AMAT-osake kireällä ennen tulosjulkistusta – mitä seuraavaksi Applied Materialsille?

Applied Materialsin osakekurssi on ollut voimakkaassa nousussa ja se noteerataan lähellä ennätystasoaan.

AMAT-kurssi oli $431:ssa, muutaman pisteen alle $447:n ennätystason.

Se on noussut 156 % viimeisen 12 kuukauden aikana ja 275 % viimeisten viiden vuoden aikana. 

Analyytikot ovat optimistisia AMAT-osakkeen suhteen ennen tulosjulkistusta

Applied Materials, puolijohdeteollisuudelle olennaisia tuotteita toimittava yhtiö, on tällä viikolla otsikoissa julkistaessaan taloudelliset tuloksensa. 

Wall Streetin analyytikot ovat erittäin positiivisia yhtiötä kohtaan, erityisesti sen jälkeen kun Elon Musk valitsi sen terafab-tuotteen toimittajaksi.

Citi-analyytikko Atif Malik nosti tavoitehintaansa $420:sta $450:een, viitaten vahvaan liikevaihto- ja tuloskasvuun. Hän sanoi:

”Nostamme kalenterivuoden 2027 piivalmistuksen liikevaihtoennusteen 31 %:n vuotuiseksi kasvuksi ja korotamme osakekohtaista tulosta (EPS) 12 % tasolle $15.72. Lisäksi AMATin arvostuskertoimet ovat vuoden alusta laajentuneet 23x:stä 27x:ään parantuneen suoriutumisen ja suotuisan loppumarkkinan (DRAM ja F/L) kulutusmixin vuoksi vuosina 2026/27.”

Muut Wall Streetin analyytikot ovat myös nostaneet AMAT-osakkeen tavoitehintoja tänä vuonna, kun yritykset ovat jatkaneet investointien kasvattamista.

Tässä viikon muistiossaan Cantor Fitzgeraldin C.J. Mose nosti tavoitteen $550:een aiemmasta $500:sta. Hän odottaa yhtiön julkaisevan vahvat luvut ja marginaalit. 

HSBC:n Adithya Metuku asetti tavoitteen $517:ään, kun taas UBS nosti sen $480:een aiemmasta $430:sta.

Keskiennuste on noussut viime kuukausina, ollen nyt $384 verrattuna $203:een vuotta aiemmin. 

Applied Materialsin liiketoiminta voi jatkaa vahvistumistaan

Wall Streetin analyytikot uskovat yhtiön kasvun jatkuvan, mihin vaikuttaa erityisesti vahva tekoälyyn liittyvä kulutus.

Tämä on merkittävää, sillä yhtiö on yksi suurimmista toimittajista globaaleille johtaville AI-fabrikoinneille, kuten Samsungille, TSMC:lle ja GlobalFoundriesille. 

Analyytikoiden keskimääräinen ennuste on, että liikevaihto tulee olemaan $7.69 miljardia, 8,32 % kasvua vuodentakaisesta.

Viimeaikaisen historian perusteella yhtiö todennäköisesti julkaisee odotuksia vahvemmat tulokset. Tässä tapauksessa liikevaihto olisi todennäköisesti yli $7.8 miljardin.

Applied Materialsin vuosiliikevaihdon odotetaan nousevan tänä vuonna 11 %:lla $31.5 miljardiin.

Se nousisi sitten ensi vuonna 21,3 % yli $38.2 miljardiin, ja osakekohtaisen tuloksen (EPS) ennustetaan olevan $14.3.

Tämän kasvun ennakoidaan jatkuvan, kun suurimmat hyperscalerit lisäävät investointejaan yli $725 miljardiin tänä vuonna. 

Samaan aikaan on huolia siitä, että AMAT-osake on suhteellisen yliarvostettu.

Sillä on eteenpäin katsova P/E-luku 40, lähes kaksinkertainen verrattuna NVIDIAn 23:een. Se on myös selvästi korkeampi kuin S&P 500 -indeksin 21.

Applied Materialsin osakekurssin ennuste

AMAT-osakekaavio | Lähde: TradingView

Päiväkaavio osoittaa, että AMAT:n osakekurssi on ollut vahvassa nousutrendissä viime vuosina ja se on nyt lähellä kaikkien aikojen huippua. Se huipentui lähes $450:een ja on nykyisin noin $430. 

Osaketta tukevat edelleen 50 ja 100 päivän liukuvat keskiarvot, jotka ovat tarjonneet merkittävää tukea. 

Samaan aikaan Applied Materialsin osakkeisiin on muodostunut pieni abandoned baby -kynttiläkuvio.

Relative Strength Index (RSI) on myös muodostanut symmetrisen kolmion muodon.

Lisäksi muodostuu nousevan kiilan kuvio.

Siksi, vaikka osakkeen odotetaan todennäköisesti jatkavan nousuaan, on riski, että se vetäytyy tulosjulkistuksen yhteydessä. Lopulta on kuitenkin todennäköistä, että se nousee yli $500 myöhemmin tänä vuonna.