Workdayn osakkeista on tullut halpahinta: onko dipin ostaminen turvallista?

Workdayn osakekurssi jatkoi vahvaa laskutrendiään viime kuukausina, saavuttaen alimman tason 180 dollariin, mikä on alhaisin taso sitten toukokuun 2023. WDAY laski 40 % helmikuun 2024 korkeimmasta tasostaan. Tässä artikkelissa tarkastellaan joitakin tärkeimpiä syitä osakkeen romahdukseen ja onko se hyvä ostopäätös.

Miksi Workdayn osake on romahtanut

Workdayn osake on ollut vahvassa laskutrendissä viime kuukausina, mikä heijastaa muiden ohjelmistoyritysten, kuten Adoben, ServiceNow'n, Intuitin, Atlassianin ja Boxin, suorituskykyä.

Jatkuva romahdus johtuu pääasiassa pelosta, että Workday ja muut ohjelmistoyritykset häiritsevät tekoälyalan (AI) yritysten työkaluja, kuten Anthropic ja OpenAI.

Lisäksi sijoittajat ovat huolissaan siitä, että heidän kehittämänsä tekoälytyökalut vievät aikaa saadakseen suosiota ja alkavat tuottaa merkittäviä summia rahaa ajan myötä.

Workday on lanseerannut tekoälytyökalunsa, mukaan lukien Agent System of Record ja muut tekoälyagentit. Se on myös sisällyttänyt tekoälyominaisuuksia kaikkiin tuotteisiinsa. Analyytikot uskovat silti, että näiden palveluiden tuottama liikevaihdon ja kannattavuuden kasvu vie aikaa.

Lisäksi Workdayn osake on romahtanut jatkuvan arvostuksen nollauksen vuoksi, sillä se oli aikoinaan yksi Yhdysvaltojen arvostetuimmista yrityksistä. Viimeisen viiden vuoden keskimääräinen hinta-voittosuhde oli 50, mikä on huomattavasti korkeampi kuin SandP 500:n keskiarvo 22.

LUE LISÄÄ: Intuitin osakekurssi myydään yli- ja halpahintaisesti: onko turvallista ostaa lasku?

Työpäivän liikevaihdon kasvu hidastuu

Workdayn osakekurssi on romahtanut, koska analyytikot odottavat sen liikevaihdon kasvun hidastuvan ajan myötä. Tietojen mukaan liikevaihto kasvoi 20 % vuonna 2024, ja seuraavina kahtena peräkkäisenä vuonna 16,78 % ja 16,35 %.

Viimeisimmät tulokset osoittivat, että Workdayn liikevaihto kasvoi 12 % kolmannella neljänneksellä 2,43 miljardiin dollariin, ja tilaustulot nousivat 2,24 miljardiin dollariin. Sen vapaa kassavirta kasvoi 53 % 549 miljoonaan dollariin.

Wall Streetin analyytikot uskovat, että Workdayn liikevaihdon kasvu hidastuu tulevina vuosina. Vuoden 2025 keskimääräinen vuosittainen liikevaihtoarvio on 9,57 miljardia dollaria, mikä on 13 % enemmän kuin vuodentakainen. Analyytikot odottavat myös, että luvut osoittavat liikevaihdon kasvavan tänä vuonna 12,3 % 10,75 miljardiin dollariin.

Silti on joitakin syitä pysyä optimistisena Workdayn suhteen, kun sen osake romahtaa. Ensinnäkin nykyinen osakekurssi on 50 % alle 39 analyytikon konsensuskeskiarvon. Nämä sijoittajat uskovat, että osake jatkaa kasvuaan tulevina kuukausina.

Toiseksi, suurin osa ratkaisuista on vaikeasti häiritseviä tekoälyn avulla. Tämä tarkoittaa, että sen liiketoiminta todennäköisesti jatkaa menestymistä ajan myötä.

Kolmanneksi käynnissä oleva WDAY-osakeromahdus on johtanut merkittävästi alhaisempiin arvostusmittareihin. Esimerkiksi ennakoiva hinta-voittosuhde on pudonnut 20:een, mikä on alempi kuin sektorin mediaani 24 ja viiden vuoden keskiarvo 50.

Workdayn osakekurssin tekninen analyysi

Viikoittainen kaavio osoittaa, että WDAY-osakekurssi on romahtanut viime kuukausina. Tämä romahdus tapahtui sen jälkeen, kun osake muodosti laskevan kolmion kuvion, jonka alapuoli oli 205 dollaria. Yläpuoli yhdisti korkeimmat keinuvat sitten joulukuun 2024.

Se on nyt pudonnut kaikkien liukuvioiden ja kolmion kuvion alapuolen alapuolelle. Se laski alle Murrey Math Lines -työkalun 61,8 %:n Fibonacci-palautustason ja Ultimate Support -tason.

Siksi osake todennäköisesti jatkaa laskuaan, mahdollisesti 150 dollariin ja nousee myöhemmin tänä vuonna.