El índice Stoxx 50 forma un patrón invertido de cabeza y hombros antes de la decisión del BCE

El índice Euro Stoxx 50 ha protagonizado un fuerte repunte en los últimos días. El índice, que sigue a las mayores empresas europeas, ha subido en los últimos seis días consecutivos, alcanzando un máximo de 4.977 euros, su punto más alto desde el 29 de octubre. Ha subido alrededor del 6% desde su nivel más bajo en noviembre.

Decisión del Banco Central Europeo

El índice Euro Stoxx 50 se ha recuperado modestamente y está en camino hacia su máximo histórico mientras los operadores esperan la próxima decisión del Banco Central Europeo.

Los economistas esperan que el banco recorte las tasas de interés por cuarta vez consecutiva, ya que la economía europea no está bien.

Los datos publicados la semana pasada por S&P Global mostraron que los PMI de manufactura y servicios del bloque permanecieron bajo presión en noviembre.

Otro informe mostró que la producción industrial alemana continuó cayendo en octubre a medida que empresas como BASF y Volkswagen desaceleraron.

La inflación europea también se ha acercado al nivel objetivo del 2% del banco central, mientras que el mercado laboral se está debilitando en algunos países.

Por lo tanto, los analistas creen que el BCE reducirá las tasas de interés en un 0,25% en esta reunión, una medida que impulsará el índice Euro Stoxx 50. Históricamente, las acciones se comportan bien cuando los bancos centrales reducen las tasas.

También se espera que la Reserva Federal continúe con su ciclo de flexibilización este mes. Ya ha reducido las tasas de interés dos veces este año y los analistas prevén que las recorte en otro 0,25% en su última reunión del año.

Las acciones de la Fed tienen un impacto en las acciones europeas debido a la gran cantidad de empresas que hacen negocios en Estados Unidos. Estados Unidos es uno de los mercados más grandes para empresas como Volkswagen y SAP.

Sin embargo, una preocupación clave entre los inversores es que Donald Trump pueda comenzar a implementar aranceles sobre los productos europeos debido al gran déficit comercial entre las dos regiones. Los aranceles tienden a tener un impacto negativo en los flujos comerciales entre países.

Estos aranceles llegarían en un momento difícil para las empresas europeas, que ahora luchan por competir con sus compañías asiáticas. Por ejemplo, el sector del automóvil está siendo perturbado por una empresa como BYD, que ahora vende millones de vehículos al año.

Los principales movimientos del Euro Stoxx 50

SAP, la gigante empresa de software, es la compañía de mejor desempeño en el índice Euro Stoxx 50 este año, ya que saltó un 74%. Ha tenido un buen desempeño debido a su fuerte crecimiento de ingresos recurrentes y sus inversiones en inteligencia artificial.

Prosus, una empresa de inversión global que anteriormente era propiedad de Naspers, es otro de los mejores resultados, ya que sus acciones subieron casi un 50% este año. La compañía ha tenido un buen desempeño a medida que las empresas tecnológicas se han recuperado. Los analistas esperan que ahora saque a algunas de sus empresas del portafolio a bolsa o las venda.

El precio de las acciones de Ferrari ha subido un 40% este año a medida que la demanda de vehículos de lujo siguió aumentando. Es una de las acciones de automóviles con mejor desempeño este año.

Los otros principales valores del índice Euro Stoxx 50 son Flutter Entertainment, Inditex, Schneider Electric y Allianz.

Por otro lado, algunos de los principales rezagados son empresas como Stellantis, Deutsche Post, L'Oreal, Pernod Ricard, BMW, Kering y Volkswagen. Todas estas empresas tienen una gran exposición a China, un país que no está funcionando bien.

Análisis del índice Euro Stoxx 50

El gráfico diario muestra que el índice Euro Stoxx 50 se ha recuperado en las últimas semanas. Se ha recuperado y ha cruzado los promedios móviles exponenciales (EMA) de 200 y 50 días. Los dos promedios están a punto de formar un cruce alcista conocido como cruce dorado.

El índice también ha formado un patrón de cabeza y hombros invertido, un popular patrón de reversión alcista. Además, los indicadores de Fuerza Relativa (RSI) y MACD han apuntado hacia arriba.

Por lo tanto, es probable que el índice tenga un fuerte avance alcista, ya que los alcistas apuntan al próximo nivel de resistencia clave en €5,000. Un movimiento por encima de ese nivel apuntará a más ganancias en el corto plazo.