Robinhood-aksjekursen har steget: på tide å kjøpe eller selge?

Robinhood-aksjekursen har vært i en sterk oppadgående trend i år og svever nå på sitt rekordhøye nivå ettersom veksten tar fart. HOOD hoppet til et høydepunkt på $129,67, opp med 229 % fra der den startet året på. Så, har den flere gevinster etter den nylige Inkluderingen av SandP 500-indeksen?

Hvorfor Robinhood-aksjekursen har steget

Det er noen grunner til at HOOD-aksjekursen har steget i år. For det første ble selskapet nylig et av de nyeste medlemmene av den eksklusive SandP 500-indeksen.

Selskaper gjør det bra etter å ha blitt inkludert i denne indeksen fordi mange ETFer som sporer den må skaffe seg aksjen. Dessuten tiltrekker selskaper i indeksen seg normalt en viss prestisje over tid.

Robinhood har også fortsatt å fyre på alle sylindere i år ettersom volumet i aksje-, opsjons- og kryptoindustrien steg. De siste resultatene viste at inntektene økte med 45 % til 539 millioner dollar, hovedsakelig drevet av opsjonsmarkedet.

Inntektsveksten ble også drevet av kryptosegmentet, hvis inntekter økte med 45 % til 160 millioner dollar. Bitstamp-oppkjøpet vil hjelpe den med å akselerere denne veksten.

Nettoinntekten steg med 105 % til 385 millioner dollar, noe som gjør det til et svært lønnsomt selskap. Robinhoods totale plattformeiendeler økte også med 99 % til 279 milliarder dollar.

Robinhood har også fortsatt å tjene penger på brukerne sine godt, med gjennomsnittlig inntekt per bruker (ARPU) som hoppet med 34 % til $151.

For det tredje har selskapet fortsatt sin innovasjon i år, spesielt ved å være det første mainstream-firmaet som tilbyr tokeniserte aksjer til sine europeiske kunder.

I tråd med dette tokeniseringstemaet jobber selskapet nå med sin frittstående lag-2-plattform på toppen av Arbitrum-nettverket. Dette vil være en stor mulighet som Coinbase har demonstrert gjennom Base, en plattform som vil bli verdsatt til milliarder av dollar når den lanserer sitt token, sannsynligvis i 2026.

Veksten fortsetter, men verdsettelsesbekymringene gjenstår

Ser vi fremover, er analytikere optimistiske med hensyn til inntektsveksten, med gjennomsnittlig inntektsestimat for inneværende kvartal på 1,15 milliarder dollar, opp med 80 % fra samme periode i fjor. Denne veksten vil være fordi dette vil være første kvartal med Bitstamp-inntjeningen.

Analytikere forventer også at den årlige inntekten vil stige med 40 % til 4,13 milliarder dollar i år etterfulgt av 4,8 milliarder dollar neste år. Robinhoods inntjening vil også akselerere, med EPS som stiger til $1,9 og $2,12 i løpet av de neste to årene.

Det er imidlertid grunnleggende og tekniske risikoer å huske. Den mest bemerkelsesverdige er at Robinhood har blitt et svært overvurdert selskap, med et fremtidig pris-til-inntektsforhold på 61 og et etterfølgende på 61,7. Disse tallene er enorme for et selskap i finansbransjen.

Den andre risikoen er at aksjer historisk sett hopper etter å ha blitt lagt til i SandP 500-indeksen og deretter trekker seg tilbake etter det når investorer selger nyhetene.

HOOD-aksjekursen er overkjøpt

I mellomtiden tyder tekniske data på at en tilbaketrekking av HOOD-aksjekursen vil være berettiget, da den fortsatt er mye høyere enn 50-dagers og 100-dagers og 200-dagers eksponentielt glidende gjennomsnitt (EMA). I de fleste tilfeller har selskaper en tendens til å trekke seg tilbake og teste disse gjennomsnittene på nytt.

Oscillatorer har også blitt svært overkjøpt, med Relative Strength Index (RSI) som beveger seg til 71 og den stokastiske oscillatoren som stiger til over 90. RSI har også dannet et fallende kilemønster.

Aksjen har også beveget seg til oversiden av den stigende kanalen, noe som betyr at en ny test av undersiden til $100 er mulig.