Duolingon osakekurssi nousee huimasti tuloksen jälkeen: onko se edullinen?

Duolingon osakekurssi nousi yli 18 % pidennettyinä tunteina sen jälkeen, kun yhtiö julkaisi taloudellisen tuloksensa. DUOL hyppäsi 406 dollariin, mikä on 25 % nousua tämän kuun alimmalta tasolta. Onko Duolingo siis hyvä edtech-osake ostaa ennen tulosta?

Duolingo julkaisi vahvan tuloksen

Duolingo, johtava kieltenoppimisyritys, on ollut vahvassa nousutrendissä tänä vuonna. Sen vuotuinen liikevaihto nousi 161,7 miljoonasta dollarista vuonna 2020 yli 748 miljoonaan dollariin viime tilikaudella.

Yhtiö on siirtynyt vuoden 2021 yli 60,1 miljoonan dollarin nettotappiosta 88,6 miljoonan dollarin voittoon. Kasvu jatkui viimeisellä neljänneksellä jäsenmäärän noustessa.

Duolingolla oli yli 47,7 miljoonaa päivittäistä aktiivista käyttäjää, mikä on 40 % enemmän kuin viime vuoden vastaavana aikana. Kuukausittaisten aktiivisten käyttäjien määrä on noussut 24 % 128,3 miljoonaan, kun taas maksullisten tilaajien määrä on noussut 10,9 miljoonaan.

Nämä luvut johtivat 252,3 miljoonan dollarin neljännesvuosittaiseen liikevaihtoon, mikä on 41 % enemmän kuin vuotta aiemmin. Tämä kasvu oli huomattavaa, koska se tapahtui samaan aikaan, kun maailmantalous reagoi Donald Trumpin tulleihin.

Duolingon oikaistu käyttökate hyppäsi 31,2 % 78,7 miljoonaan dollariin, ja johto uskoo trendin jatkuvan. Johto odottaa vuosittaisten varausten kasvavan noin 32 % ja liikevaihdon olevan 36 %. Toimitusjohtaja sanoi muistiossaan:

"Sitoutuminen pysyi vahvana, ja olemme nähneet rohkaisevia varhaisia signaaleja uusista tuotealoitteista, kuten energiamekaanikostamme ja shakkikurssistamme."

DUOLin kasvu kiihtyy

Yahoo Financen mukaan kuluvan vuosineljänneksen keskimääräinen liikevaihtoarvio on 257,4 miljoonaa dollaria, mikä on 33 % enemmän kuin vuotta aiemmin.

He odottavat myös, että neljännen vuosineljänneksen liikevaihto on 273 miljoonaa dollaria, mikä johtaa 1 miljardin dollarin vuotuiseen liikevaihtoon. Sen jälkeen se tuottaa 1,27 miljardia dollaria tulevana vuonna.

On myös merkkejä siitä, että tekoälyn (AI) hype ei vahingoita sen kasvupolkua. Aluksi pelättiin, että käyttäjät alkaisivat käyttää tekoälyä oppimissovellusten sijaan.

Todellisuudessa tekoäly on tarjonnut mahdollisuuden alentaa kustannuksiaan ja parantaa katteitaan.

Analyytikot uskovat, että Duolingon osake on halpa, koska sen hinta on 343 dollaria, mikä on noin 43 % alhaisempi kuin heidän tavoitehintansa 493 dollaria. Jotkut nousujohteisimmista analyytikoista ovat yrityksistä, kuten JMP Securities, JPMorgan ja Morgan Stanley.

Samaan aikaan arvostusmittarit osoittavat, että yritys on halpa vahvan kasvunsa vuoksi. Kun siihen lisätään ennustettu 36 prosentin liikevaihdon kasvu ja 11 prosentin nettotulosmarginaali, saadaan 40 prosentin sääntö 47 prosenttia.

Duolingon osakekurssianalyysi

DUOL osakekaavio | Lähde: TradingView

Päiväkaavio osoittaa, että DUOLin osakekurssi oli säälimättömällä karhumarkkinalla ennen tulosta. Se oli romahtanut yli 38 % tämän vuoden korkeimmalta tasolta ja siirtynyt nousevalle trendiviivalle, joka yhdistää alimman tason sitten viime vuoden elokuun.

Duolingon osake on nyt noussut 418 dollariin, mikä on korkein piste sitten kesäkuun 16. päivän. Sen toipuminen tarkoittaa, että se ylittää liukuvat keskiarvot ja mitätöi muodostuvan pienen kuolemanristin.

Siksi Duolingon osakekurssi todennäköisesti jatkaa nousuaan, kun härät tavoittelevat vuoden tähän mennessä korkeinta 540 dollaria. Tämä hintatavoite on noin 30 % nykyisen tason yläpuolella.