Rocket Lab -osake yli 200 päivän EMA:n: ostaako NASA-sopimuksen jälkeen?

Rocket Lab (NASDAQ: RKLB) osakekurssi on kärsinyt merkittävästä käänteestä viime viikkoina, liukuen vuoden alusta korkeimmasta 151 dollarista 27. toukokuuta tasolle 84. Tämä lasku jatkui, vaikka yhtiö solmi viime viikolla uuden NASA-sopimuksen. Onko siis turvallista ostaa laskusta vai myydä nousua?

Rocket Lab -osake paineessa NASA-sopimuksesta huolimatta

RKLB:n osakekursi on pudonnut jyrkästi viime viikkoina, kun sijoittajat realisoivat voittoja sen dramaattisen nousun jälkeen ennen SpaceX:n IPO:ta. Se ampaisi ennätyskorkeuteen 151 dollariin, nousua 3 700 % verrattuna vuoden 2014 alimpaan tasoon, ja markkina-arvon huippu oli 82 miljardia dollaria.

Rocket Labin jatkuva kurssilasku on osunut yksiin myös muiden avaruusteollisuuden yritysten laskun kanssa. SpaceX on laskenut yli 30 % IPO-korkeimmiltaan. Myös muut alan kärkipelaajat, kuten Planet Labs ja Intuitive Machines, ovat pudonneet äskettäin. 

Myyntipaine voimistui viime aikoina sen jälkeen, kun yhtiö liitettiin blue-chip-indeksiin, mikä pakotti ETF- ja sijoitusrahasto-operaattoreita ostamaan osaketta. On yleistä, että osake nousee ETF-liitosta kertovan uutisen jälkeen ja vetäytyy, kun varsinainen sisäänostotapahtuma toteutuu. 

Merkittävintä on, että Rocket Labin palveluiden kysyntä kasvoi sen jälkeen, kun NASA valitsi yhtiön Polarized Submillimeter Ice-cloud Radiometer (PolSIR) ja Total and Spectral Solar Irradiance Sensor-2 (TSIS-2) -missioihin. Sopimuksen arvo on 300 miljoonaa dollaria.

Rocket Labin kasvu jatkuu, mutta arvostusriskit säilyvät

Viimeisimmät taloudelliset tulokset osoittivat, että Rocket Labin liiketoiminta on täydessä vauhdissa ja laukaisumäärät kasvavat edelleen. Yhtiö teki ennätystuotot 200 miljoonaa dollaria, kasvua 63.5 % verrattuna viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon. Lisäksi yhtiön liikevaihdon backlog kasvoi yli 2.2 miljardiin dollariin eli yli 70 missioon.

Suurin osa näistä tilauksista koskee Electron-tuotetta, mutta yhtiö näkee myös kasvavaa kysyntää HASTE- ja Neutron-projekteilleen. Viime neljänneksellä se varmisti 5 Neutron-laukaisua, ja manifesti on täyttymässä vuosikymmenen loppuun saakka.

Analyytikot ennustavat Rocket Labin liikevaihdon kasvun jatkuvan lähitulevaisuudessa. Vuosittaisen liikevaihdon odotetaan olevan 915 miljoonaa dollaria, kasvua 52 % YoY. Seuraavana vuonna kasvun odotetaan olevan 41 % ja liikevaihdon 1.29 miljardia dollaria.

Sitä vastoin yhtiön arvostus herättää huolta: se on viime kuukausina venynyt erittäin korkealle. Nykyinen eteenpäin katsova hinta/myynti-suhde on 53, mikä on massiivinen luku. Tämä tarkoittaa, että yhtiön on pitkällä aikavälillä jatkettava liikevaihdon kasvattamista ja parannettava kannattavuusmittareitaan.

LUE LISÄÄ: Tässä syy siihen, miksi Rocket Labin osake on kypsä vahvalle paluulle

RKLB:n osakekurssin tekninen analyysi

Rocket Lab -osakekaavio | Lähde: TradingView

Päiväkaavio näyttää, että RKLB:n osakekurssi on vajonnut viime kuukausina, liukuen korkeimmasta 151 dollarista tämän päivän 84 dollariin. Nykyinen kurssi on merkittävä, koska se osuu nousevalle trendiviivalle, joka yhdistää alimmat kääntökohdat marraskuusta viime vuonna lähtien.

Osake pysyy 200 päivän eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon (EMA) yläpuolella, mikä viittaa siihen, ettei toivo ole menetetty. Se on myös vakiintunut Murrey Math Lines -työkalun Strong, Pivot, Reverse -tasolle.

Siksi on todennäköistä, että Rocket Labin osakekurssi pomppaa takaisin ja testaa uudelleen merkittävää tuki- ja vastustasoa (Major S&R) 100 dollarissa, kun sijoittajat ostavat laskua. Tämä näkymä mitätöityy, jos osake putoaa Murrey Math Lines -työkalun Strong, Pivot, Reverse -tasoa alemmaksi, 75 dollarin kohdalla.