Il prezzo di Bitcoin raggiunge un massimo di due settimane sopra i $114K, PUMP, MNT, PLUME guidano i guadagni delle altcoin

Dopo aver brevemente ritestato il livello di supporto dei 110.000$, Bitcoin ha continuato a salire per tutto il giorno fino a raggiungere un massimo di due settimane sopra i 114.000$, alimentato da nuovi segnali di un possibile allentamento dell'inflazione nell'economia statunitense.

La capitalizzazione totale del mercato delle criptovalute ha superato la soglia dei 4 trilioni di dollari per la prima volta da metà agosto, mentre il sentiment si è avvicinato ai limiti superiori del territorio neutrale, come misurato dall'indice crypto fear and greed.

Gran parte dell'ottimismo della giornata è emerso tardi, dopo la pubblicazione del rapporto economico degli Stati Uniti. Di conseguenza, le altcoin, in gran parte piatte per la maggior parte della sessione, hanno iniziato a spingersi verso il verde, con i trader che hanno rivalutato i loro profili di rischio.

Perché il prezzo di Bitcoin sta salendo?

Il rally di oggi ha aiutato Bitcoin a recuperare il livello di $ 114k per la prima volta dalla fine di agosto, con un sentimento di mercato più ampio sostenuto dai segnali che l'inflazione potrebbe finalmente raffreddarsi.

L'ultimo rapporto sull'indice dei prezzi alla produzione (PPI) del Bureau of Labor Statistics ha mostrato che i prezzi all'ingrosso sono diminuiti inaspettatamente ad agosto, scatenando un'ondata di ottimismo sia nei mercati tradizionali che in quelli delle criptovalute.

L'IPP primario è sceso da un aumento dello 0,7% a luglio a un calo dello 0,1% il mese scorso, portando il dato annuale al 2,8% dal 3,4%.

Anche il PPI core, che esclude le componenti volatili di cibo ed energia, è sceso dal 3,1% al 2,6%, superando le aspettative.

Questi numeri hanno alimentato le speculazioni secondo cui la Federal Reserve potrebbe passare a una posizione più accomodante prima di quanto previsto in precedenza.

I dati arrivano poco prima dell'imminente pubblicazione dell'indice dei prezzi al consumo (CPI), un indicatore dell'inflazione più osservato.

Sebbene il consenso indichi ancora un leggero aumento dell'IPC principale, i trader scommettono ora che il trend dell'IPP possa prefigurare un ribasso a sorpresa anche dell'inflazione al consumo, aumentando le probabilità di un taglio dei tassi a breve termine.

I mercati delle criptovalute, sensibili ai cambiamenti della politica monetaria, hanno reagito quasi istantaneamente. Bitcoin, spesso visto come una copertura contro la svalutazione della valuta e la pressione inflazionistica, ha guidato il movimento al rialzo quando gli investitori hanno iniziato a scontare un taglio di 25 punti base nella prossima riunione della Fed.

Alcuni analisti, tra cui quelli di ING e Standard Chartered, hanno fatto un ulteriore passo avanti, prevedendo una riduzione di 50 punti base.

Secondo lo strumento FedWatch del CME, l'88% degli investitori si aspetta che i governatori approvino un taglio di 25 punti base e il 12% pensa che la Fed rilascerà un taglio di 50 punti base.

Ad aumentare l'umore rialzista sono stati i forti guadagni e le prospettive delle principali aziende tecnologiche e legate all'intelligenza artificiale.

Oracle ha visto le sue azioni salire di oltre il 32% dopo aver rivelato un aumento del 350% del portafoglio ordini a 455 miliardi di dollari, rafforzando la fiducia nel boom dell'infrastruttura AI.

Anche Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC) ha sorpreso al rialzo, riportando un balzo del 34% nelle vendite di agosto, ben al di sopra delle stime.

Sebbene non siano direttamente legati al settore delle criptovalute, questi risultati hanno contribuito a risollevare la propensione al rischio in generale. Con l'aumento dell'appetito degli investitori per gli asset growth, il denaro è tornato a ruotare verso settori ad alto beta, come le criptovalute.

Nomi ad alto contenuto di intelligenza artificiale come Nvidia, Microsoft e Broadcom, tra i guadagni di oggi, hanno fornito un'ulteriore conferma del ritorno del sentiment di propensione al rischio.

Il prezzo di Bitcoin salirà?

Con la propensione al rischio che sembra essere tornata sul tavolo, lo slancio di Bitcoin potrebbe avere più spazio per correre, almeno nel breve termine.

Ma al di là della speculazione macroeconomica, i dati on-chain stanno iniziando a mostrare uno schema familiare, che storicamente ha preceduto i trend rialzisti più ampi.

Due metriche ampiamente monitorate, il valore di mercato rispetto al valore realizzato (MVRV) e il Whale Ratio, offrono i primi indizi.

A partire da questa settimana, il rapporto MVRV di Bitcoin si aggira appena sopra 1,4, una zona spesso associata al consolidamento di metà ciclo. È ben lontano dalle letture surriscaldate vicino a 3 o 4 che in genere segnalano i massimi locali.

Nei cicli passati, il calo del MVRV vicino a 1 ha ripetutamente segnato zone di accumulo interessanti, osservate durante il crollo del COVID-19 nel marzo 2020 e di nuovo durante i periodi di inasprimento macroeconomico nel 2022.

Nel frattempo, i dati di CryptoQuant mostrano che il Whale Ratio, che misura la percentuale di transazioni di grandi dimensioni che fluiscono attraverso gli exchange, ha iniziato a diminuire dopo aver raggiunto il picco all'inizio di quest'estate.

Ciò suggerisce che i grandi operatori potrebbero ridimensionare le loro vendite e potenzialmente prepararsi all'accumulo. Quando questo parametro è sceso durante la fase di ripresa del 2020, ha preceduto uno dei rally più aggressivi di Bitcoin.

Questi, ovviamente, non sono segnali perfetti. Ma se abbinati al contesto macroeconomico, in cui i tagli dei tassi sono tornati sul tavolo, suggeriscono che le whale potrebbero posizionarsi in vista di quello che potrebbe essere un contesto di liquidità più favorevole.

Se la storia ci può dare una guida, le prime fasi di un pivot accomodante spesso portano turbolenze, prese di profitto, reazioni eccessive e riposizionamenti.

Ma tendono anche a porre le basi per rally a lungo termine, soprattutto quando gli indicatori on-chain si azzerano e la liquidità del mondo reale inizia a rifluire verso gli asset rischiosi.

I mercati di Atlhoug sembravano euforici, il trader e analista Wyckoff Insider, tuttavia, è rimasto cauto.

Riferendosi all'ultimo rally di Bitcoin come parte di una struttura "PO3", un termine di Wyckoff che implica una potenziale manipolazione, ha sostenuto che l'attuale spinta sopra i 114.000$ potrebbe non reggere a meno che non sia confermata da una chiusura giornaliera del corpo della candela sopra i 114.207,9$.

Grafico dei prezzi dei futures perpetui BTC/USDT a 4 ore. Fonte: Wyckoff Insider.

"Manipolazione fino a prova contraria", ha scritto, collocando l'attuale intervallo in una zona di distribuzione fino a quando i rialzisti non dimostreranno il contrario.

Tuttavia, sulla base della precedente analisi dell'analista di criptovalute Rekt Capital, BTC potrebbe essere pronto per un ulteriore rialzo dopo aver recuperato la zona di $ 113k.

Grafico del prezzo a 1 giorno di BTC/USD. Fonte: Rekt Capital.

Ha notato che Bitcoin è stato ripetutamente respinto da questo livello nelle ultime settimane, ma ogni pullback è diventato progressivamente meno profondo, segno che la pressione di vendita potrebbe indebolirsi.

Osservando la heatmap delle liquidazioni a 24 ore, l'obiettivo rialzista più vicino al momento della scrittura era appena sopra i 116.000$, dove è visibile una significativa concentrazione di liquidazioni long.

Heatmap di liquidazione di BTC 24 ore su 24. Fonte: Coinglass.

Questa regione, con bande gialle e verdi brillanti sulla heatmap di Coinglass, indica una fitta sacca di ordini stop e posizioni short con leva. Queste aree agiscono come magneti durante i forti movimenti di tendenza, poiché i market maker e le balene spesso spingono i prezzi in zone di massima liquidazione.

Un breakout al di sopra della zona di 114.200$, che Wyckoff Insider ha segnalato come il livello di conferma chiave, potrebbe aprire la porta a una forte spinta verso il range 115.500$-116.200$.

Oltre i 116.000$, un cluster più leggero ma ancora visibile si trova intorno ai 118.000$, che potrebbe fungere da obiettivo secondario se si verificasse una continuazione rialzista.

Al ribasso, la regione dei 112.000$, dove il prezzo si è consolidato all'inizio della giornata, è emersa come la prima linea di difesa a breve termine.

Se il prezzo non riesce a mantenere $ 114K e si ribalta, quest'area potrebbe vedere un rinnovato interesse all'acquisto.

Al momento della pubblicazione, Bitcoin era scambiato a circa $ 113.792, segnando un guadagno del 2,6% nelle ultime 24 ore.

I migliori guadagni di Altcoin oggi

Nelle ultime 24 ore, la capitalizzazione di mercato combinata di tutte le altcoin si è apprezzata di quasi il 6% a 1,81 trilioni di dollari al momento della stesura di questo articolo.

Ethereum (ETH) ha guidato la marcia salendo del 3% nel corso della giornata a poco più di $ 4.400, mentre altre altcoin con quote di mercato leader, come XRP (XRP), Solana (SOL), Dogecoin (DOGE) e Cardano (ADA), hanno visto guadagni compresi tra l'1 e il 5%.

Pump.fun (PUMP) ha registrato i guadagni più alti tra le prime 100 altcoin oggi, con un rialzo del 18,7%, mentre Mantle (MNT) e Plume (PLUME) hanno seguito da vicino con guadagni rispettivamente del 16,8% e del 14%.

Sebbene la maggior parte dei guadagni della giornata sia stata sostenuta dalla più ampia ripresa del mercato, anche i singoli sviluppi hanno aiutato i migliori guadagni.

Fonte: CoinMarketCap

Pump.fun: Pump.fun rally è stato principalmente alimentato dall'hype intorno alla sua quotazione Binance.US.

Seguono altri guadagni dopo che il progetto ha annunciato una partnership con exchange crypto MEXC, che ha confermato che quoterà una Pump. gettone lanciato in modo divertente ogni lunedì.

Inoltre, Pump.fun continua a supportare il suo token attraverso ampi riacquisti finanziati interamente dalle entrate del protocollo sulla piattaforma.

Mantle: Mantle's (MNT) ha registrato un rally dopo che Bybit ha annunciato la quotazione di 21 nuove coppie di trading spot per il token, uno sviluppo che sblocca più opzioni di trading e vie di copertura.

MNT si è anche assicurata una quotazione spot su Hyperliquid, che posiziona l'altcoin per migliorare la liquidità e l'accesso ai mercati centralizzati e decentralizzati per i trader.

Plume: Per PLUME, i guadagni sono seguiti dopo che la rete layer-2 ha rivelato di aver collaborato con la piattaforma di sicurezza Web3 Octane per portare la sicurezza basata sull'intelligenza artificiale nel suo ecosistema di tokenizzazione degli asset nel mondo reale.

Nel frattempo, le rinnovate discussioni della community si sono aggiunte ai guadagni dopo che Plume ha svelato la prima coorte di startup selezionate per il suo Ascend RWA Accelerator, un programma di nove settimane sostenuto dai principali partner del settore per accelerare l'adozione istituzionale di asset tokenizzati.