Novo Banco de Portugal deve lançar IPO em meio a especulações sobre consolidação bancária

O futuro do Novo Banco de Portugal está tomando forma mais clara, já que a empresa de private equity americana Lone Star sinalizou sua intenção de realizar uma oferta pública inicial (IPO) para uma participação de até 30% no credor.

Essa mudança representa um afastamento das especulações anteriores sobre uma possível venda total, marcando um desenvolvimento significativo para o quarto maior banco do país.

O ministro das Finanças português, Joaquim Miranda Sarmento, confirmou essa estratégia na sexta-feira, fornecendo informações sobre a evolução do cenário de propriedade da instituição.

De venda total a IPO: uma mudança na estratégia da Lone Star

De acordo com uma reportagem da Reuters, fontes familiarizadas com a situação indicaram que, em setembro, o Lone Star, que atualmente detém 75% das ações do Novo Banco, estava considerando tanto uma venda total quanto uma oferta pública inicial (IPO).

Essas fontes sugeriram que a avaliação do banco poderia estar em torno de 5 bilhões de euros (US$ 5,2 bilhões).

No entanto, a recente comunicação da Lone Star ao governo português revela um foco mais restrito em uma desinvestimento parcial por meio de uma oferta pública inicial.

Essa mudança de direção provavelmente impactará o cenário mais amplo do setor bancário português.

Novo Banco: um legado de reestruturação

A história do Novo Banco está enraizada no resgate do Banco Espírito Santo pelo governo português em 2014, que levou à criação do banco.

A Lone Star adquiriu sua participação majoritária em 2017, enquanto o restante das ações é detido pelo fundo de resolução de Portugal e pelo Estado.

Governo confirma planos de IPO

A ministra das Finanças, Miranda Sarmento, disse aos jornalistas na sexta-feira que tanto o Novo Banco como o Lone Star comunicaram a intenção de realizar "uma IPO de cerca de 25% a 30% do capital" do banco.

Ele esclareceu que o governo "nunca foi informado de que a Lone Star está vendendo sua participação total de 75% no banco", dissipando efetivamente os rumores de uma mudança completa de propriedade.

O Novo Banco se recusou a comentar o assunto, e uma solicitação de comentário também foi enviada à Lone Star.

Consolidação do setor bancário e independência do Novo Banco

Embora os cinco maiores bancos portugueses controlem coletivamente mais de 80% dos ativos bancários do país, analistas veem potencial para uma maior consolidação para melhorar a competitividade.

No entanto, o conselho de administração do Novo Banco expressou preferência por manter seu status como credor independente, refletindo visões diferentes sobre a estrutura ideal para o futuro do banco.

Em junho, o CEO do banco estatal Caixa Geral de Depósitos (CGD), Paulo Macedo, indicou que o maior banco de Portugal estava explorando todas as possibilidades para adquirir outro credor e manter sua posição no mercado, especialmente em meio à crescente presença de bancos estrangeiros, principalmente os da vizinha Espanha.

Ao abordar isso, Miranda Sarmento afirmou:

Outros bancos líderes em Portugal incluem o Millennium bcp, o Santander Portugal (pertencente ao espanhol Santander) e o BPI (pertencente ao espanhol CaixaBank), destacando ainda mais a natureza competitiva do setor bancário do país.