Veckans ETF: TSLA Option Income Strategy (TSLY)

YieldMax TSLA Option Income Strategy (TSLY) kommer att vara den bästa börshandlade fonden (ETF) att titta på den här veckan. Den är redan under intensiv press då den har kraschat med över 46 % från sin högsta punkt 2023 och ligger nu på sin lägsta nivå sedan januari förra året.

Tesla-intäkter framåt

TSLY ETF ser också svaga inflöden eftersom oron för dess resultat fortsätter. Data visar att fonden förlorade över 2,1 miljoner dollar i tillgångar förra veckan. Ändå har det lagt till över 205 miljoner dollar i år, vilket ger de totala tillgångarna till över 610 miljoner dollar.

ETF:en kommer att vara i rampljuset när Tesla kommer att publicera sina finansiella resultat efter marknadens stängning på tisdag. Som jag skrev i måndags, förväntningar är avsevärt låga med tanke på att elfordonet industrin går igenom en dramatisk avmattning runt om i världen.

Elbilssektorn står inför många utmaningar, vilket framgår av de fallande priserna på begagnade och nya Tesla. Andra elbilar som de som tillverkas av traditionella företag som Mercedes, BMW och Lucid Motors har varit i en stark nedåtgående trend.

Teslas prissänkningar har fortsatt i år, med den senaste som inträffade under helgen, vilket är ett tecken på att sektorn inte går bra.

De flesta analytiker tror att företagets intäkter sjönk under det första kvartalet. Den genomsnittliga uppskattningen är att företagets intäkter kommer att vara 22,34 miljarder dollar, en minskning från över 23 miljarder dollar samma kvartal 2023.

Intäktsnedgången kommer att bero på de svagare leveranserna på 386k och lägre försäljningspriser i USA och andra länder. Alla dessa faktorer har drivit Teslas aktiekurs till sin lägsta nivå sedan den 30 januari.

Tesla har bildat ett dödskorsmönster

Ännu värre, som visas nedan ovan har Tesla-aktiekursen bildat ett dödskorsmönster när 50-veckors och 200-veckors Arnaud Legoux Moving Averages (ALMA) korsade varandra. I de flesta fall är detta mönster ett av de mest baisseartade tecknen på marknaden.

Tesla aktiekurs death cross

Därför kommer fokus att ligga på TSLY ETF efter att Tesla har publicerat sina finansiella resultat. Till att börja med är TSLY en ETF som använder täckta samtal för att generera avkastning för Tesla-investerare.

Dess koncept är relativt enkelt. Dess utvecklare köper syntetiska Tesla-aktier och säljer sedan sina köpoptioner, vilket ger premien i fickan. Som ett resultat gynnas investerare när aktien stiger eller när den är platt.

Men som jag har skrivit tidigare, medan TSLY-fonden genererar månatliga utbetalningar till investerare, tenderar dess prestanda att vara sämre än Teslas. Den har sjunkit med över 45 % 2024 medan Tesla har backat med över 42 %.

Samma resultat hände under de senaste 12 månaderna då fonden kollapsade med över 50 % medan Teslas aktier föll med 12,6 %. Därför, om aktien drar sig tillbaka efter vinst, finns det en stor möjlighet att den fortsätter att falla.

TSLY vs TSLA aktiekurser