ASX 200-indeks og AUD/USD-prognose ettersom inflasjonen i Australia topper

ASX 200-indeksen trakk seg tilbake de to siste dagene på rad, mens AUD/USD-kursen steg til det høyeste nivået på flere år etter den siste australske forbrukerinflasjonsrapporten. Indeksen trakk seg tilbake til 8 925 australske dollar fra årets høyde på 8 990 australske dollar.

På den annen side hoppet AUD/USD-kursen til en topp på 0,7010, det høyeste nivået siden februar 2023. Den har hoppet med over 18 % fra sitt laveste nivå i april i fjor.

Sannsynligheten for at RBAs renteøkning øker ettersom australsk inflasjon øker

ASX 200-indeksen falt, og AUD/USD-kursen steg etter at Australian Bureau of Statistics (ABS) viste at Australias inflasjon fortsatte å stige i desember, noe som øker muligheten for at Reserve Bank of Australia (RBA) vil heve renten på det kommende møtet.

Rapporten viste at hoved-KPI steg fra 0 % i november til 1,0 % i desember, høyere enn analytikernes estimat på 0,7 %.

Denne veksten førte til en årlig økning på 3,8 %, høyere enn novemberinflasjonen på 3,4 % og medianestimatet på 3,6 %.

Flere data viste at den kvartalsvis kuttede gjennomsnittlige KPI-en steg fra 3 % til 3,4 %, mens den vektede gjennomsnittlige inflasjonen steg til 3,6 %. Alle disse tallene er mye høyere enn RBA-målet på 2,0 %.

Rapporten kom en uke etter at byrået publiserte sterke jobbtall. En rapport viste at arbeidsledigheten falt til 4,1 % da økonomien skapte over 54,5 000 jobber. Deltakelsesraten økte til 66,7 % fra tidligere 66,6 %.

Derfor er en kombinasjon av sterke jobbtall og høy inflasjon gunstig for en renteøkning. Dette forklarer hvorfor australske obligasjonsrenter fortsatte å stige, med tiårige renter som steg til 4,89 %, det høyeste nivået siden november 2023. I tillegg steg femårsrenten til 4,47 % fra fjorårets bunn på 3,416 %.

En renteheving fra RBA ville være svært optimistisk for australske banker, noe som forklarer hvorfor aksjene deres fortsatte å stige. Toppbanker som Westpac, ANZ, Commonwealth Bank og NAB har gjort det bra de siste ukene.

ASX 200-indeks teknisk analyse

Det daglige tidsrammediagrammet viser at ASX 200-indeksen har vært i en sterk oppadgående trend de siste ukene, fra en bunn på 8 377 dollar til en topp på 8 985 dollar.

Den har dannet en stigende kanal, og har nylig testet sin øvre side på nytt. Et nærmere blikk viser at indeksen dannet et kveldsstjerne-lysestakemønster. En morgenstjerne består av en liten kropp, en liten øvre del og en liten nedre skygge.

Relative Strength Index (RSI) har fortsatt å gå nedover, fra en topp på 68 den 26. januar til dagens 63.

Derfor er den mest sannsynlige prognosen for ASX 200-indeksen bearish, med neste viktige støttenivå på $8 820, den nedre siden av den stigende kanalen.

AUD/USD-prognose: Teknisk analyse

Tredagersdiagrammet viser at AUD/USD-kursen har vært i en sterk oppadgående trend de siste månedene, fra en bunn på 0,5915 i april i fjor til en topp på 0,7020.

Den krysset det viktige motstandsnivået på 0,6900, det høyeste nivået i september 2025. Paret har holdt seg over 50-dagers og 100-dagers eksponentielle glidende gjennomsnitt (EMA).

Den beveget seg over Ultimate Resistance-nivået på 0,6835 og overshoot-nivået på 0,6958.  Den dannet også et omvendt hode-og-skulder-mønster.

Derfor er det mest sannsynlige scenariet at AUD/USD-paret fortsetter å stige når bullene sikter mot det viktige motstandsnivået på 0,7100.