Zalandon osakekurssi vaarassa, kun kuolemanristi ja pää ja hartiat nousevat esiin

Zalandon osakekurssi on romahtanut viime kuukausina ja muodostanut pään ja hartioiden kuvion, mikä viittaa enemmän laskuun. ZALin osakkeen arvo oli 28,30 euroa, mikä on 30 % laskua tämän vuoden korkeimmasta pisteestä, mikä tarkoittaa, että se on karhumarkkinoilla.

Zalandon osakekurssin tekninen analyysi

Päiväkaavio osoittaa, että Zalandon osakekurssi on ollut laskutrendissä tänä vuonna, mikä on tehnyt siitä yhden DAX-indeksin suurimmista jäljessä jääneistä. Se on muodostanut kuolemanristin, kun 50 päivän ja 200 päivän eksponentiaaliset liukuvat keskiarvot (EMA) ovat ylittäneet toisensa.

Zalandon osakekurssi on myös muodostanut pään ja hartioiden kuvion, joka on suosittu laskusuuntainen käännemerkki. Pään hinta on 39 €, kahden olkapään 35,8 € ja pääntien 28 €.

Tämä kuvio johtaa usein voimakkaaseen laskuun. Se on myös siirtynyt 50 %:n Fibonacci Retracement -tasolle 27,9 euroon. Siksi osakkeella on todennäköisesti voimakas laskeva romahdus tulevina viikkoina. Jos näin tapahtuu, todennäköisin skenaario on, että se putoaa psykologiseen pisteeseen 20 eurossa.

Laskeva trendi mitätöityy, jos osake nousee 23,6 %:n Fibonacci Retracement -tason yläpuolelle 34,30 euroon.

Kasvuhuolet jatkuvat

Zalandon osakekurssi on romahtanut, vaikka yhtiö julkaisi vahvan taloudellisen tuloksen. Sen bruttokauppa-arvo (GMV) nousi 6,5 % ensimmäisellä neljänneksellä 3,5 miljardiin euroon, mikä tarkoitti 7,9 %:n liikevaihdon kasvua. Sen neljännesvuosittainen liikevaihto oli yli 2,4 miljardia euroa.

Tulokset osoittivat myös, että suurin osa sen liikevaihdosta tuli yritysten ja kuluttajien väliseltä segmentiltä, jonka liikevaihto oli yli 2,18 miljardia euroa. Sen yritysten välinen liikevaihto tuotti 240 miljoonaa euroa, mikä on 25 miljoonaa euroa enemmän kuin vuotta aiemmin.

Mikä tärkeintä, Zalano on alkanut keskittyä kannattavuuteen, ja sen neljännesvuosittainen liikevoitto ja nettotulos kasvoivat 46,7 miljoonaan euroon ja nettotulos 7,7 miljoonaan euroon.

Myös muut ei-taloudelliset mittarit paranivat viime vuosineljänneksellä. Aktiivisten asiakkaiden määrä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana hyppäsi 52,4 miljoonaan, kun se vuotta aiemmin oli 49,2 miljoonaa.

Tämä kasvu kasvatti tilausten määrää, joka nousi 58,5 miljoonaan edellisvuoden 55,2 miljoonasta.]

Johto on siirtänyt liiketoimintaansa kalliimpaan segmenttiin, kun se pyrkii parantamaan kilpailua Sheinin ja Temun kaltaisten yritysten kanssa. Se saavuttaa tämän lisäämällä alustalleen luksusbrändejä, kuten Marc Jacobs.

Samaan aikaan johto on myös tehnyt yritysostoja kasvun vauhdittamiseksi. Se osti ABOUT YOU:n, jonka se odottaa tuottavan yli 100 miljoonan euron vuotuiset synergiat. ABOUT YOU:n yrityksellä on yli 12 miljoonaa asiakasta ja se myy yli 4 000 tuotemerkkiä.

Siksi nämä positiiviset katalyytit ovat nousujohteisia osakkeelle, mikä selittää, miksi Jefferiesin analyytikot aloittivat sen ostoluokituksella. Analyytikot mainitsivat sen terveen kasvun ja marginaalin kasvun.

Siksi todennäköisin skenaario on, että Zalandon osakekurssi jatkaa laskuaan lähitulevaisuudessa teknisten seikkojensa vuoksi ja elpyy sitten myöhemmin tänä vuonna.