Equus Total Return (EQS)

Mandat syarikat memberikannya fleksibiliti untuk mempertimbangkan pelaburan minoriti dan pelaburan berorientasikan kawalan, termasuk peluang yang berkaitan dengan pengambilalihan, leveraged buyout, management buyout, permodalan semula, dan situasi khas lain. Oleh itu, fokus portfolionya lebih hampir kepada ekuiti persendirian dan pelaburan small-cap berbanding dana ekuiti awam terpelbagai yang konvensional. Pulangan bergantung pada prestasi syarikat portfolio, keperluan pembiayaan mereka, serta exit atau penilaian semula pada masa hadapan, dan kebanyakannya mungkin kurang cair berbanding sekuriti tersenarai berskala besar.

Sebagai kenderaan dana tertutup, Equus mempunyai kumpulan tetap saham awam yang didagangkan di pasaran, manakala pelaburan asasnya diurus dengan penekanan pada keuntungan modal dari semasa ke semasa. Struktur ini boleh menyebabkan harga pasaran sahamnya didagangkan pada premium atau diskaun berbanding nilai aset bersih yang dilaporkan. Bagi pelabur yang mengikuti EQS, pertimbangan utama ialah komposisi portfolio pelaburan, keupayaan syarikat mengenal pasti peluang menarik dalam syarikat yang lebih kecil, masa realisasi, dan risiko yang berkaitan dengan pelaburan dalam perniagaan persendirian atau yang didagangkan secara nipis.