Le vendite tecnologiche mettono sotto pressione i mercati asiatici, mentre si allentano le speranze sull'intelligenza artificiale

Mercoledì i mercati azionari asiatici hanno registrato una flessione, in linea con la svendita registrata negli Stati Uniti, poiché gli investitori si sono chiesti se il recente rally guidato dall'intelligenza artificiale che ha dato impulso al mercato rialzista abbia ancora potenziale.

I benchmark azionari di Sydney, Tokyo e Seul hanno tutti registrato cali, mentre i future indicano ulteriori perdite a Hong Kong.

I future sull'S&P 500 sono rimasti relativamente invariati dopo che l'indice di riferimento è sceso dello 0,8% martedì.

Nel frattempo, i titoli del Tesoro USA sono rimasti stabili in Asia e i prezzi del petrolio hanno tentato di recuperare parte delle perdite del giorno precedente.

Il settore dei semiconduttori ha dovuto far fronte a una debolezza più ampia, con notevoli cali nei produttori di chip asiatici, tra cui SK Hynix Inc. e Samsung Electronics Co. Ltd.

Questi cali sono stati influenzati dal calo delle azioni del colosso olandese ASML Holding NV, che ha ridotto le sue previsioni per il 2025.

Negli Stati Uniti, Nvidia Corp. ha perso il 4,7%, il che preannuncia potenziali sfide per i principali leader del settore.

"Alcune delusioni sui nuovi ordini ASML rappresentano sicuramente un fattore negativo per l'attuale mercato asiatico", ha affermato Tomo Kinoshita, stratega del mercato globale presso Invesco Asset Management.

"Ora che siamo nella stagione degli utili, gli annunci aziendali su utili e prospettive diventeranno probabilmente una fonte di volatilità".

Negli Stati Uniti, l'indice S&P 500 è sceso a circa 5.815 e il Nasdaq 100 ha perso l'1,4%.

Il dollaro si è stabilizzato dopo aver raggiunto il livello più alto degli ultimi due mesi, dopo che l'ex presidente Donald Trump ha difeso le proposte di aumentare drasticamente i dazi sulle importazioni estere.

Martedì i rendimenti dei titoli del Tesoro a 10 anni sono scesi di sette punti base.

Secondo un sondaggio condotto da Bank of America Corp., il sentiment degli investitori è diventato ribassista.

Le allocazioni in azioni sono aumentate, mentre l’esposizione obbligazionaria è diminuita e i livelli di liquidità nei portafogli globali sono scesi al 3,9% in ottobre dal 4,2% del mese scorso, innescando un “segnale di vendita”, hanno scritto gli strateghi guidati da Michael Hartnett.

In Asia, gli operatori stanno monitorando attentamente le azioni cinesi dopo che il ministro dell'edilizia abitativa ha annunciato giovedì una conferenza stampa, in cui si prevede che verranno forniti maggiori dettagli sulle misure di sostegno al settore immobiliare.

Un indicatore delle azioni cinesi quotate negli Stati Uniti è crollato di quasi il 6%, mentre l'indice CSI 300 ha perso oltre il 3% martedì, mentre riemergono i dubbi sul pacchetto di stimoli economici di Pechino.

Inoltre, i rendimenti dei titoli di Stato e del dollaro neozelandese sono scesi dopo che il tasso di inflazione annuale è diminuito drasticamente nel terzo trimestre, tornando per la prima volta in più di tre anni all'intervallo obiettivo della banca centrale.

Aggiornamento del mercato petrolifero

I prezzi del petrolio sono risaliti dopo un calo di oltre il 4% martedì, quando Israele ha annunciato che avrebbe preso la propria decisione su come attaccare l'Iran, aumentando la possibilità che le infrastrutture energetiche possano essere prese di mira.

I prezzi del petrolio greggio hanno registrato una notevole volatilità questo mese, influenzati dalle tensioni geopolitiche in Medio Oriente e dai tentativi della Cina di stimolare la crescita in quanto maggiore importatore di petrolio.

Gli operatori stanno anche valutando le previsioni di mercato per il prossimo anno, con l'Agenzia Internazionale per l'Energia che lancia l'allarme su un possibile eccesso di offerta globale.

"Sembra che oggigiorno i concessionari abbiano semplicemente legato le loro macchine ai futures sul petrolio", ha affermato Christoph Rieger, responsabile della ricerca sui tassi e sul credito presso Commerzbank AG.

"Se abbia senso modificare la propria visione dell'inflazione a lungo termine sulla base di questo è un'altra questione".