Las acciones de Oracle alcanzan un nuevo máximo histórico: ¿Deberías comprar?

Oracle Corporation (NYSE:ORCL) ha vuelto a captar la atención del mercado con un rendimiento estelar. El 11 de junio de 2024, la compañía informó sus ganancias del cuarto trimestre de 2024 después del cierre del mercado. Hoy, las acciones de Oracle abrieron con ganancias de más del 10%, alcanzando un nuevo máximo histórico cerca de 140 dólares. Este notable salto fue impulsado por fuertes reservas y orientación prospectiva, a pesar de un ligero error en las estimaciones de ganancias e ingresos para el trimestre.

Informe de ganancias y métricas clave

Para el cuarto trimestre, Oracle informó ganancias ajustadas de 1,63 dólares por acción sobre 14,3 mil millones de dólares en ingresos, por debajo de las expectativas de los analistas de 1,65 dólares por acción sobre 14,57 mil millones de dólares en ingresos. A pesar de estos errores, el mercado respondió positivamente debido al sólido desempeño de Oracle en otras áreas, en particular su infraestructura en la nube y sus iniciativas de inteligencia artificial (IA).

Los ingresos de la nube de Oracle, que incluyen infraestructura y aplicaciones, crecieron a 5.300 millones de dólares. Solo los ingresos por infraestructura se dispararon un 42 % año tras año hasta los 2 mil millones de dólares, lo que destaca la importante demanda de los servicios en la nube de Oracle. Además, la compañía obtuvo 18 mil millones de dólares en obligaciones de desempeño restantes este trimestre, impulsadas por 30 acuerdos importantes relacionados con la IA por un valor de 12,5 mil millones de dólares.

Asociaciones estratégicas de IA

Un punto destacado de las actividades recientes de Oracle son sus asociaciones estratégicas con empresas líderes en IA. El acuerdo con OpenAI para utilizar la infraestructura en la nube de Oracle, junto con una asociación de múltiples nubes con Google, posiciona a Oracle a la vanguardia de la innovación en IA.

Se espera que estas colaboraciones mejoren la credibilidad de Oracle como actor clave en los sectores de IA y nube, con potencial para impulsar un crecimiento sustancial de los ingresos en los próximos años.

La directora ejecutiva de Oracle, Safra Catz, enfatizó que los sólidos contratos de ventas de la compañía para la capacitación de modelos de IA en Oracle Cloud han aumentado significativamente el rendimiento. Se prevé que esta tendencia continúe, respaldando el objetivo de Oracle de lograr un crecimiento de ingresos de dos dígitos en el año fiscal 2025.

Opiniones y calificaciones de los analistas

Los analistas de Wall Street han respondido positivamente al reciente desempeño y dirección estratégica de Oracle. Keith Weiss, de Morgan Stanley, destacó el impacto positivo de las reservas relacionadas con la IA de Oracle, elevando su precio objetivo de la acción a 125 dólares. De manera similar, Kirk Materne de Evercore ISI notó la creciente fortaleza de la posición de Oracle en el mercado de la nube pública y elevó su precio objetivo a $160 desde $145, manteniendo sin cambios la calificación de 'Outperform'.

Otras empresas también han ajustado al alza sus calificaciones y precios objetivos. UBS Group, Piper Sandler y KeyCorp aumentaron sus objetivos el 12 de junio, citando la prometedora trayectoria de Oracle en servicios en la nube y asociaciones de inteligencia artificial.

Fundamentos empresariales y perspectivas de crecimiento

Los fundamentos comerciales de Oracle siguen siendo sólidos, impulsados por su creciente infraestructura de nube y servicios de aplicaciones. La capacidad de la empresa para escalar rápidamente sus centros de datos y mejorar sus capacidades en la nube ha sido un factor clave en su crecimiento sostenido.

La dirección de Oracle espera que la fuerte demanda continua de soluciones de IA impulse mayores ingresos y crecimiento del RPO. La compañía planea duplicar su gasto de capital en el año fiscal 2025 para respaldar la expansión de su infraestructura en la nube.

La directora ejecutiva, Safra Catz, ha expresado su confianza en la capacidad de la empresa para superar sus objetivos para el año fiscal 2026, citando el fuerte impulso de las reservas y la demanda de IA. Esta perspectiva optimista es compartida por muchos analistas que creen que la actual trayectoria de crecimiento de Oracle puede estar subestimada.

Ahora, veamos qué dicen los gráficos sobre la trayectoria del precio de la acción. Ahora que Oracle alcanza un nuevo máximo histórico, es crucial examinar los indicadores técnicos clave y los patrones gráficos que podrían proporcionar información sobre sus futuros movimientos de precios. Al analizar estos factores, los inversores pueden comprender mejor si ahora es el momento adecuado para aceptar la prometedora historia de crecimiento de Oracle.

Fortaleza en todos los plazos

Las acciones de Oracle están mostrando actualmente una fortaleza tremenda en todos los períodos de tiempo. Durante el año pasado, la acción intentó tres veces superar los 130 dólares, pero no pudo y retrocedió desde allí. Con el movimiento de hoy esa resistencia se rompe, lo cual es una buena señal para los alcistas.

Gráfico ORCL de TradingView

Los inversores que quieran comprar acciones a niveles actuales inferiores a 140 dólares pueden hacerlo y seguir el promedio móvil de 100 días manteniéndolo como un límite de pérdidas. Si las acciones caen por debajo de ese nivel, pueden venderlas. Si este movimiento ascendente continúa, basado en el retroceso de Fibonacci desde el mínimo y el máximo anteriores, la acción enfrentará una resistencia cercana a los $ 177, donde podrán registrar ganancias.

Lo ideal es que los operadores que son bajistas con respecto a la acción no abran una posición corta en los niveles actuales, ya que la acción está mostrando un tremendo impulso alcista. Sólo se puede iniciar una posición corta si la acción cae por debajo de su soporte a corto plazo cerca de 115 dólares.