Kontrak hadapan Dow merosot selepas konflik Timur Tengah naikkan harga minyak

Kontrak hadapan indeks saham AS jatuh mendadak pada Isnin apabila pelabur memberi reaksi terhadap peningkatan konflik di Timur Tengah, dengan kenaikan harga minyak, kebimbangan inflasi yang diperbaharui dan perluasan premi risiko geopolitik menekan sentimen di seluruh pasaran global.

Keputusan itu berlaku selepas serangan selari oleh AS dan Israel ke atas Iran hujung minggu lalu dan serangan balas yang diikuti di seluruh rantau, mencetuskan kebimbangan bahawa konfrontasi itu boleh berlanjutan minggu dan mengganggu perdagangan serta aliran tenaga global.

Presiden Donald Trump menunjukkan operasi akan diteruskan sehingga objektif AS tercapai, manakala laporan mencadangkan konflik itu boleh berpanjangan beberapa minggu lagi.

Dalam perdagangan pra-pasaran, kontrak hadapan Dow E-mini merosot lebih daripada 1.11%, kontrak hadapan S&P 500 turun 1.07%, dan kontrak hadapan Nasdaq-100 jatuh sekitar 1.43%.

Indeks volatiliti CBOE VIX naik ke paras tertinggi tiga bulan, menekankan peningkatan kebimbangan pelabur.

Syarikat penerbangan, bank jatuh kerana harga minyak naik

Saham syarikat penerbangan merupakan antara yang paling terjejas apabila harga minyak mentah melonjak dan gangguan penerbangan semakin meluas.

Beberapa syarikat penerbangan menghentikan laluan susulan ketidakstabilan serantau dan kos bahan api yang lebih tinggi.

Delta Air Lines dan United Airlines masing-masing jatuh lebih 5% dalam perdagangan pra-pasaran.

Saham kewangan juga melemah, dengan Bank of America dan Citigroup kedua-duanya turun lebih 2% apabila pelabur menilai semula jangkaan pertumbuhan dan risiko kredit.

Harga minyak melonjak teruk berikutan kebimbangan konflik itu boleh mengancam laluan bekalan, terutamanya Selat Hormuz, sebuah titik sesak penting untuk penghantaran minyak mentah global.

Minyak mentah AS naik lebih 7% manakala Brent meningkat ketara, membangkitkan kebimbangan mengenai tekanan inflasi yang diperbaharui.

Harga minyak yang lebih tinggi turut membebankan prospek ekonomi.

Pasaran sudah menghadapi ketidakpastian berkaitan risiko kredit swasta, gangguan akibat kecerdasan buatan, dan ketegangan perdagangan.

Kejutan tenaga yang berpanjangan boleh memburukkan lagi kebimbangan tersebut.

Aset selamat dan saham pertahanan meningkat

Sementara sektor kitaran jatuh, pelabur berpindah ke aset defensif.

Kontrak hadapan emas melompat, dan dolar AS mengukuh ketika pedagang mencari perlindungan daripada volatiliti.

Saham perlombongan meningkat, dengan Gold Fields naik sekitar 1.19% dan Barrick Mining meningkat 2%.

Kontraktor pertahanan meraih kenaikan ketara apabila pasaran menjangkakan perbelanjaan ketenteraan meningkat.

Lockheed Martin dan RTX meningkat kira-kira 6%, Kratos melonjak 9%, dan AeroVironment naik lebih 12%.

Pengeselanjutan itu turut menguatkan kebimbangan bahawa pertempuran serantau boleh meluas susulan serangan balas oleh Iran dan militan Hezbollah.

Kebimbangan inflasi dan data ekonomi mendatang

Kejutan geopolitik itu berlaku pada saat sensitif bagi pasaran kewangan.

Pelabur sudah mengendalikan bacaan inflasi yang tinggi dan jangkaan bahawa Federal Reserve mungkin menangguhkan pemotongan kadar faedah.

Kenaikan berterusan dalam kos tenaga boleh mengukuhkan lagi pandangan itu dengan mengekalkan tekanan harga pada paras tinggi.

Pedagang kini memerhati minggu yang sibuk dengan keluaran data ekonomi, termasuk data PMI pembuatan, jualan runcit, angka pekerjaan ADP dan laporan non-farm payrolls.

Buangkan untuk sekarang, pasaran kekal dalam sikap berhati-hati (risk-off) ketika pedagang menilai sama ada konflik itu akan mengganggu bekalan tenaga, melanjutkan tekanan inflasi dan menangguhkan pelonggaran monetari.