elf Beauty vs Estee Lauder: Kumpi on parempi sijoitus?

Kun siirrymme vuoden 2024 toiselle puoliskolle, sijoittajat katselevat innokkaasti kauneussektoria, erityisesti elf Beauty Inc:n (NYSE: ELF) ja Estée Lauder Companies Inc:n (NYSE: EL) osakkeita.

Elf Beautyn osakkeen arvo on noussut tänä vuonna 20 prosenttia, mutta Estée Lauderilla on ollut vaikeuksia, ja sen osakkeet ovat pudonneet 35 prosenttia.

Analyytikot näkevät kuitenkin Elf Beautyssa enemmän potentiaalia tulevalle vuodelle.

tonttu kaunotar nousuvauhti

Bairdin analyytikko Mark Altschwager paransi äskettäin tonttukauniutta "suorittamaan" tutkimushuomautuksessaan ja asetti hintatavoitteeksi 230 dollaria, mikä viittaa mahdolliseen 35 prosentin nousuun.

Altschwager selittää nousevan näkemyksensä brändin vahvasta vauhdista ja odottaa sen kasvattavan markkinaosuuttaan tulevaisuudessa.

Keskeisiä tekijöitä ovat suotuisat Q1-sekit, jakelun laajentuminen ja kansainvälisen kasvun mahdollisuudet.

Altschwager uskoo, että elf Beauty pystyy ylläpitämään palkkiotulonsa kasvun epävakaista kuluttajamarkkinoista huolimatta.

Hän myös ennakoi, että yritys hyödyntää hinnoitteluvoimaansa vastustaakseen korkeampia tulleja, varsinkin jos Trump voittaisi vuoden 2024 vaaleissa.

Lisäksi elf Beautyn osakkeiden viimeaikainen lasku tarjoaa ostomahdollisuuden laadukkaille sijoittajille.

On kuitenkin tärkeää huomata, että elf Beauty ei tällä hetkellä tarjoa osinkoja, mikä tekee siitä vähemmän houkuttelevan tuloihin keskittyville sijoittajille.

Estée Lauderin kohtaamat haasteet

Toisaalta Raymond Jamesin analyytikko Olivia Tong on alentanut Estée Lauderin "vahvasta ostosta" "markkinoiden suorituskykyyn" vetoamalla Kiinan hitaampaan elpymiseen ja lisääntyvään kilpailuun Yhdysvaltain Tongin luokituksen laskussa, joka seurasi pettymysten aiheuttamaa myyntiä kesäkuun 18. päivän ostotapahtuman aikana Kiinassa.

Tämän seurauksena hän arvioi nyt 5 %:n kasvun 25 vuoden liikevaihdossa 3,90 dollarin oikaistulla EPS:llä, mikä on pienempi kuin hänen aikaisempi ennusteensa 7 prosentin kasvusta ja 4,15 dollarista osakkeelta.

Tong varoitti, että hitaampi myynnin elpyminen saattaa edellyttää lisää bränditukea tai korkeampia tarjouksia, mikä saattaa vahingoittaa marginaalien palautumista ja tuotekuvaa.

Näistä haasteista huolimatta Estée Lauder on edelleen merkittävä toimija ja maksaa osinkotuottoa 2,64 %.

Katse eteenpäin

Estée Lauderin on määrä raportoida toisen vuosineljänneksen taloudelliset tulokset 19. elokuuta. Konsensuksen mukaan osakekohtainen tulos on 26 senttiä, kun se vuosi sitten oli 7 senttiä osakkeelta. Vaikka yhtiöllä on esteitä, sen tulevat taloudelliset tulokset voivat tarjota lisänäkemyksiä sen elpymispolusta.

Elf Beauty näyttää olevan suosituin valinta vuodelle 2024 sen kasvupotentiaalin ja vahvan markkina-aseman vuoksi, mutta Estée Lauderin vakiintunut brändi ja osinkotuotto tarjoavat erilaista vetovoimaa. Sijoittajien tulee punnita näitä tekijöitä huolellisesti määrittääkseen, mikä osake sopii parhaiten heidän sijoitusstrategiaansa.