vuoden aikana analyytikot odottavat taloudellisten tulosten osoittavan, että vuotuinen liikevaihto on 4,16 miljardia dollaria, mikä on 45 % enemmän kuin viime vuoden vastaavana ajanjaksona. Sen vuoden 2026 liikevaihdon odotetaan olevan 5,62 miljardia dollaria.

Palantir on aina ollut erittäin konservatiivinen antaessaan ohjeitaan. Siksi on todennäköistä, että sen liikevaihto ja tulos ovat odotettua paremmat.

Arvonmäärityshuolet ovat edelleen

Palantirin suurin huolenaihe on, että siitä on tullut yksi Yhdysvaltojen yliarvostetuimmista yrityksistä . Lisäksi sen markkina-arvo on lähes 500 miljardia dollaria, ja sen odotetaan nyt tekevän yli 4,16 miljardin dollarin liikevaihdon tänä vuonna.

Nämä luvut tarkoittavat, että yhtiön termiini-PE-suhde on 464 ja ei-GAAP-kerroin 309. Nämä ovat valtavia lukuja vuonna 2003 perustetulle yritykselle.

Esimerkiksi Nvidian, jolla on nopeampi liikevaihdon kasvu ja marginaalit kuin Palantirin, termiini-PE-suhde on 46,2.

Palantir käyttää mieluummin 40-säännön arvostusmenetelmää, jossa tarkastellaan sen liikevaihdon kasvua ja marginaaleja. Viimeisimmissä tuloksissaan se arvioi, että sen 40-sääntö oli 94 prosenttia.

Palantirin osakekurssin tekninen analyysi

Päivittäinen aikakehyskaavio osoittaa, että PLTR-osakekurssi on ollut vahvassa nousutrendissä tänä vuonna ja leijuu nyt kaikkien aikojen korkeimmillaan.

Se ylitti äskettäin tärkeän vastustason 190 dollarissa, joka on korkein taso 14. elokuuta. Tämän tason yläpuolelle siirtyminen tarkoittaa, että se on mitätöinyt muodostuvan kaksinkertaisen kuvion. Osake on liikkunut kaikkien liukuvien keskiarvojen ja Supetrend-indikaattorin yläpuolelle.

Siksi todennäköisin skenaario on, että Palantir julkaisee vahvat luvut maanantaina ja osake jatkaa nousuaan arvostushuolistaan huolimatta. Jos näin tapahtuu, seuraava tarkkailtava avaintaso on 225 dollaria.

Toinen skenaario on, että osake vetäytyy ja testaa uudelleen tukea 190 dollarissa ja jatkaa sitten nousutrendiä.