GE Vernovan osakkeella on edessään ratkaiseva testi: nouseeko GEV tuloksen jälkeen?

GE Vernovan osakekurssi nousi tänä vuonna ja saavutti kaikkien aikojen ennätyksensä jatkaen trendiä, joka alkoi, kun se listautui pörssiin viime vuoden maaliskuussa. Se on noussut ennätyskorkealle 575 dollariin, mikä on 400 % nousua 114 dollarin avaushinnasta.

Tämä nousu on nostanut sen markkina-arvon yli 156 miljardiin dollariin, ja se joutuu koetukselle, kun se raportoi tuloksensa tällä viikolla.

Miksi GE Vernovan osakekurssi on noussut

GE Vernova on suuri yritys, joka oli osa General Electric -monialayritystä viime vuoteen asti, jolloin siitä tuli itsenäinen yritys. Se oli lopullinen ero sen jälkeen, kun yritys luopui terveydenhuoltoliiketoiminnastaan GE Healthcareksi.

GE Vernova keskittyy sähköön, tuuleen ja sähköistykseen. Energiasegmentissään yhtiö valmistaa kaasu-, höyry-, vesi- ja ydinvoimaturbiineja.

Sen tuulivoimaliiketoiminta on mukana maalla ja merellä, kun taas sen sähköistysliiketoiminta on verkkoratkaisuissa, sähkön muuntamisessa ja aurinkoenergiassa.

GEV:n osakekurssi on noussut eroamisen jälkeen jatkuvan tehonkysynnän vuoksi, joka johtuu erityisesti tekoälyn (AI) kysynnästä. Kaikentyyppisten datakeskusten sähkön kysyntä on johtanut myynnin kasvuun vuosien varrella.

Tämä kysyntä on nostanut muiden alan yritysten osakekursseja merkittävästi. Esimerkiksi Rolls-Roycen osakekurssi on noussut ennätyskorkealle, kun taas Siemens Energy on yksi DAX-indeksin parhaiten menestyneistä yrityksistä.

Yhtiö on julkaissut vahvan taloudellisen tuloksen itsenäistymisen jälkeen. Sen viimeisimmät tulokset osoittivat, että sen tilauskanta hyppäsi 45 miljardiin dollariin sähköistysliiketoiminnan johdolla. Tätä seurasivat sähkö- ja tuulivoimayritykset.

Tulokset osoittivat myös, että sen neljännesvuosittainen liikevaihto nousi 8 miljardiin dollariin vuotta aiemmasta 7,3 miljardista dollarista. Tämän seurauksena sen oikaistu käyttökate hyppäsi 500 miljoonaan dollariin.

Sen energiadivisioona tilasi 29 raskasta kaasuturbiinia, mikä auttoi sen liikevaihtoa kasvamaan 16 prosenttia. Sama tapahtui sähköistysliiketoiminnassa, jonka tilaukset hyppäsivät verkkolaitteiden kasvavan kysynnän vuoksi.

Ainoa virhe sen liiketoiminnassa oli tuulivoimaliiketoiminta, jonka liikevaihto ja voitot ovat edelleen paineen alla. Tämä jako pysyy todennäköisesti reunalla, kun korot pysyvät korkealla tasolla.

Tulos ja arvostus

Seuraava keskeinen katalysaattori GE Vernovan osakekurssille on tuleva tulos, joka tuo lisää väriä sen liiketoimintaan.

Analyytikot odottavat näiden tulosten osoittavan, että liikevaihto kasvoi toisella neljänneksellä 7,1 % 8,79 miljardiin dollariin. Sen osakekohtaisen tuloksen odotetaan olevan 1,5 dollaria, mikä on parannus viime vuoden 1,02 dollarista.

On todennäköistä, että yhtiön liiketoiminta tuottaa odotettua parempia tuloksia, kuten se on tehnyt aiemminkin.

Yhtiö todennäköisesti jatkaa varojen palauttamista sijoittajille. Se palautti osakkeenomistajille 1,3 miljardia dollaria osinkojen ja takaisinostojen kautta.

GE Vernovan suurin huolenaihe on, että se on erittäin yliarvostettu ja yliostettu. Sen termiini-P/E-suhde on 77, mikä on paljon korkeampi kuin sektorin mediaani 22.

GEV-osakekaavion analyysi

Päiväkaavio osoittaa, että GEV:n osakekurssi on ollut vahvassa nousussa viime vuoden pörssilistautumisen jälkeen. Se hyppäsi viime vuoden maaliskuun alimmasta 114 dollarista tänään 574 dollariin.

Osakekurssi on pysynyt kaikkien liukuvien keskiarvojen yläpuolella, mikä on merkki siitä, että härät pysyvät hallinnassa. Se on myös pysynyt psykologisen pisteen yläpuolella 500 dollarissa.

Suhteellinen voimaindeksi (RSI) on siirtynyt erittäin yliostettuun pisteeseen 78:aan. Siksi on olemassa riski, että osake vetäytyy tuloksensa jälkeen. Jos näin tapahtuu, osake todennäköisesti putoaa 500 dollarin tukeen.