Dow Jones toipuu 300 pistettä – sotajännitteet koettelevat markkinoita, öljy kallistuu

Yhdysvaltain osakkeet avasivat maanantain nousussa toipuakseen edellisen päivän jyrkistä tappioista, kun sijoittajat reagoivat Lähi-idän konfliktin uusiin käänteisiin ja Donald Trumpin kommentteihin Iranin kanssa käytävistä neuvotteluista.

Dow Jones Industrial Average nousi 333 pistettä eli 0,74 %, kun taas S&P 500 nousi 0,63 % ja Nasdaq 100 kohosi 0,60 %.

Nousut seuraavat Wall Streetin kivuliasta viikkoa, jolloin pääindeksit kirjauttivat viidennen peräkkäisen viikollisen laskun, pisimmän tappioputken lähes neljään vuoteen.

Elpymisyritys tapahtuu jatkuvan geopoliittisen epävarmuuden vallitessa, kun sijoittajat punnitsevat diplomaattisten käänteiden merkitystä alueen kiristyvän jännitteen rinnalla.

Trumpin kommentit muovasivat markkinasentimenttiä

Trump sanoi, että Yhdysvallat kävi vakavia keskusteluja "more reasonable regime" -toimijan kanssa sodan päättämiseksi, mutta toisti varoituksensa, että Iranin on avattava Hormuzinsalmi tai se riskeeraa Yhdysvaltain hyökkäykset keskeistä energia-infrastruktuuria, mukaan lukien öljykaivot ja voimalaitokset, vastaan.

Tilanne on kiristynyt viime päivinä: Jemenin Iranin tukema huthi-militia on tullut mukaan konfliktiin ja Yhdysvallat on lähettänyt lisäjoukkoja Lähi-itään.

Välittäjänä toimiva Pakistan on antanut ymmärtää, että "meaningful talks" saattaisivat käydä lähipäivinä.

Hauraasta geopoliittisesta taustasta huolimatta jotkut markkinaosapuolet näkevät maanantaiaamun nousut teknisenä palautumisena viime viikon myyntiaallon jälkeen.

Öljyn nousu nostaa energiaosakkeita ja herättää inflaatiohuolia

Energiaosakkeet johtivat nousuja, kun öljyn hinnat jatkoivat nousuralliaan.

Exxon Mobilin ja Chevronin osakkeet nousivat kumpikin yli 1 %, seuraten korkeampia raakaöljyn hintoja, joita ruokkii konfliktin aiheuttamat toimitushuolestukset.

Öljyn hinnan nousu on myös herättänyt uudelleen inflaatiohuolia, mikä hankaloittaa rahapoliittista näkymää.

CME:n FedWatch-työkalun mukaan rahamarkkinat eivät enää hinnoittele tänä vuonna Federal Reserven korkojen laskuja, mikä on jyrkkä muutos verrattuna aiempiin odotuksiin kahdesta laskusta ennen konfliktia.

Viime viikon myyntiaalto ajoi Dow Jones Industrial Averagen korjausalueelle; indeksi sulkeutui yli 10 % alle ennätystasonsa.

Myös Nasdaq Composite ja pienyhtiöiden Russell 2000 ovat siirtyneet korjausalueelle, kun taas S&P 500 leijuu juuri tämän rajan yläpuolella.

Morgan Stanley laski globaaleja osakkeita suosituksesta "overweight" tasolle "equal weight".

Samalla se kuitenkin totesi, että varojen virtaukset Yhdysvaltain omaisuuseriin ovat kasvaneet suhteessa muihin alueisiin konfliktin alkamisen jälkeen, mikä viittaa siihen, että Yhdysvallat saatetaan edelleen nähdä suhteellisena turvasatamana.

Keskeiset luvut ja yritysliikkeet tarkassa seurannassa

Sijoittajat valmistautuvat myös vilkkaaseen talousdatan ja keskuspankkiväen kommenttien viikkoon.

Federal Reserven puheenjohtaja Jerome Powell ja New Yorkin Fedin presidentti John Williams ovat määrä puhua myöhemmin päivällä.

Samaan aikaan keskeiset työmarkkinatulokset, mukaan lukien maaliskuun nonfarm payrolls, odotetaan antavan lisävalaistusta talouden tilasta.

Yksittäisistä osakkeista Syscon osakkeet laskivat 11,92 % sen jälkeen, kun yhtiö ilmoitti $29 billion yritysostosta catering-toimittaja Jetro Restaurant Depotin osalta, mukaan lukien velat.

Sillä välin alumiinin tuottajat nousivat, kun Alcoa ja Century Aluminum vahvistuivat 11,47 % ja 16,95 %:n verran, sillä metallihinnat liikkuivat lähellä neljän vuoden huippuja.

Koska markkinat olivat suljettuina perjantaina pitkäperjantain vuoksi, sijoittajat todennäköisesti pysyvät keskittyneinä geopoliittisiin kehityksiin ja niiden vaikutuksiin inflaation, korkojen ja globaalin kasvun näkymissä.