Vooruitzicht TSX Composite Index voorafgaand aan cijfers van RBC, BMO en TD Bank

De TSX Composite Index zette zijn sterke opmars vorige week voort en sloot op een recordhoogte van $33,817. Hij is in de afgelopen 12 maanden met 32% gestegen en verslaat daarmee Amerikaanse tegenhangers zoals de Nasdaq 100 en de S&P 500.

De index steeg sterk op vrijdag nadat het Hooggerechtshof tegen de tarieven van Donald Trump had geoordeeld omdat ze in strijd waren met de Grondwet. Sommige rechters waarschuwden dat het geven van de bevoegdheid om tarieven vast te stellen aan de president hem te veel macht zou geven.

Hoewel Trump al nieuwe wereldwijde tarieven heeft aangekondigd, haalt het verliezen van de noodbevoegdheden een van de instrumenten weg die hij in deze regering effectief heeft ingezet.

Topbanken in de TSX Composite Index publiceren resultaten 

De belangrijkste katalysator voor de TSX Composite Index deze week zullen de financiële resultaten zijn van enkele van de grootste Canadese banken, waarvan de meeste op hun hoogste niveaus ooit handelen.

Bank of Nova Scotia, met een waardering van meer dan $93 miljard, publiceert zijn financiële resultaten op 24 februari. 

Bank of Montreal, algemeen bekend als BMO, maakt zijn cijfers woensdag bekend. BMO heeft een marktkapitalisatie van meer dan $100 miljard. National Bank of Canada publiceert diezelfde dag ook zijn cijfers.

De andere grote namen, waaronder Royal Bank of Canada (RBC), TD Bank en CIBC, publiceren hun cijfers donderdag deze week. RBC heeft een waardering van meer dan $233 miljard, terwijl TD een marktkapitalisatie heeft van meer dan $166 miljard.

Deze banken hebben het de afgelopen jaren goed gedaan, in lijn met de prestaties van andere wereldwijde banken, die de afgelopen jaren ook zijn gestegen.

Zo lieten de meest recente resultaten zien dat RBC een nettowinst genereerde van meer dan $20,4 miljard, een stijging van 25% jaar-op-jaar (YoY). De winst per aandeel (EPS) steeg met 25% naar $14,07, terwijl de CET1-ratio boven 13,5% bleef. 

Belangrijker nog: het bedrijf bleef kapitaal teruggeven aan beleggers. Het keerde ongeveer $11,3 miljard uit via dividenden en aandeleninkoopprogramma's.

Evenzo rapporteerde TD Bank sterke resultaten, met een nettowinst die toenam naar $20 miljard, tegenover $8,4 miljard eerder. 

Goud- en zilverprijzen 

De TSX Composite Index profiteert van de aanhoudende stijging van goud- en zilverprijzen. Goud sloot de week boven $5,000, terwijl zilver naar $85 steeg. 

Een nadere blik toont dat de meeste best presterende bedrijven in de TSX Composite Index actief zijn in de goud- en zilvermijnbouwindustrie.

De aandelenkoers van First Majestic Silver is dit jaar met 61% gestegen, waarmee het een van de best presterende bedrijven in de TSX Composite Index is.

Andere topwinnaars in de index zijn bedrijven zoals Sprott, Oceanagold, New Gold, Allied Gold Corporation, Agnico Eagle Mines en Endeavor Mining.

Deze aandelen kunnen de komende dagen goed blijven presteren nu Donald Trump overweegt Iran aan te vallen, een stap die kan leiden tot een bredere oorlog in het Midden-Oosten. Historisch gezien stijgen goud- en zilverprijzen wanneer er zulke grote risico's zijn.

TSX Index technische analyse 

De daggrafiek toont dat de TSX Composite Index het de afgelopen jaren goed heeft gedaan en nu rond het hoogste niveau ooit schommelt.

Hij is iets boven het belangrijke weerstandsniveau van $33,692 gekomen, het hoogste niveau deze maand.

De index blijft boven alle voortschrijdende gemiddelden, terwijl de Relative Strength Index (RSI) en de MACD blijven stijgen.

Daarom is het meest waarschijnlijke scenario dat de index blijft stijgen, waarbij de stieren mikken op het volgende belangrijke weerstandsniveau van $34,000.