Kuinka paljon Alzheimer-lääke voisi lisätä Eli Lillyn tuloja?

Uusi Alzheimer-lääke ei todennäköisesti hyödytä Eli Lilly & Co:n (NYSE: LLY) osakkeita yhtä nopeasti kuin sen painonpudotuslääke, Evan Seigerman sanoo.

Hän on vanhempi tutkimusanalyytikko BMO Capital Marketsissa.

LLY on maailmanlaajuisesti yksi arvokkaimmista lääkeyhtiöistä yli 850 miljardin dollarin markkina-arvollaan.

Kinsulan myynti voi nousta 7,0 miljardiin dollariin

Yhdysvaltain elintarvike- ja lääkevirasto hyväksyi tiistaina Kinsulan (donanemabin) – Eli Lillyn Alzheimerin taudin hoidon, jonka BMO:n analyytikko on yhtä mieltä siitä, että se on merkittävä kehitysaskel mielenhätätautipotilaille.

Mutta vie aikaa, ennen kuin donanemab vaikuttaa merkittävästi Lillyn myyntiin ja sen jälkeen sen osakkeiden hintaan, Seigerman lisäsi tänään CNBC:n haastattelussa.

Eli Lillyn osakkeet ovat tällä hetkellä noin 50% nousussa vuoden 2024 alkuun verrattuna.

Biogenin AD-lääke ei ole myynyt hyvin

Evan Seigerman odottaa Kinsulan antavan noin 7,0 miljardia dollaria (huippumyynti) Lillyn tulokseen pitkällä aikavälillä.

Mutta se ei ole niin merkittävää kuin 70 miljardin dollarin myyntihuippu odotettavissa sen liikalihavuuspilleristä, jonka kuuluisa sijoittaja ja Mad Money -isäntä sanoi aikoinaan olevan kaikkien aikojen paras lääke. Squawk Boxissa BMO:n analyytikko sanoi keskiviikkona:

Silloin Alzheimerin tauti vaikuttaa tällä hetkellä noin 7 miljoonaan amerikkalaiseen, ja määrän odotetaan kaksinkertaistuvan vuoteen 2050 mennessä. Eli Lillyn osakkeet ovat kuitenkin edelleen houkuttelevia, koska ne maksavat myös 0,58 prosentin osinkotuottoa.

Jefferies nosti Eli Lillyn osakkeen hintatavoitetta

Eli Lilly on hinnoitellut donanemabinsa 32 000 dollariin vuodessa. Se on korkeampi kuin Biogenin Leqembi Alzheimerin taudille, 26 500 dollaria vuodessa.

On myös syytä mainita, että kumpikaan edellä mainituista lääkkeistä ei ole lopullinen parannuskeino AD:lle ja molempiin liittyy riskejä, mukaan lukien aivojen turvotus ja verenvuoto, jotka voivat osoittautua kohtalokkaaksi.

Silti Jefferiesin analyytikot pitivät Alzheimerin uutisia riittävän positiivisina oikeuttaakseen nousun Lillyn osakkeiden hintatavoitteeseen. He näkevät nyt LLY:n nousun 1 041 dollariin, mikä viittaa potentiaaliseen 15 prosentin voittoon täältä.

Monet odottavat Eli Lillyn olevan maailman ensimmäinen lääkeyhtiö, joka saavuttaa 1,0 biljoonan dollarin arvon. New Yorkin pörssijättiläisen on määrä raportoida toisen vuosineljänneksen taloudelliset tulokset elokuun alussa. Konsensuksen mukaan se ansaitsee 2,65 dollaria osakkeelta verrattuna 2,11 dollariin osakkeelta vuosi sitten.