Micronin osakekurssianalyysi: vahva kasvu, vauhti ja halpa

Micronin osakekurssi jatkoi vahvaa nousuaan keskiviikkona sen jälkeen, kun yhtiö julkaisi vahvan taloudellisen tuloksen. MU hyppäsi korkeimmilleen 170 dollariin, mikä jatkoi huhtikuussa alkanutta trendiä, jolloin se oli pohjalla 61 dollarissa. Onko sillä siis enemmän positiivisia puolia edessä?

Micronin liiketoiminta kukoistaa

Micron, suuri DRAM- ja NAND-liiketoiminnassa toimiva yritys, kukoistaa, kun sen ratkaisujen kysyntä kasvaa meneillään olevien tekoälyinvestointien keskellä. Tämä kasvu on tehnyt siitä yhden parhaiten menestyneistä yrityksistä SandP 500- ja Nasdaq 100 -indekseissä.

Micronin kasvu kiihtyi neljännellä tilikaudella. Se tuotti yli 11 miljardia dollaria, mikä on 46 % enemmän kuin samana aikana tänä vuonna. Tämä tulos tarkoittaa, että vuonna 1978 perustetusta yrityksestä on tullut kasvuosake.

Vuotuinen liikevaihto kasvoi 49 % 37,4 miljardiin dollariin. Suurin osa tästä kasvusta johtui DRAM-segmentistä, joka tuotti 9 miljardia dollaria, mikä on 27 % vuotuinen kasvu. Tämä kasvu nosti sen vuotuisen liikevaihdon 28 miljardiin dollariin.

NAND puolestaan toi 2,3 miljardia dollaria neljännellä vuosineljänneksellä ja 8,5 miljardia dollaria vuodessa.

Nämä luvut ovat linjassa muiden datakeskukseen valtavia investointeja tekevien yritysten suorituskyvyn kanssa. Esimerkiksi Nvidia ilmoitti tällä viikolla 100 miljardin dollarin sijoitussopimuksesta OpenAI:n kanssa.

Lisäksi Softbank, OpenAI ja Oracle ovat laajentaneet Stargate-projektiaan useampiin datakeskuksiin Yhdysvalloissa. Useammat yritykset, kuten Nebius, IREN ja Coreweave, ovat myös parantaneet suorituskykyään datakeskusalalla.

Analyytikot uskovat, että datakeskusten menoilla on enemmän tilaa kasvaa vuoteen 2030 mennessä. Micron hyötyy tästä kasvusta, koska sen ratkaisuja käytetään laajalti datakeskuksissa.

Pilvi- ja datakeskukset ovat myös korkean katteen segmenttejä yritykselle. Sen datakeskusliiketoiminnan liikevoittomarginaali on 25 %, kun taas pilvimuistin marginaali on 48 %. Yhtiön toimitusjohtaja sanoi:

MU-osake on edullinen

MU:n osakekurssissa on huomionarvoista, että se on edelleen edullinen viimeaikaisesta noususta huolimatta.

Tiedot osoittavat, että yhtiö käy kauppaa termiinihinta-voittosuhteella vain 22, mikä on hieman alhaisempi kuin SandP 500:n 23. Kerroin on myös pienempi kuin sektorin mediaani 33.

Kun tarkastellaan ei-GAAP-kerrointa, yhtiön suhdeluku on vain 20, mikä on myös alhaisempi kuin sektorin mediaani 25. Sen PEG-suhde, jota on muutettu sen kasvun huomioon ottamiseksi, on 0,23.

Halpa arvostuskerroin, sen vahva kasvu ja jatkuva vauhti tarkoittavat, että osakkeella on enemmän nousua lähitulevaisuudessa.

Micronin osakekurssin tekninen analyysi

Päivittäinen aikakehyskaavio osoittaa, että MU:n osakekurssi on ollut vahvassa nousutrendissä viime kuukausina ja siirtynyt alimmasta 61 dollarista 170 dollariin. Se on viime aikoina noussut tärkeän vastustason yläpuolelle 156 dollariin, joka on korkein taso viime vuoden tammikuussa.

Osake pysyy 50 päivän ja 100 päivän eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon (EMA) yläpuolella, kun taas keskimääräinen suuntaindeksi (ADX) on siirtynyt 33:een, mikä on merkki siitä, että nousuvauhti on saamassa vauhtia. Siksi Micronin osakekurssi todennäköisesti jatkaa nousuaan, kun härät tavoittelevat seuraavaa keskeistä vastustasoa 200 dollarissa.