COWZ: ¿Es seguro comprar la caída de este ETF de dividendos?

El Pacer US Cash Cows ETF (COWZ) se ha corregido este mes, borrando parte de las ganancias obtenidas a principios de año.

Retrocedió hasta $62,45 el jueves, ligeramente por debajo del máximo del año hasta la fecha de $64.

Aun así, hay varios motivos para ser optimista sobre su posible recuperación.

El ETF COWZ está bien posicionado ante el repunte de los precios de la energía

El Pacer US Cash Cows ETF puede beneficiarse mientras continúa la guerra relacionada con Irán, sobre todo ahora que hay indicios de que el conflicto se prolongará, y con Irán intentando empujar los precios del petróleo hasta $200 y más.

Los datos muestran que el sector energético tiene una gran ponderación en el fondo.

Las empresas del sector representan el 20% del fondo e incluyen algunas de las principales compañías energéticas del mundo, como ExxonMobil, Chevron y ConocoPhillips. 

Es probable que estas compañías sigan rindiendo bien a medida que suban los precios de la energía.

El Brent, el referente global, ha subido hasta $100, y la mayoría de los analistas esperan que la trayectoria alcista continúe en el futuro previsible, dado que Irán ha insinuado que cerrará el Estrecho de Ormuz durante un tiempo.

Las tres partes en este conflicto tienen objetivos distintos. Según Trump, EE. UU. espera destruir las fuerzas militares de Irán y evitar que el país disponga de armas nucleares.

Ha insinuado que la misión estadounidense terminará en las próximas semanas.

Mientras Israel comparte estos objetivos, también busca dejar a Irán como un estado fallido. Por tanto, el país podría seguir destruyendo a Irán durante algún tiempo.

Irán, por su parte, quiere sobrevivir y castigar a EE. UU. elevando los precios del crudo, con funcionarios que predicen que el petróleo llegará a $200 por barril.

Una medida así beneficiaría a las empresas energéticas del ETF COWZ. 

Exposición en otras industrias clave 

El ETF COWZ también se beneficiará de su elevada diversificación en otros sectores.

Por ejemplo, el mayor segmento del fondo es el sanitario, que representa el 23% de sus componentes. 

Algunas de las mayores compañías sanitarias del fondo son Gilead Sciences, Merck, Bristol-Myers Squibb y Amgen. Otras son Amgen y Cardinal Health.

Estas empresas suelen considerarse valores defensivos debido a la naturaleza de sus ingresos.

En Estados Unidos, estas firmas obtienen ingresos de aseguradoras privadas y de agencias gubernamentales como Medicare y Medicaid. Por ello, generan flujos de caja sustanciales incluso en mercados bajistas.

El fondo también está compuesto por otros sectores, incluidos tecnología, servicios de comunicación, bienes de consumo básicos y consumo discrecional. Esto reduce su exposición a la industria de la IA.

Hay indicios de que el ETF COWZ se ha convertido en una oportunidad de compra.

Los datos en su web muestran que tiene una relación precio-beneficio de 16,3, muy por debajo del promedio del índice S&P 500 de 23. También es inferior al promedio del Russell 1000 de 27.

El análisis técnico de COWZ apunta a un rebote

Gráfico del precio de la acción de COWZ | Fuente: TradingView 

El gráfico en escala diaria muestra que el precio de la acción de COWZ se ha desplomado en las últimas semanas, pasando de un máximo de $64,7 al actual $62,4.

De manera similar, el índice de Fuerza Relativa (RSI) y los indicadores MACD han caído bruscamente en las últimas semanas.

En el lado positivo, el ETF se mantiene por encima de la media móvil exponencial (EMA) de 100 días.

También se sitúa por encima de la línea de tendencia ascendente que conecta sus mínimos en mayo, octubre y noviembre del año pasado.

Por lo tanto, es probable que la cotización rebote, potencialmente hasta el nivel psicológico de $70.