Dow tippuu 150 pistettä – korkea inflaatio ja öljyn nousu iskivät Wall Streetiin

Wall Street avautui tiistaina laskuun, kun sijoittajat reagoivat odotuksia kuumempaan inflaatiotilastoon ja kasvaviin huoliin siitä, että Yhdysvaltojen ja Iranin välinen konflikti voi viedä öljyn hintoja korkeammalle ja viivästyttää mahdollisia Fedin korkojen laskuja.

S&P 500 laski 0,39 %, kun taas Nasdaq Composite putosi 0,66 %.

Dow Jones Industrial Average laski 156 pistettä.

Heikompi vire seurasi maanantain uutta ennätyssessiota, jolloin S&P 500 ja Nasdaq Composite sulkivat uusiin kaikkien aikojen huippuihin tekoälyyn liittyvän osakeinnostuksen ja vahvojen yritystulosten siivittäminä.

Kuitenkin sijoittajien sentimentti kääntyi tiistaina sen jälkeen, kun uudet inflaatioluvut vahvistivat huolen siitä, että geopoliittisista jännitteistä johtuvat nousevat energiakustannukset voivat pitää inflaation koholla pidempään.

Inflaatioluvut vahvistavat argumenttia korkeammista koroista

Viimeisin kuluttajahintaindeksiraportti (CPI) osoitti, että Yhdysvaltain inflaatio kiihtyi jälleen huhtikuussa.

Bureau of Labor Statisticsin mukaan kokonais-CPI nousi kuukausitasolla 0,6 %, kun taas vuotuinen inflaatio nousi 3,8 %:iin, hieman yli ekonomistien odottaman 3,7 %:n.

Tämä lukema merkitsi korkeinta vuotuista inflaatiota sitten toukokuun 2023.

Raportti korosti korkeampien öljy- ja energiahintojen kasvavaa vaikutusta inflaatioon, kun Iranin osuus konfliktissa jatkaa paineiden kohdistumista globaaleille energiamarkkinoille.

Inflaatioluvut ovat edelleen vähentäneet odotuksia siitä, että Federal Reserve voisi aloittaa korkojen laskun tänä vuonna.

Ennen Iranin konfliktin kärjistymistä treidaajat odottivat kahta korkojen laskua vuonna 2026.

CME Groupin FedWatch-työkalun mukaan markkinat odottavat nyt, että Fed pitää korot ennallaan vuoden loppuun saakka.

Öljyn hinnat nousevat, kun Yhdysvaltojen ja Iranin neuvottelut ovat jumissa

Sijoittajien huoli voimistui sen jälkeen, kun presidentti Donald Trump sanoi, että tulitauko Yhdysvaltojen ja Iranin välillä oli "elossa vain henkeä vetämässä" sen jälkeen, kun Teheran hylkäsi Yhdysvaltojen ehdotuksen konfliktin päättämiseksi.

Trump kuvaili myös tulitaukoa "uskomattoman heikoksi" sen jälkeen, kun hän hylkäsi Iranin viimeisimmän vastaehdotuksen hyväksymättömänä.

Iranin viimeisimpien vaatimusten kerrottiin sisältävän sotakorvauksia, jäädytettyjen iranilaisten varojen vapauttamista, pakotteiden lievennystä ja jatkuvaa suvereniteettia Hormuzinsalmen yli.

Neuvottelujen etenemättömyys on pitänyt öljymarkkinat hermostuneina, kun strategisesti tärkeä Hormuzinsalmi on käytännössä suljettu.

US West Texas Intermediate -raakaöljyn futuurit nousivat tiistaina vielä noin 2 % ja kaupankäynti kävi yli 100 dollarin tynnyriltä, kun taas Brent-öljy nousi noin 3 % ja kävi yli 107 dollarin tynnyriltä.

Nousut jatkoivat maanantain öljyn hinnan nousua ja herättivät uudelleen pelkoja siitä, että pitkittyvät toimitushäiriöt voisivat lisätä painetta inflaatioon ja kulutukseen.

Sijoittajat seuraavat myös myöhemmin tällä viikolla julkaistavia tuottajahinta- ja vähittäismyyntilukuja saadakseen lisävihjeitä siitä, miten nousevat energiakustannukset vaikuttavat laajempaan talouteen.

Tekoälyajurinen puolijohderalli tauolla

Vahva nousu puolijohde- ja tekoälyyn liittyvissä osakkeissa laantui tiistaina sen jälkeen, kun ne olivat nostaneet laajempaa markkinaa viime sessioissa.

Micron Technology, joka auttoi nostamaan S&P 500:n ja Nasdaqin maanantaina uusiin ennätyksiin, laski yli 3,6 % sen jälkeen, kun se nousi yli 37 % viime viikolla ja yli 6 % edellisessä istunnossa.

Intel laski 3,74 % sen jälkeen, kun se oli noussut yli 17 % edellisissä kahdessa kaupankäyntipäivässä.

Laajempi vetäytyminen viittaa siihen, että sijoittajat saattavat hakea voittoja puolijohdeosakkeiden voimakkaan nousun jälkeen, jonka taustalla on tekoälyinfrastruktuurin kysyntä.

Muita merkittäviä liikkujia olivat Hims & Hers Health, joka laski 11 %, sen jälkeen kun teleterveysyhtiö jäi Wall Streetin liikevaihto-odotuksista ja raportoi yllätysneljänneksen tappion.

Sillä välin Venture Global nousi 8 %, kun nesteytetyn maakaasun viejä nosti vuotuisen oikaistun core-tulosa-ennusteensa.