Carlyle Group vai adquirir a Worldpac da Advance Auto Parts por US$ 1,5 bilhão

O Carlyle Group Inc. está pronto para fazer um movimento significativo na indústria automotiva com a aquisição da Worldpac da Advance Auto Parts Inc. por US$ 1,5 bilhão.

Este acordo representa o primeiro grande investimento industrial da Carlyle em mais de dois anos, ressaltando seu foco estratégico na resiliência do setor automotivo.

A Worldpac, uma importante distribuidora atacadista de peças de reposição para equipamentos originais, gerou US$ 2,1 bilhões em receita no ano encerrado em 30 de junho de 2024.

A aquisição está alinhada à estratégia da Carlyle de investir em setores que demonstram demanda duradoura, principalmente à medida que os veículos envelhecem e se tornam mais complexos.

Por que a Advance Auto Parts está vendendo o Worldpac?

A decisão de vender a Worldpac ocorre em meio à crescente pressão sobre a Advance Auto Parts por parte de acionistas ativistas que buscam melhor desempenho financeiro.

A empresa, sediada em Raleigh, Carolina do Norte, tem lutado para competir com rivais como AutoZone Inc. e O'Reilly Automotive Inc.

Após o anúncio, as ações da Advance Auto Parts despencaram até 14% nas negociações de pré-mercado, continuando um declínio de um ano que fez com que o valor das ações caísse para cerca de um quarto do pico de 2021.

Esta venda faz parte da estratégia da Advance Auto de otimizar as operações e melhorar o retorno aos acionistas, concentrando-se em seu negócio principal.

O que este acordo significa para o setor automotivo

Para a Carlyle, a aquisição da Worldpac se encaixa em sua estratégia de investimento mais ampla de mirar em setores resilientes.

De acordo com Martin Sumner, chefe global de indústria e transporte da Carlyle, a estabilidade da indústria de peças automotivas é impulsionada pelo envelhecimento e expansão do parque de carros existente, e não pela produção de carros novos.

A Carlyle tem um histórico de sucesso em desmembramentos industriais, tendo investido aproximadamente US$ 13 bilhões neste setor nos últimos 20 anos.

Investimentos recentes notáveis incluem empresas como Nouryon, Axalta, Atotech, Signode e Allison Transmission.

A aquisição da Worldpac sinaliza a confiança da Carlyle nas perspectivas de longo prazo do mercado de peças automotivas.

Este acordo é particularmente oportuno, dado que a Advance Auto Parts ajustou sua perspectiva financeira para o ano, projetando agora um declínio de 1% em vendas comparáveis em lojas. Esta revisão destaca os desafios contínuos enfrentados pela empresa para recuperar a participação de mercado e melhorar a saúde financeira.

Shane O'Kelly, presidente e CEO da Advance Auto Parts, observou que o foco estratégico da empresa agora mudará para otimizar suas operações restantes para oferecer retornos mais fortes aos acionistas.

A ênfase será em melhorar as trajetórias de vendas e maximizar a eficiência dos ativos existentes.

A aquisição da Worldpac pela Carlyle faz parte de uma estratégia mais ampla que envolve divisões industriais e investimentos em setores com forte potencial de crescimento.

A recente aquisição da empresa por US$ 3,8 bilhões do negócio de cuidados renais da Baxter International Inc. demonstra ainda mais seu comprometimento com setores com fortes perspectivas de estabilidade e crescimento.

Ao adicionar a Worldpac ao seu portfólio, a Carlyle aumenta sua presença no setor automotivo, posicionando-se para o crescimento futuro em um setor caracterizado pela evolução das necessidades de veículos e pela demanda de longo prazo por peças de reposição.